16000
inwestorzy
Loanch to internetowa platforma, która sprzedaje europejskim inwestorom części krótkich pożyczek konsumenckich udzielonych w Malezji i Indonezji. Nie posiada żadnej licencji finansowej. Od marca 2026 roku jest prowadzona z Zagrzebia w Chorwacji przez PRZEMEK SAVJETOVANJE d.o.o.; wcześniej była prowadzona z Węgier przez RiseTech Kft.
Od początku lutego do kwietnia 2026 roku inwestorzy nie mogli wypłacić swoich pieniędzy. Inwestorzy zgłaszali, że czekali tygodniami, niektórzy około trzech miesięcy, po tym jak dostawca płatności platformy stracił licencję w Polsce. Platforma nie publikuje łącznej zainwestowanej kwoty ani liczby inwestorów: jej strona statystyk pokazywała tylko zera i puste wartości, gdy sprawdziliśmy ją 27 października 2026 roku.
Inwestor kupuje części pożyczek w euro od 10 €, ręcznie lub za pomocą automatycznego inwestowania. Pożyczki pochodzą od trzech firm pożyczkowych: Tambadana, malezyjskiego pożyczkodawcy krótkoterminowych kredytów konsumenckich; AhaPay, malezyjskiej firmy typu „kup teraz, zapłać później”; oraz Ammana (SH Tech) w Indonezji, która nie oferuje nowych pożyczek od 18 marca 2026 roku.
Jeden pożyczkodawca dominuje. Z 69,8 mln euro, które platforma pokazuje jako sfinansowane za jej pośrednictwem dla Tambadana i Ammana, 65,4 mln euro (93,6 %) trafiło do Tambadana; kwota dla AhaPay jest pokazana jako „coming soon” (wkrótce) (odczytano 27 października 2026 roku, obliczone na podstawie własnych danych platformy). Niezależne badania podają, że wszyscy trzej pożyczkodawcy należą do singapurskiej grupy Fingular, której założyciel wcześniej prowadził Cashwagon, grupę pożyczkową, której upadki w 2020 roku kosztowały inwestorów na innej platformie około 5,9 mln euro. Loanch nie wspomina o żadnym powiązaniu grupowym na własnej stronie.
Loanch nie publikuje żadnej liczby o tym, ile inwestorzy faktycznie zarobili. Pokazuje „średnie oprocentowanie” dla każdego pożyczkodawcy: 13,82 % rocznie dla Tambadana, 13,29 % dla Ammana i 11,00 % dla AhaPay (bez daty, odczytano 27 października 2026 roku). Są to oferowane stopy, a nie wyniki. Nagłówek strony głównej, „Earn up to …% APR” (zarabiaj do …% RRSO), nie pokazuje żadnej liczby. Dodatkowo platforma wypłaca bonus za rejestrację 20 € i do 1,5 % dodatkowych odsetek w programie lojalnościowym.
Niezależne śledzenie portfeli inwestorów wskazuje na około 16,6 % rocznie w ostatnich dwunastu miesiącach (październik 2026 roku). Dotyczy to tylko sytuacji, gdy pożyczkodawcy nadal odkupują każdą opóźnioną pożyczkę.
Platforma nie publikuje wskaźnika niewypłacalności, danych o stratach, danych o odzyskach ani kwoty odkupionych pożyczek. Jej strona statystyk ma dwa pola opóźnionych pożyczek, 1 do 15 dni i 16 do 30 dni opóźnienia, i oba pokazują „NaN%” odwiedzającym, którzy nie są zalogowani (październik 2026 roku). Nie ma późniejszego etapu, ponieważ pożyczkodawca ma odkupić pożyczkę, gdy ma ona 30 dni opóźnienia; jeden z własnych dokumentów ryzyka platformy podobno mówi o 60 dniach.
Inwestorzy nie widzą więc strat, dopóki pożyczkodawca nie przestanie odkupować, a puste dane nic nie mówią o tym, jak dobrze spłacają pożyczkobiorcy. Własne sprawozdania pożyczkodawców wskazują na wysokie koszty złych pożyczek: odpisy aktualizujące Tambadana wyniosły 38,6 % jej przychodów w 2024 roku, a Ammana 129,8 % jej przychodów w 2023 roku.
Nic nie zabezpiecza pożyczek: to niezabezpieczone pożyczki konsumenckie i długi typu „kup teraz, zapłać później”. Jedyną ochroną jest własna obietnica każdego pożyczkodawcy, że odkupi pożyczkę, gdy ma ona 30 dni opóźnienia. Sam Loanch nie gwarantuje niczego, a za pożyczkodawcami nie stoi gwarancja grupy, fundusz rezerwowy ani system rekompensat.
Ryzyko kredytowe, które inwestor faktycznie podejmuje, to więc ryzyko tych trzech pożyczkodawców, przede wszystkim Tambadana, która otrzymała około 94 % sfinansowanych pieniędzy. Ich sprawozdania pokazują niewielką poduszkę: długi Tambadana były około 39 razy większe niż jej kapitał własny (2024), a AhaPay (2025) i Ammana (2023) były winne więcej, niż posiadały, w swoich ostatnich zbadanych sprawozdaniach. Nie publikuje się danych o odzyskach. Mówiąc wprost: inwestor otrzymuje zapłatę, dopóki ci słabo skapitalizowani pożyczkodawcy nadal odkupują opóźnione pożyczki; jeśli przestaną, nic nie stoi za jego roszczeniami wobec pożyczkobiorców w Azji.
Operatorem od marca 2026 roku jest PRZEMEK SAVJETOVANJE d.o.o. w Zagrzebiu, spółka założona w 2025 roku z kapitałem zakładowym 5 000 €, zarejestrowana do doradztwa w zarządzaniu. Jej jedyny założyciel i dyrektor jest prezesem Loanch. Do marca 2026 roku platformę prowadziła RiseTech Kft. w Budapeszcie.
Loanch nie ma licencji. Nie figuruje w żadnym rejestrze chorwackiego regulatora finansowego (HANFA), a unijne zasady crowdfundingu nie obejmują kredytów konsumenckich. Żaden regulator nie nadzoruje platformy i żaden system rekompensat nie obejmuje inwestorów.
Platforma nie podaje żadnych opłat dla inwestorów za otwarcie konta, wpłatę, inwestowanie ani wypłatę. Nie publikuje, ile ona i pożyczkodawcy zatrzymują między tym, co płacą pożyczkobiorcy, a tym, co otrzymują inwestorzy.
Wypłaty były zablokowane od początku lutego do kwietnia 2026 roku. Loanch przypisał to swojemu dostawcy płatności, Quicko, któremu polski regulator finansowy (KNF) cofnął licencję płatniczą 21 stycznia 2026 roku; w maju 2026 roku dostawcę wpisano na polską krajową listę sankcyjną. We wrześniu 2026 roku Loanch oświadczył, że działa nowy dostawca płatności, ale go nie wymienił, a jego regulamin (obowiązujący od 29 maja 2026 roku) nie wymienia żadnego banku przechowującego gotówkę inwestorów.
Opinie od tamtej pory są w większości pozytywne: publiczna ocena 4,1 na 5 (26 opinii, październik 2026 roku). Nie ma rynku do sprzedaży pożyczek innym inwestorom; czeka się do końca każdej pożyczki. Pożyczki są krótkie, więc pieniądze wracają w ciągu kilku miesięcy, dopóki pożyczkodawcy nadal płacą.
Zwrot: bardzo wysoki — oferowane średnie stopy do 13,82 % rocznie, ale nie publikuje się zrealizowanego zwrotu. Ryzyko: bardzo wysokie (wyższe oznacza większe ryzyko) — nie publikuje się danych o niewypłacalności ani stratach, wypłaty były zablokowane od lutego do kwietnia 2026 roku, a odkup opiera się na słabo skapitalizowanych pożyczkodawcach, z których dwaj byli winni więcej, niż posiadali. Relacja zwrotu do ryzyka: niska — bardzo wysoka stopa nie rekompensuje bardzo wysokiego ryzyka bez licencji, bez zabezpieczenia i bez opublikowanych wyników.
Licencja / Regulacje: Brak licencji. Loanch jest prowadzony przez PRZEMEK SAVJETOVANJE d.o.o. (Zagrzeb, Chorwacja; OIB 49535909257), spółkę zarejestrowaną do doradztwa w zarządzaniu, i nie ma zezwolenia chorwackiego regulatora finansowego HANFA ani na podstawie unijnego rozporządzenia o finansowaniu społecznościowym, które nie obejmuje kredytów konsumenckich. Do marca 2026 roku prowadziła go RiseTech Kft. (Budapeszt, Węgry). Nie obowiązuje żaden system rekompensat dla inwestorów.
Nie. Loanch nie posiada żadnej licencji finansowej. Jego operator, PRZEMEK SAVJETOVANJE d.o.o. w Zagrzebiu, jest zarejestrowany do doradztwa w zarządzaniu i nie ma zezwolenia chorwackiego regulatora finansowego, HANFA. Unijne zasady crowdfundingu nie obejmują kredytów konsumenckich, więc żaden regulator nie nadzoruje platformy i żaden system rekompensat nie obejmuje inwestorów.
Platforma tego nie mówi. Jej regulamin (obowiązujący od 29 maja 2026 roku) nie wymienia żadnego banku ani instytucji płatniczej. Jej poprzedni dostawca płatności, Quicko, stracił polską licencję 21 stycznia 2026 roku; Loanch oświadczył we wrześniu 2026 roku, że działa nowy dostawca, ale go nie wymienił. Po zainwestowaniu pieniądze stają się roszczeniami z pożyczek udzielonych przez trzech pożyczkodawców.
10 € na pożyczkę.
Oferowane średnie stopy pożyczkodawców to 13,82 % (Tambadana), 13,29 % (Ammana) i 11,00 % (AhaPay), odczytano w październiku 2026 roku, plus bonusy. Nie publikuje się zrealizowanego zwrotu. Nie publikuje się też danych o niewypłacalności, stratach ani odzyskach: opóźnione pożyczki mają być odkupywane po 30 dniach, więc inwestorzy nie widzą strat, dopóki pożyczkodawca nie przestanie płacić.
Nic nie zabezpiecza pożyczek; to niezabezpieczone długi konsumenckie i typu „kup teraz, zapłać później” w Malezji i Indonezji. Jedyną ochroną jest obietnica każdego pożyczkodawcy, że odkupi pożyczki opóźnione o 30 dni, bez gwarancji grupy i bez funduszu rezerwowego. Tambadana otrzymała około 94 % sfinansowanych pieniędzy; jej długi były w 2024 roku około 39 razy większe niż jej kapitał, a pozostali dwaj pożyczkodawcy byli winni więcej, niż posiadali, w swoich ostatnich sprawozdaniach.
Nie ma rynku do sprzedaży pożyczek innym inwestorom; czeka się do końca każdej krótkiej pożyczki. Wypłaty były zablokowane od początku lutego do kwietnia 2026 roku, a niektórzy inwestorzy czekali około trzech miesięcy; działają ponownie od czasu zmiany przez platformę dostawcy płatności.
Platforma nie podaje żadnych opłat za otwarcie konta, wpłatę, inwestowanie ani wypłatę. Nie mówi, ile ona i pożyczkodawcy zatrzymują z tego, co płacą pożyczkobiorcy.
Jeśli pożyczkodawca nie może odkupić swoich opóźnionych pożyczek, inwestorowi zostają roszczenia wobec niezabezpieczonych pożyczkobiorców w Azji, a żadna gwarancja ani system rekompensat nie pokrywa straty. Jeśli upadnie sama platforma, mówi ona, że przekazałaby obsługę inwestycji zarządcy, ale żaden nie jest wymieniony. Operator ma 5 000 € kapitału zakładowego.
Od początku lutego do kwietnia 2026 roku inwestorzy nie mogli wypłacać pieniędzy. Loanch oświadczył, że rachunki jego dostawcy płatności, Quicko, zostały ograniczone po tym, jak polski regulator finansowy cofnął licencję płatniczą Quicko 21 stycznia 2026 roku; w maju 2026 roku Quicko wpisano na polską krajową listę sankcyjną. Nowy dostawca nie został wymieniony.
Loanch tego nie mówi. Niezależne badania podają, że wszyscy trzej pożyczkodawcy należą do singapurskiej grupy Fingular, której założyciel wcześniej prowadził Cashwagon, grupę pożyczkową, której upadki w 2020 roku kosztowały inwestorów na innej platformie około 5,9 mln euro.
