No hay ninguna selección de proyectos que puedas ver, porque no hay proyectos: tú aportas fondos a un fondo común, y estos se prestan a intermediarios financieros —empresas de leasing, factoring y crédito empresarial— cuyos nombres Quanloop se niega a revelar («No revelamos públicamente los nombres de nuestros socios»). Los únicos criterios visibles son las normas sobre garantías de los tres planes: el de «bajo riesgo» incluye préstamos respaldados por garantías cuyo valor supera el del préstamo; el de «riesgo medio» acepta una relación préstamo-valor moderada; y el de «alto riesgo» puede ser sin garantía. No se publican criterios de suscripción, tasa de aprobación, número de prestatarios ni límite de concentración. Una empresa de arrendamiento financiero asociada, propiedad del accionista mayoritario de Quanloop, forma parte del mismo ecosistema declarado; según los datos del registro, actualmente es de tamaño muy reducido, pero los inversores no tienen forma de comprobar a quién se destinan realmente los préstamos de los fondos.

Dos fundadores, pero en la práctica un único controlador. Valentin Ivanov —descrito como experto en fintech y gestor de fondos— posee el 75 % de la sociedad matriz y es el único miembro del consejo de administración de la sociedad matriz del grupo, del socio general y de la empresa de leasing asociada, además de ser el titular beneficiario registrado del fondo original. René Rattur, cofundador y arquitecto de software, posee el 25 % y, según hemos podido comprobar, no ocupa ningún puesto en el consejo de administración. El grupo afirma contar con más de 23 profesionales, integrados en una entidad de servicios, pero la propia sociedad comanditada solo figura con un empleado. No se nombra a ningún responsable de cumplimiento normativo, de riesgos o de crédito, no se publican currículos y no existe ningún consejero independiente en ninguna parte de la estructura.

No se puede observar, por cómo está diseñado. Dado que tu participación se refiere al fondo y no a ningún préstamo concreto, no hay ningún estado de impago que supervisar, ningún proceso de recuperación que seguir ni ningún evento que deba notificarse como impago: si un prestatario incumple, el fondo simplemente obtiene menos beneficios. Los mecanismos visibles son los límites de asignación del plan, las normas sobre garantías, una reserva de liquidez declarada como el 10 % del fondo común (sin cuantificar en la web) y el propio ciclo de 24 horas. No existe garantía de recompra, ni fondo de provisión, ni normas publicadas sobre morosidad o amortizaciones, ni explicación de qué plan de riesgo absorbe las pérdidas en primer lugar.

No se aplican comisiones a los inversores en ningún caso: ni por ingresos, ni por retiradas, ni por gestión, ni por rendimiento. Quanloop obtiene sus ingresos del diferencial: la diferencia entre lo que los prestatarios pagan a los fondos y el tipo de interés que tú recibes; y no se divulga ni el tipo de interés del prestatario ni el diferencial. Los intereses se devengan diariamente, pero se abonan el día 15 del mes siguiente, y los retiros solo se pueden realizar a una cuenta bancaria a tu nombre. Las nuevas cuentas tienen un límite de 15 000 euros hasta que se completen las comprobaciones de identidad exhaustivas. No se explica cómo se aplican los impuestos a la rentabilidad de un fondo de sociedad comanditaria estonia; la aplicación ofrece extractos descargables.

Las críticas son sustanciales, coherentes y se centran casi exclusivamente en lo que no se ve, no en nada que haya salido mal. Traders Union incluye a Quanloop en su lista negra, partiendo de la premisa acertada de que la plataforma no está regulada. El blog alemán concluye: «No considero que Quanloop sea una inversión seria», citando la opacidad total sobre los activos, la ausencia de auditoría y el hecho de que un solo fundador lo controle todo. Otro bloguero escribió que hay «poca o ninguna información sobre lo que Quanloop hace realmente con el dinero», comparándola con plataformas que ocultaban a sus socios prestamistas; un artículo de Bond Review de 2020 reveló que los beneficios medios anunciados no se correspondían con el tipo máximo ofrecido. Trustpilot le otorga una puntuación de 4,4/5 («Excelente»). Por otro lado: en los foros que abarcan el periodo 2020-2024 y entre 107 inversores seguidos de forma independiente, nunca se ha informado de ningún bloqueo de retiradas, congelación, impago o pérdida de capital.

Tu instrumento vence cada 24 horas, por lo que, en teoría, todos los inversores podrían retirarse en un solo día: no hay plazo de preaviso ni periodo de bloqueo. Frente a ello, cuenta con una cartera de préstamos a más largo plazo, una reserva declarada del 10 % y los depósitos que se reciben. La respuesta de Quanloop es un precio, no una promesa: si no puede reembolsar a tiempo, paga un 2 % anual por cada día de retraso —aproximadamente un 0,17 % al mes—, sin límite en la duración del retraso y sin cláusula de restricción en su aviso de riesgo. Seis años de entradas netas significan que la promesa nunca se ha puesto a prueba.