LEND fue fundada por Florian Kubler y Michel Lalive, quienes siguen al frente de la empresa, con un equipo directivo específico que incluye un director técnico (CTO), responsables de préstamos personales y comerciales, cobros y ciencia de datos. El consejo de administración está presidido por el Dr. Stefan Jaecklin, que en la página web aparece simplemente como «socio y responsable de estrategia», aunque en el registro mercantil figura como presidente. PostFinance, el banco postal suizo, se convirtió en accionista en 2019, cuando LEND le adquirió el negocio suizo de Lendico. La empresa cuenta con una plantilla de entre 15 y 22 personas en Zúrich y, en la actualidad, está vendiendo al público sus propias acciones tokenizadas, una propuesta independiente y de mayor riesgo que los préstamos.

En cuanto a los préstamos al consumo y a las empresas, no: tienes un crédito sin garantía y asumes todo el riesgo de pérdida; solo los productos hipotecarios cuentan con una garantía inmobiliaria.

LEND se encarga personalmente de la gestión y el cobro de los préstamos, siguiendo unas etapas definidas: un periodo de gracia de 15 días; a continuación, los estados de morosidad a los 15, 30 y 60 días; el impago a partir de unos 120 días sin pago; y, por último, la cancelación de la deuda cuando ya no es realista su recuperación. Según la legislación suiza, los prestatarios entran automáticamente en mora; LEND envía recordatorios, puede rescindir el préstamo e inicia procedimientos formales de ejecución de deudas en Suiza en nombre de todos los inversores de forma conjunta —usted no puede emprender acciones contra el prestatario por su cuenta—. Los préstamos dados de baja pueden venderse, y los ingresos se reparten proporcionalmente. No existe recompra ni fondo de provisiones, y LEND no publica tasas de recuperación, por lo que los resultados reales del mecanismo de gestión de morosidad no pueden verificarse desde el exterior.

Una comisión: el 1 % anual del importe invertido, que se deduce automáticamente de los pagos del prestatario; según el ejemplo de LEND, son 10 CHF al año por una inversión de 1.000 CHF. La sutileza que la plataforma no explica: dado que los préstamos se amortizan mensualmente, el dinero que tienes invertido se reduce aproximadamente a la mitad de media a lo largo del plazo, mientras que la comisión se aplica sobre el importe total; por lo tanto, ese 1 % equivale más bien a un 2 % del dinero realmente en riesgo y, en un préstamo A+ con un tipo de interés bajo, puede consumir la mayor parte del margen. No hay comisiones por depósito, retirada ni salida; los certificados fiscales son gratuitos. No se publican las comisiones del producto hipotecario mancomunado ni del certificado.

Sin escándalos, sin medidas reguladoras y sin casos conocidos de pérdidas para los inversores: la cobertura de la prensa suiza es más explicativa que crítica, y el registro mercantil de la empresa está limpio. Los aspectos negativos visibles: una puntuación de 2,7 sobre 5 en Trustpilot a partir de 55 opiniones (julio de 2026), debida principalmente a solicitantes rechazados sin explicación —una consecuencia lógica de aceptar solo el 12 % de las solicitudes—, frente a una valoración más favorable en Google de 3,9 a partir de 191 opiniones; y las quejas de los inversores que se prolongan desde hace tiempo en el foro moneyland.ch (2016-2020) de que la comisión del 1 % merma los escasos rendimientos; un usuario calculó un 1,57 % neto en un préstamo al 3,5 %. Las críticas estructurales tienen más peso: la incongruencia inexplicable entre la tasa de impago oficial del 0,9 % y las propias cifras de impago hipotecario de la plataforma, que superan el 5 %; la ausencia de rendimientos publicados por calificación; la falta de comunicados de prensa desde 2019; y la ausencia de fecha de actualización en la página de estadísticas.

Los solicitantes presentan su solicitud a través de lo que LEND denomina un «proceso en línea parametrizado»: se comprueba la solvencia de cada solicitante en las bases de datos crediticias suizas, se le asigna una puntuación según el modelo de riesgo propio de LEND, que utiliza datos de terceros, y —en el caso de los préstamos al consumo— se le somete a la prueba de capacidad de pago que exige la legislación suiza en materia de crédito al consumo. El resultado es una calificación que va desde A+ (riesgo excepcionalmente bajo), pasando por B y C, hasta D1, lo que determina un tipo de interés comprendido entre el 4,3 % y aproximadamente el 10 %. El filtro es realmente estricto: solo se financia alrededor del 12 % de las solicitudes, lo que se corresponde con 5 600 millones de francos suizos solicitados frente a 614 millones de francos suizos concedidos. No se ha revelado qué agencias de crédito se utilizan, la tasa de aprobación por segmento ni los límites de la relación préstamo-valor de las hipotecas.