Nectaro AI Overview on 09/2025

Vue d'ensemble de Nectaro

Nectaro est une plateforme d'investissement alternatif basée en Lettonie qui permet aux investisseurs particuliers d'investir dans des prêts pour obtenir des revenus passifs à haut rendement.

Lancée fin 2023, Nectaro opère sous licence de la Banque de Lettonie et se conforme à la réglementation MiFID II, offrant un environnement d'investissement réglementé et transparent.

Les investisseurs peuvent obtenir des rendements annuels de l'ordre de 10 à 14 % en finançant des portefeuilles de prêts, tous les prêts étant protégés par une obligation de rachat de 60 jours de la part des initiateurs de prêts.

La plateforme est soutenue par le groupe DYNINNO, un conglomérat mondial (plus de 5 400 employés) actif dans les domaines de la finance, du voyage et de la technologie, ce qui confère à Nectaro un soutien et une crédibilité solides.

Les principaux avantages de Nectaro sont ses taux d'intérêt compétitifs, son interface conviviale et sa surveillance réglementaire rigoureuse, qui, ensemble, inspirent confiance aux investisseurs débutants dans la sécurité et la légitimité de leurs opérations.

Cependant, en tant que nouvelle plateforme avec un historique relativement court, elle comporte certains risques : une diversification limitée (seulement quelques partenaires de prêt jusqu'à présent) et l'absence d'un marché secondaire pour la liquidité.

En résumé, Nectaro offre une entrée accessible dans le prêt de pair à pair avec des rendements élevés et des garanties solides, mais les investisseurs doivent tenir compte de la jeunesse de la plateforme et de son offre de prêts concentrée lorsqu'ils envisagent de l'intégrer à leur portefeuille.

Nectaro : Offre de produits

Le produit d'investissement de Nectaro est centré sur les "Notes", qui sont des instruments financiers réglementés représentant une exposition fractionnée à des pools de prêts sous-jacents.

Lorsque vous investissez dans un billet, votre argent est réparti entre 5 à 15 prêts individuels (par exemple, des lignes de crédit à la consommation ou des prêts à tempérament), ce qui permet une diversification instantanée au sein de chaque billet.

Les emprunteurs remboursent leurs prêts par versements périodiques, de sorte que les investisseurs reçoivent des flux mensuels d'intérêts et de capital au fur et à mesure de l'amortissement des prêts, plutôt qu'un remboursement unique à l'échéance.

La plupart des billets ont des durées modérées (la majorité se situe autour de 6-12 mois), bien que certains portefeuilles de prêts puissent s'étendre jusqu'à environ 4 ans.

Les taux d'intérêt annuels offerts aux investisseurs varient approximativement entre 10 % et 14 %, avec un rendement moyen actuellement d'environ 13,5 %.

Tous les investissements sont effectués en euros (EUR), mais il convient de noter que les emprunteurs sous-jacents peuvent être libellés dans d'autres devises. Dans ce cas, la société de prêt supporte le risque de change et s'engage à payer les investisseurs en euros même si l'emprunteur rembourse dans la devise locale.

Chaque prêt sur la plateforme est assorti d'une obligation de remboursement anticipé (garantie de rachat) : si un emprunteur accuse un retard de paiement de 60 jours, la société de prêt d'origine doit racheter le prêt et payer à l'investisseur le capital restant dû et les intérêts courus.

Ce mécanisme atténue considérablement le risque de défaillance pour les investisseurs, bien qu'il déplace le risque vers la solvabilité de la société de prêt elle-même.

Sur le plan géographique, les prêts sont actuellement concentrés sur l'Europe de l'Est et les marchés émergents - par exemple, les prêts personnels à la consommation en Roumanie et en Moldavie, et les prêts aux entreprises liés aux sociétés du groupe sur des marchés tels que les Philippines - les investisseurs doivent donc comprendre les contextes spécifiques des marchés.

Dans l'ensemble, le produit de Nectaro est structuré de manière à ne pas nécessiter d'intervention ou de maintenance : vous pouvez commencer avec seulement 50 € par billet, choisir l'option Auto-Invest pour allouer automatiquement des fonds, puis regarder votre argent générer des revenus passifs au fur et à mesure que les emprunteurs remboursent.

Les principaux risques du produit sont la faillite potentielle d'une société de prêt (si un partenaire ne peut honorer le rachat) et l'illiquidité (vous devez généralement conserver les billets jusqu'à leur échéance, puisqu'il n'existe pas encore de marché secondaire), mais la conception de la plateforme permet de remédier à de nombreux écueils typiques du P2P en répartissant chaque investissement sur plusieurs prêts et en appliquant des garanties de rachat.

Nectaro : Historique de l'entreprise

Nectaro est exploité par SIA Nectaro, une société dont le siège se trouve à Riga, en Lettonie. Elle a obtenu sa licence de société de courtage en valeurs mobilières (IBF) en 2023 et est supervisée par la Latvijas Banka (la banque centrale lettone), ce qui signifie qu'elle adhère aux règles strictes de l'UE en matière de protection des investisseurs.

La plateforme fait partie de Dyninno Fintech Holding - en fait, SIA Nectaro est détenue à 100 % par Dyninno Fintech (une entité chypriote). Les propriétaires finaux sont Alex Weinstein (fondateur du groupe Dyninno, détenant ~78% via une société maltaise) et Dmitry Tsymber (cofondateur de Dyninno et fondateur d'EcoFinance, détenant ~22% des parts).

Cette structure de propriété fait de Nectaro un organe de financement interne pour les activités de prêt du groupe, un modèle qui assure la stabilité et l'alignement des intérêts (similaire à la façon dont d'autres plateformes P2P financent leurs propres prêteurs affiliés).

L'équipe de direction de Nectaro est composée de professionnels expérimentés de la scène fintech balte.

Sigita Kotlere, PDG et membre du conseil d'administration de Nectaro, dirige l'entreprise depuis 2022 ; elle a précédemment travaillé chez Mintos (une importante plateforme P2P) où elle gérait la diligence raisonnable des initiateurs de prêts, une expérience très pertinente pour les activités de Nectaro.

Anna Berezovska est directrice commerciale (membre du conseil d'administration) et le fondateur de la plateforme , Dmitry Tsymber, siège également au conseil d'administration.

Ces dirigeants ont une connaissance approfondie du risque de crédit et des opérations de la plateforme - notamment, une grande partie des quelque 15 employés de Nectaro ont travaillé pour d'autres prêteurs P2P tels que Twino, Debitum et même l'infortuné Grupeer, ce qui leur permet de connaître les meilleures pratiques et les pièges de l'industrie.

L'entreprise met l'accent sur sa mission d'inclusion financière et d'éducation des jeunes investisseurs, ce qui se traduit par une image de marque moderne et orientée vers la communauté (conçue "avec la génération Z et les milléniaux à l'esprit").

Nectaro est membre du système national d'indemnisation des investisseurs en vertu de la directive européenne 97/9/CE, ce qui offre un niveau de sécurité supplémentaire : si Nectaro devait faire faillite ou mal utiliser les fonds de ses clients, les investisseurs pourraient réclamer 90 % de leur perte nette jusqu'à concurrence de 20 000 euros.

Il est important de noter que ce système ne couvre pas les pertes d'investissement dues à la défaillance des emprunteurs ou des initiateurs de prêts, mais il couvre le risque lié à la plateforme (garde de vos liquidités et de vos titres).

Tous les fonds des clients de Nectaro sont conservés sur des comptes séparés des fonds propres de la société, comme l'exige la réglementation, ce qui garantit que votre argent n'est pas mélangé avec les comptes opérationnels de Nectaro.

En résumé, Nectaro est une fintech bien capitalisée et réglementée, émanation d'un groupe financier plus important. Elle bénéficie du soutien de Dyninno - par exemple, la société mère a injecté 930 000 euros de capital supplémentaire en 2024 pour soutenir la croissance - et d'une équipe de direction qui possède une grande expertise en matière de prêts P2P.

Cette structure et cette supervision donnent à la plateforme une base solide, mais cela signifie aussi que le destin de Nectaro est étroitement lié à son groupe mère et aux sociétés de prêt affiliées.

Nectaro : Volumes et performances des entreprises

Depuis son lancement, Nectaro a enregistré une croissance régulière de sa base d'investisseurs et du volume de prêts financés.

Au cours du premier trimestre suivant sa mise en service (de fin novembre 2023 au premier trimestre 2024), la plateforme a attiré plus de 1 500 investisseurs dans 26 pays et a facilité près de 800 000 € d'investissements sous forme de prêts. La taille moyenne des comptes à ce stade précoce était d'environ 4 800 €, ce qui indique un engagement solide de la part des utilisateurs.

À la mi-2025, Nectaro vient d'annoncer une étape importante : elle a dépassé les 10 millions d'euros d'encours de prêts sur la plateforme. À ce stade, elle compte plus de 8 000 utilisateurs enregistrés qui ont collectivement gagné plus de 750 000 euros d'intérêts grâce à Nectaro.

Ces chiffres illustrent la rapidité de l'expansion - le nombre d'investisseurs a été multiplié par plus de cinq en l'espace d'environ un an, et les actifs sous gestion ont atteint huit chiffres, ce qui témoigne d'une forte traction sur le marché.

Il est à noter que les pertes subies par les investisseurs s'élèvent à ce jour à 0,0 %. Cela signifie qu'à ce jour, aucun utilisateur de Nectaro n'a subi de perte de capital sur un prêt, grâce à la garantie de rachat et à une gestion prudente des prêts. Tous les défauts de paiement ou les prêts en retard ont apparemment été couverts par l'obligation des sociétés de prêt de les racheter, ce qui se traduit par un taux de défaillance/perte net de 0 % pour les investisseurs. C'est un signe très positif, même si les investisseurs ne doivent pas oublier que cet historique est encore court et qu'il n'a pas été mis à l'épreuve par une crise économique grave.

En termes de rendement, le taux d'intérêt moyen sur les prêts disponibles est d'environ 13,5 % au mois d'août 2025, et les rendements réels des investisseurs se situent autour de 10 % (en fonction de la composition du portefeuille et des éventuelles primes de remboursement). La taille moyenne du portefeuille d'un investisseur sur Nectaro est d'environ 7 000 €, ce qui indique que de nombreux utilisateurs essaient la plateforme avec des sommes modérées.

Nous disposons également d'un aperçu démographique : au cours du premier trimestre de Nectaro, 79% des investisseurs étaient des hommes (investissant en moyenne 5,2k€) contre 21% de femmes (investissant en moyenne 1,8k€), ce qui met en évidence l'écart entre les hommes et les femmes en matière d'investissement, que Nectaro s'efforce de réduire.

En ce qui concerne les performances du côté des prêts, les initiateurs de prêts qui soutiennent les billets de Nectaro ont obtenu de bons résultats.

Selon Nectaro, ses deux principaux prêteurs partenaires se classent parmi les cinq premiers prêteurs non bancaires dans leurs pays respectifs (Roumanie et Moldavie) et publient régulièrement des rapports financiers audités. Ces rapports financiers montrent des niveaux de fonds propres solides et un effet de levier raisonnable - par exemple, le prêteur roumain avait un ratio fonds propres/actifs qui s'améliorait pour atteindre 34 % en 2024, et un ratio dettes/fonds propres d'environ 1,9× (ce qui indique un coussin de capital confortable).

La santé de ces prêteurs est essentielle, car ce sont eux qui sont tenus d'honorer les rachats. Jusqu'à présent, tout indique que les prêts financés sur Nectaro fonctionnent comme prévu et génèrent les rendements promis aux investisseurs, sans qu'aucun problème ne soit signalé en ce qui concerne les paiements d'intérêts.

La société met également l'accent sur la transparence des résultats : Nectaro a été l'une des premières plateformes à publier son rapport annuel 2024 en avance, révélant un revenu d'environ 72 000 euros et une perte nette de 987 000 euros pour sa première année complète. Cette perte n'est pas inhabituelle pour une startup en mode croissance - en fait, Nectaro a considérablement augmenté ses dépenses de marketing et de personnel pour construire la plateforme en 2024.

La société mère Dyninno Group reste rentable (sa division fintech a enregistré un bénéfice de 3,2 millions de dollars en 2023 malgré des coûts plus élevés) et a fourni suffisamment de capital pour couvrir les pertes de Nectaro à un stade précoce. Le ratio de fonds propres du bilan de Nectaro est de 64,5 % et le ratio de liquidité de ~1,97, ce qui constitue des indicateurs très solides pour une entreprise financière.

En résumé, selon les dernières données (mi/fin 2025), Nectaro a connu une croissance significative en termes d'utilisateurs et de volume, a fourni des rendements élevés (~13%+) sans que les investisseurs ne soient affectés par des défaillances, et a maintenu le soutien financier de sa société mère afin de garantir une stabilité continue.

Les investisseurs devraient encore garder un œil sur des paramètres tels que la qualité du portefeuille de prêts (par exemple, toute augmentation des prêts en retard) et la santé des initiateurs, mais jusqu'à présent, les paramètres de performance de la plate-forme dépeignent une mise à l'échelle réussie et une atténuation efficace des risques au début de sa vie.

Nectaro : Approche de la gestion des risques

La gestion du risque pour l'investisseur est au cœur du modèle de Nectaro, et la plateforme utilise plusieurs niveaux de protection et de diligence.

Tout d'abord, chaque prêt sur Nectaro est assorti d'une obligation de rachat (appelée "obligation de remboursement anticipé") : si un emprunteur accuse un retard de paiement de plus de 60 jours, l'initiateur du prêt doit racheter le prêt et payer à l'investisseur le capital restant dû plus les intérêts courus.

Cela garantit que les défaillances individuelles des emprunteurs ne se traduisent pas directement par des pertes pour l'investisseur (le risque est transféré à la société de prêt). Jusqu'à présent, ce mécanisme s'est avéré efficace - Nectaro fait état d'un taux de perte pour l'investisseur de 0 %, tous les prêts en souffrance ayant été rachetés par les initiateurs.

Toutefois, les investisseurs doivent comprendre que la promesse de rachat ne vaut que pour la solidité financière de la société de prêt. Pour ce faire, Nectaro procède à des vérifications approfondies et à l'intégration de toutes les sociétés de prêt partenaires avant qu'elles ne soient autorisées à inscrire des prêts sur la liste.

L'équipe de la plateforme (qui comprend d'anciens experts en risques de Mintos et Twino) surveille en permanence la situation financière et opérationnelle des prêteurs et dispose même de "mécanismes de sécurité pour recouvrer la dette" en cas de défaillance d'un prêteur ou de cessation de sa coopération.

Par exemple, il peut exister des accords juridiques permettant à Nectaro d'exiger le remboursement des prêts ou de transférer le service des prêts si un initiateur devient insolvable.

Nectaro insiste également pour que chaque initiateur fournisse régulièrement des états financiers audités et publie les principaux ratios financiers (ratios de fonds propres, niveaux d'endettement, etc.) de ces sociétés à l'intention des investisseurs à des fins de transparence.

Le risque géographique et le risque de portefeuille constituent un autre niveau de risque.

Nectaro finance actuellement des prêts dans quelques pays (notamment la Roumanie, la Moldavie et des prêts liés au groupe atteignant les Philippines/Chypre), ce qui signifie qu'il existe un risque de concentration dans l'offre de la plateforme. Le revers de la médaille est qu'il s'agit de régions moins saturées sur d'autres sites P2P, ce qui offre un avantage de diversification aux investisseurs qui utilisent déjà des marchés plus communs.

Les prêts ont tendance à être des prêts à tempérament ou des lignes de crédit à plus long terme plutôt que des prêts sur salaire à très court terme, ce qui réduit en fait certains risques réglementaires - les prêts à plus long terme dans ces pays sont moins susceptibles de faire l'objet d'un plafonnement ou d'une interdiction soudaine des taux d'intérêt que les microcrédits à court terme.

L'équipe de gestion des risques de Nectaro attribue également à chaque série de billets une devise (généralement l'euro) et la société de prêt absorbe tout risque de change : si la devise locale de l'emprunteur se déprécie fortement, l'initiateur doit toujours le montant total en euros aux investisseurs, ce qui pourrait les mettre à rude épreuve.

Cette configuration protège les investisseurs des fluctuations de change, mais c'est une autre raison pour laquelle Nectaro surveille de près ses partenaires (un choc monétaire pourrait nuire à la capacité d'un prêteur à effectuer des rachats).

Le risque au niveau de la plateforme (risque opérationnel) est atténué par le statut réglementaire de Nectaro.

En tant qu'entreprise d'investissement agréée, Nectaro doit respecter des règles strictes en matière de protection des actifs des clients, de sécurité informatique et d'audit. Les fonds des clients sont conservés sur des comptes séparés dans des banques réputées et ne sont jamais utilisés pour les propres dépenses de Nectaro.

Dans le cas improbable où Nectaro deviendrait insolvable ou se verrait retirer sa licence, des procédures sont prévues pour une liquidation ordonnée. De plus, le système d'indemnisation des investisseurs couvrirait les pertes éligibles d'espèces ou d'instruments financiers jusqu'à 20 000 euros (90 % de la valeur).

Il est important de noter que ce système ne couvre que la fraude ou la défaillance de la plateforme, et non les mauvais prêts ou la faillite de l'initiateur du prêt.

Pour isoler davantage les investisseurs, Nectaro émet des investissements par l'intermédiaire d'une structure ad hoc (SPV) qui est détenue à 100 % par Nectaro, mais qui ne fait rien d'autre que de détenir les actifs des billets.

Par essence, le SPV/émetteur est isolé des autres risques commerciaux, de sorte que même si la société mère de Nectaro avait des problèmes, les billets resteraient garantis par les prêts accordés par le SPV.

Nectaro s'occupe également des conflits d'intérêts puisqu'elle traite avec des sociétés affiliées.

La plateforme a mis en place des politiques internes pour détecter et gérer les conflits entre elle-même, les prêteurs et les investisseurs. Par exemple, les sociétés de prêt financent d'abord les prêts à partir de leur propre bilan avant de les vendre sur Nectaro, ce qui évite toute pression visant à pousser les prêts de faible qualité sur la plateforme - ce sont elles qui supportent le risque en premier.

En outre, tous les prêts proposés sur Nectaro proviennent actuellement de sociétés du groupe Dyninno ou de partenaires proches, ce qui signifie que la société mère de Nectaro a tout intérêt à ce que ces prêts donnent de bons résultats.

Il n'y a pas encore d'initiateur externe sur la "place de marché", ce qui donne à Nectaro plus de contrôle et de visibilité sur la qualité des prêts. Cependant, cela signifie également qu'il n'y a pas de diversification par groupe d'initiateurs ; la plateforme explore la possibilité d'une garantie de groupe à l'avenir (où le groupe mère soutiendrait les obligations de chaque initiateur), mais pour l'instant, chaque prêteur est autonome.

D'un point de vue pratique pour l'investisseur, les deux risques à noter sont la liquidité et le calendrier des paiements.

Nectaro n'ayant pas de marché secondaire à l'heure actuelle, vous ne pouvez pas facilement sortir d'une note avant son échéance - vos fonds sont bloqués, c'est pourquoi la plateforme offre un intérêt un peu plus élevé sur les prêts plus longs en tant que "prime d'illiquidité".

Les prêts de Nectaro sont généralement remboursés mensuellement, mais les investisseurs constatent parfois un retard appelé "paiements en attente". Cela s'explique par le fait que Nectaro ne règle ses comptes avec certains initiateurs qu'une fois par semaine (par exemple en Moldavie) ou toutes les deux semaines (en Roumanie), de sorte que même après qu'un emprunteur a payé, il peut s'écouler quelques jours avant que les fonds ne soient transférés de la société de prêt à la plateforme.

Ces paiements en attente peuvent temporairement bloquer les retraits jusqu'à ce que l'argent arrive - il ne s'agit pas d'une défaillance, mais simplement d'un problème de délai opérationnel. Nectaro est franc à ce sujet, et il s'agit d'une situation courante dans le domaine des prêts P2P que les investisseurs doivent connaître.

En résumé, la gestion des risques de Nectaro comporte de multiples facettes : des garanties réglementaires, une sélection rigoureuse d'initiateurs de prêts financièrement solides avec des audits publiés, un suivi continu de la performance des prêts et des mesures de protection telles que des garanties de rachat et des SPV ségrégués.

La plateforme encourage les investisseurs à s'informer (en fournissant le prospectus de base de chaque billet, qui détaille les risques) et maintient la transparence sur l'état du portefeuille.

Bien qu'aucun investissement ne soit sans risque - les investisseurs sont toujours confrontés au scénario selon lequel une société de prêt pourrait faire faillite et ne pas effectuer les rachats - Nectaro a jusqu'à présent démontré une approche proactive et prudente de l'atténuation des risques, créant un environnement relativement sûr par rapport à de nombreux sites P2P non réglementés ou moins scrupuleux.

Les investisseurs doivent toujours diversifier leurs placements et investir les montants qu'ils peuvent se permettre d'immobiliser, mais ils peuvent être rassurés par les contrôles et les équilibres que Nectaro a mis en place autour de leurs investissements.

Nectaro : Fonctionnalité de la plate-forme

Nectaro est une plateforme d'investissement moderne et facile à utiliser, dont les fonctionnalités s'adressent aussi bien aux débutants qu'aux investisseurs chevronnés.

L'interface du site web est claire et intuitive, disponible en anglais et en letton (reflétant son marché d'origine en Lettonie).

L'inscription est simple : il faut être résident de l'UE ou de l'EEE et satisfaire à la procédure de vérification "Know-Your-Customer" (qui comprend un questionnaire sur l'adéquation de l'investisseur, comme l'exige l'autorité de régulation).

Le montant minimum pour commencer à investir n'est que de 50 euros, ce qui permet aux investisseurs particuliers de faire leurs premiers pas.

Une fois votre compte approvisionné (Nectaro accepte les dépôts en euros par virement bancaire depuis votre compte personnel ou d'entreprise), vous disposez de deux modes d'investissement principaux : L'investissement manuel ou l'investissement automatique.

Avec l'investissement manuel, vous pouvez parcourir la liste des billets disponibles sur le marché primaire, examiner les détails de chaque billet (taux d'intérêt, durée, composition du prêt sous-jacent, etc.) et choisir des billets spécifiques dans lesquels investir, un par un.

Cette approche pratique vous permet de cibler des types de prêts ou des initiateurs particuliers si vous le souhaitez.

Pour ceux qui souhaitent une approche plus passive, Nectaro propose l'outil Auto-Invest: vous définissez vos critères d'investissement (tels que la fourchette de taux d'intérêt souhaitée, la durée du prêt, et éventuellement vos préférences en matière d'initiateur ou de pays), et la plateforme alloue automatiquement vos fonds dans de nouvelles notes correspondant à ces critères.

Auto-Invest garantit que votre argent est continuellement mis au travail sans que vous ayez besoin de vous connecter et d'investir manuellement chaque fois qu'un prêt est disponible.

Nectaro vient d'introduire l'Auto-Invest en 2025 dans le cadre des mises à jour de sa plateforme, en réponse aux commentaires des utilisateurs qui souhaitaient une plus grande automatisation.

L'absence d'un marché secondaire est notable : il n'est pas possible de vendre ses investissements à d'autres utilisateurs avant l'échéance.

Nectaro a indiqué qu'étant donné que la plupart des billets sont à relativement court terme (une grande partie à moins d'un an), un marché secondaire n'était pas une priorité lors du lancement du MVP (Minimum Viable Product).

Cependant, la société reconnaît la valeur de la liquidité et prévoit de développer un marché secondaire ou une sortie anticipée à l'avenir, lorsque la plateforme aura atteint sa maturité.

Pour l'instant, les investisseurs doivent être prêts à conserver les prêts jusqu'à ce qu'ils soient entièrement remboursés (bien que les remboursements anticipés des emprunteurs puissent accélérer les rendements).

En termes de tableau de bord et d'outils, Nectaro offre un suivi en temps réel de votre portefeuille.

Vous pouvez voir l'état de chaque billet, les prochaines dates de paiement et les intérêts perçus.

La plateforme envoie également des notifications ou des courriels sur les événements clés (par exemple, si un rachat a été effectué sur l'un de vos prêts ou si de nouveaux billets sont disponibles).

L'expérience utilisateur (UX) a été saluée par les investisseurs pour sa clarté et sa satisfaction - même les investisseurs débutants trouvent qu'il est facile d'y naviguer.

Le backend est réactif et les approbations KYC ont été notées comme étant assez rapides (les utilisateurs rapportent une vérification dans les heures qui suivent dans de nombreux cas).

En ce qui concerne l'assistance, Nectaro propose une base de connaissances FAQ dédiée (couvrant tous les aspects, du fonctionnement des billets à la déclaration d'impôts) et une assistance clientèle par courrier électronique.

Les avis soulignent que le service client est réactif et prêt à résoudre rapidement les problèmes.

La plateforme prend actuellement en charge les comptes de particuliers et d'entreprises.

Vous pouvez également créer plusieurs profils d'investisseur si nécessaire (par exemple, un particulier peut avoir un compte personnel et un compte professionnel).

Il n'y a pas encore d'application mobile, mais le site web est adapté à la mobilité, ce qui permet d'effectuer des vérifications en déplacement.

Sur le plan de la sécurité, en tant que plateforme réglementée, Nectaro met en œuvre un cryptage fort et probablement une authentification à deux facteurs pour les connexions (norme dans les plateformes financières de l'UE).

Nectaro propose également des programmes promotionnels pour améliorer la fonctionnalité et les retours.

Par exemple, il y a une campagne de cashback pour les nouveaux investisseurs qui offre 1% de cashback sur tous les investissements effectués dans les 21 premiers jours.

Il existe un programme de parrainage dans le cadre duquel le fait d'inviter un ami peut vous rapporter un bonus (récemment 40 € + 1 % de l'investissement de l'ami).

Des promotions périodiques, telles que l'offre de cashback "August Accelerate" ( jusqu'à 4 % supplémentaires pour l'augmentation de votre portefeuille au cours d'une certaine période), ont été mises en place pour maintenir l'intérêt des investisseurs.

Ces incitations peuvent stimuler les rendements, bien qu'elles soient limitées dans le temps.

Un autre aspect de la fonctionnalité est l'information et l'éducation en matière d'investissement.

Le blog et le contenu du site de Nectaro mettent l'accent sur l'éducation des investisseurs - ils publient régulièrement des mises à jour sur les performances de leurs prêteurs partenaires, des statistiques sur la plateforme et des guides (par exemple, une interview récente du PDG sur l'avenir de l'investissement et des articles expliquant la gestion des risques).

Cette démarche s'inscrit dans la mission de Nectaro, qui consiste à démystifier l'investissement pour les jeunes générations et à instaurer la confiance par la transparence.

Les investisseurs ont accès au prospectus de base et aux conditions finales de chaque billet, qui détaillent la structure de l'investissement, les facteurs de risque et des informations sur l'initiateur du prêt.

Cette documentation est une conséquence positive du fait que Nectaro est une plateforme réglementée - elle garantit un niveau élevé d'information.

En résumé, Nectaro offre une plateforme rationalisée et centrée sur l'utilisateur, dotée des principales caractéristiques nécessaires pour investir dans des prêts sans effort : un point d'entrée peu élevé (50 euros), des options d'investissement automatisées, des rapports clairs et une assistance utile.

Bien qu'il lui manque actuellement quelques fonctionnalités avancées (comme un marché secondaire ou la prise en charge de plusieurs devises au-delà de l'euro), elle couvre l'essentiel pour que les investisseurs particuliers puissent réaliser un "investissement en pilotage automatique".

Au fur et à mesure de l'évolution de la plateforme, nous pouvons nous attendre à des fonctionnalités supplémentaires (la société a explicitement mentionné des projets tels que le réinvestissement automatique et l'amélioration des options de liquidité).

Pour l'instant, les utilisateurs apprécient la simplicité de Nectaro et le fait qu'ils peuvent "l'installer et l'oublier" pour gagner des revenus passifs dans un environnement réglementé.

Nectaro : publicité négative et inquiétudes

Bien que Nectaro ait généralement reçu des commentaires positifs de la part de la communauté P2P, il existe quelques inquiétudes et points de publicité négatifs que les investisseurs potentiels devraient prendre en compte.

Tout d'abord, l'historique limité de la plateforme est une mise en garde fréquemment formulée par les blogueurs et les utilisateurs. Nectaro n'a été lancée qu'à la fin de l'année 2023, ce qui signifie qu'elle n'a pas encore été testée par un cycle de crédit complet ou une récession économique majeure. Certains investisseurs adoptent une approche "attentiste", comme pour tout nouveau venu, jusqu'à ce que Nectaro puisse prouver ses performances sur plusieurs années.

Le manque de diversification des initiateurs de prêts est souvent mentionné : actuellement, il existe essentiellement deux groupes de prêteurs (les opérations d'EcoFinance dans deux pays et un petit groupe de prêteurs affiliés). Cette concentration signifie que si quelque chose devait mal se passer avec EcoFinance, par exemple, cela pourrait affecter une grande partie des offres de Nectaro. En revanche, les plateformes plus établies comptent des dizaines d'initiateurs sans lien entre eux, ce qui permet de répartir les risques. Nectaro prévoit d'ajouter d'autres partenaires de prêt à l'avenir, mais pour l'instant, les investisseurs doivent accepter une exposition relativement concentrée.

Les problèmes passés d'EcoFinance en Russie ont suscité une inquiétude particulière.

EcoFinance (la société mère des prêteurs CreditPrime de Nectaro) avait une filiale russe opérant sous la marque CreditPlus. À la mi-2022, ce prêteur russe a été suspendu sur Mintos (une autre place de marché de prêts) en raison de la guerre et des sanctions, laissant environ 4 millions d'euros de fonds d'investisseurs bloqués.

À la fin de l'année 2024, seuls 11 % de ces fonds avaient été récupérés ; environ 3,6 millions d'euros restaient à risque/non remboursés par EcoFinance Russia.

Cette situation a été causée par des événements géopolitiques extraordinaires - les contrôles monétaires et les sanctions ont empêché les mouvements d'argent hors de Russie - mais elle a mis en évidence un risque clé : la garantie de rachat peut échouer si le donneur d'ordre ne peut pas ou ne veut pas payer.

La direction d'EcoFinance a travaillé sur un plan de remboursement avec Mintos (ils ont négocié une restructuration et ont lentement remboursé), et il est important de souligner que les opérations d'EcoFinance en dehors de la Russie sont restées saines.

Cependant, certains investisseurs y voient un signal d'alarme : le fait que le groupe Dyninno/EcoFinance n'ait pas immédiatement couvert le déficit russe de sa propre poche (au lieu de le laisser traîner) suggère qu'il n'existe pas de garantie à l'échelle du groupe pour sauver automatiquement les investisseurs dans les pires scénarios.

En effet, Nectaro a confirmé qu'il n'existe actuellement aucune garantie de groupe formelle sur ses prêts, ce qui signifie qu'en cas de défaillance d'un initiateur comme CreditPrime Moldova, les autres sociétés du groupe ne sont pas légalement tenues d'intervenir.

Il s'agit là d'un point de différenciation par rapport à certains concurrents (par exemple, la structure de garantie de groupe de PeerBerry).

La bonne nouvelle est que le problème d'EcoFinance était limité à la Russie et découlait d'une crise externe ; les entreprises d'EcoFinance sur les marchés de Nectaro (Roumanie, Moldavie) n'ont pas connu de tels problèmes de paiement et maintiennent des ratios financiers solides.

Néanmoins, les investisseurs potentiels ont pris note de ces antécédents et peuvent en tenir compte dans leur évaluation des risques.

Le PDG de Nectaro a indiqué qu'il envisageait une garantie de groupe pour plus de sécurité, mais jusqu'à ce que cela se concrétise, cela reste un problème connu.

Certains commentateurs ont également établi des parallèles entre Nectaro et Twino, un autre prêteur P2P letton, notant que les deux sont des plateformes agréées avec des initiateurs de prêts appartenant à un groupe, et avertissant que Twino avait rencontré des problèmes de gestion des risques dans le passé (Twino a eu des retards dans l'exécution des garanties pendant la période COVID et les impacts de la guerre).

L'implication est que Nectaro devrait être vigilant pour éviter les problèmes de "mauvaise gestion des risques" qui ont touché des modèles similaires.

En réponse, Nectaro a essayé de se différencier en mettant l'accent sur une souscription stricte et en publiant ses données financières à un stade précoce (pour faire preuve de transparence).

En conclusion, les principales préoccupations des investisseurs sont les suivantes

• la jeunesse de Nectaro et ses performances à long terme non prouvées

• le nombre limité d'initiateurs (tous au sein d'une même famille d'entreprises)

• et l'exemple de la défaillance d'EcoFinance en Russie, qui montre que des scénarios extrêmes peuvent conduire à l'immobilisation ou à la perte partielle des fonds des investisseurs (sur une autre plateforme).

Les investisseurs potentiels doivent également être conscients de l'existence d'une certaine presse négative autour du propriétaire principal, bien qu'il n'y ait pas d'impact direct sur les opérations actuelles.

Dans l'ensemble, Nectaro n'a pas connu d'événement négatif direct sur sa propre plateforme jusqu'à présent - pas de paiements échoués ou de scandales - et elle est en train de se forger une réputation positive dans l'espace P2P pour son ouverture.

Mais comme pour tout investissement, en particulier dans le domaine des prêts de pair à pair, il est sage de faire preuve de diligence, de commencer avec des montants plus faibles et de suivre les mises à jour.

La capacité de Nectaro à maintenir des pertes nulles et des opérations fluides sera l'indicateur qui permettra de surmonter le scepticisme initial.

D'ici là, les investisseurs prudents garderont ces mises en garde à l'esprit dans le cadre de leur processus de décision.

Nectaro : Succès et réalisations

Malgré sa nouveauté, Nectaro a franchi plusieurs étapes notables et remporté plusieurs succès qui soulignent son dynamisme.

Trois mois seulement après son lancement, Nectaro avait déjà attiré plus de 1 500 investisseurs et un volume de prêts de 800 millions d'euros, comme le mentionne un communiqué de presse célébrant son premier trimestre.

Il est intéressant de noter que des investisseurs allemands, lituaniens, autrichiens, portugais et lettons figuraient parmi les premiers utilisateurs les plus actifs, ce qui montre que l'attrait de Nectaro dépasse les frontières de son pays d'origine.

À la mi-2025, la croissance de la plateforme était encore plus impressionnante : Nectaro a annoncé avoir dépassé les 10 millions d'euros d'investissements en cours sur la plateforme.

Atteindre un portefeuille à huit chiffres en moins de deux ans est significatif dans le secteur du P2P et "en dit long sur la confiance que les investisseurs accordent" à Nectaro.

En outre, le franchissement de la barre des 8 000 utilisateurs enregistrés et le versement de plus de 750 000 euros d'intérêts à l'ensemble de ces investisseurs sont des faits marquants que Nectaro tient à mettre en avant.

Ces chiffres montrent que Nectaro a réussi à se développer et à gagner en crédibilité sur un marché encombré.

Une autre réussite est l'engagement de Nectaro en faveur de la transparence et du leadership réglementaire.

Au début de 2025, Nectaro est devenue l'une des premières plateformes P2P européennes à publier l'intégralité de son rapport annuel audité pour 2024, ce qui a été considéré comme une initiative audacieuse, car de nombreux concurrents peuvent se montrer lents ou opaques en matière de rapports financiers.

Le rapport, audité par PwC, montre ouvertement les performances financières de Nectaro (une perte d'environ 1 million d'euros, comme prévu pour une startup, et un fort soutien en capital de la part de la société mère).

Les observateurs du secteur y ont vu un "signal clair" d'orientation stratégique et de sérieux, renforçant le fait que Nectaro s'inscrit dans la durée et qu'elle est prête à rendre des comptes aux investisseurs à l'aide de chiffres concrets.

Ce niveau de transparence a été bien accueilli et crée un précédent positif dans le secteur du P2P, où la confiance est primordiale.

Nectaro a également célébré le succès de ses sociétés de prêt partenaires, ce qui se répercute en fin de compte sur la plateforme.

EcoFinance, le groupe à l'origine de CreditPrime, a dépassé le million de clients actifs sur ses marchés à la mi-2025, soit plus du double qu'au début de l'année.

Cette étape indique une croissance considérable de leur activité de prêt et une "demande croissante de solutions financières accessibles" dans ces régions.

EcoFinance a également augmenté son portefeuille de prêts à 22 millions d'euros (en hausse de 90 % par rapport à l'année précédente), et a émis plus de 192 millions d'euros de prêts cumulés en Roumanie, en Moldavie et aux Philippines.

Le PDG d'EcoFinance a reconnu que Nectaro était un partenaire essentiel dans la croissance de son portefeuille, soulignant essentiellement que Nectaro a contribué à leur expansion en leur fournissant des fonds.

Il s'agit d'une réussite pour Nectaro, car elle témoigne d'une croissance symbiotique : tandis qu'EcoFinance double sa clientèle et son portefeuille de prêts, les investisseurs de Nectaro gagnent en opportunités et en confiance.

Elle souligne également que Nectaro développe des produits de prêt inclusifs (par exemple, des prêts à la consommation via de nouvelles applications mobiles, comme EcoFinance l'a lancé aux Philippines) qui ont un impact réel dans différents pays.

En ce qui concerne l'innovation et les produits, l'équipe de Nectaro a fourni de nouvelles fonctionnalités conformément à sa feuille de route.

Elle a déployé avec succès l'outil Auto-Invest au début de l'année 2025, qui faisait partie de sa vision 2024 visant à améliorer l'expérience de l'utilisateur.

Elle a également adapté sa campagne "Newbies" en fonction des commentaires des utilisateurs, en affinant les conditions pour la rendre plus attrayante pour les nouveaux investisseurs (la campagne offre une remise en argent de 1 % aux nouveaux arrivants).

Cette réactivité aux commentaires des utilisateurs est une réussite dans l'approche centrée sur le client ; elle montre que Nectaro est activement à l'écoute et s'améliore.

En outre, Nectaro a lancé un généreux programme de parrainage (modèle "tout le monde gagne") et des promotions saisonnières telles que le cashback "August Accelerate" (jusqu'à 4 %), qui ont permis d'engager la communauté et de stimuler la croissance du portefeuille.

Le fait que des milliers d'investisseurs participent et que la plateforme puisse offrir ces récompenses suggère que Nectaro a suffisamment de fonds et de confiance pour investir dans sa base d'utilisateurs, ce qui est en soi un signe positif de réussite.

L'intégration de Nectaro dans la communauté réglementée des fintechs est une autre réalisation qui mérite d'être soulignée.

Elle est devenue membre du système national de protection des investisseurs de Lettonie et fonctionne selon les directives de l'UE depuis le premier jour, ce que tous les concurrents n'ont pas réussi à faire très tôt.

En outre, du fait de son appartenance au groupe Dyninno, Nectaro a bénéficié d'une solide infrastructure existante (informatique, conformité, etc.) et a pu évoluer rapidement.

Dans la presse, la croissance et l'approche de Nectaro ont été soulignées comme contribuant à façonner l'avenir de la fintech réglementée, ses dirigeants s'engageant souvent dans des discussions sectorielles sur l'amélioration des normes en matière d'investissement P2P.

Par exemple, le PDG Sigita Kotlere a parlé de démocratiser l'investissement et de dissiper les mythes pour les particuliers - et la réponse enthousiaste des investisseurs jusqu'à présent souligne cette vision.

Enfin, la satisfaction des investisseurs est une réussite plus douce.

De nombreux utilisateurs précoces ont laissé des commentaires positifs indiquant que Nectaro leur avait offert une expérience agréable et avait répondu à leurs attentes.

Des commentaires tels que "site web très professionnel, bon service à la clientèle" et l'appréciation de la rapidité et de la facilité avec lesquelles tout fonctionne sont courants.

Cette bonne volonté est cruciale pour la croissance du bouche-à-oreille d'une plateforme.

Le fait que Nectaro réponde à 100 % des avis négatifs sur Trustpilot et résolve les problèmes témoigne de son engagement à maintenir une bonne réputation.

En résumé, le parcours de Nectaro est marqué par des étapes de croissance rapide, une grande transparence et des partenariats solides.

Atteindre 10 millions d'euros d'actifs sous gestion et 8 000 investisseurs, permettre à un partenaire d'atteindre le million de clients, et publier des rapports audités très tôt sont autant de réalisations significatives au cours de ses 1,5 premières années d'existence.

Ces succès, combinés à des améliorations réactives et aux accolades des utilisateurs, font de Nectaro une étoile montante dans l'arène des prêts P2P - une entreprise qui tient ses promesses et construit les fondations d'un succès à long terme.

Nectaro : Les initiateurs de prêts et leurs profils

Les offres d'investissement de Nectaro proviennent d'un petit nombre d'initiateurs de prêts (sociétés de prêt). Ce sont les entités qui émettent les prêts aux emprunteurs et qui les financent ensuite par l'intermédiaire de la plateforme de Nectaro. À l'heure actuelle, tous les initiateurs sont étroitement liés au groupe Dyninno, ce qui garantit l'alignement et la supervision. Vous trouverez ci-dessous un aperçu des sociétés de prêt actuelles, de leurs activités et des faits marquants :

CreditPrime (Roumanie) - EcoFinance Romania
CreditPrime RO est une marque de prêt à la consommation qui propose des lignes de crédit personnelles flexibles d'une durée maximale de deux ans en Roumanie. Les emprunteurs peuvent retirer des fonds selon leurs besoins et ne paient des intérêts que sur le montant utilisé, essentiellement comme un prêt ou une ligne de crédit à durée indéterminée. Ce produit est populaire car il permet d'accéder aux fonds 24 heures sur 24 et 7 jours sur 7, avec la liberté de rembourser ou de retirer des fonds si nécessaire.

CreditPrime fait partie d'EcoFinance, un prêteur fintech fondé en 2015, qui est devenu l'un des principaux prêteurs non bancaires de Roumanie. Les taux d'intérêt pour les emprunteurs sont élevés (pour correspondre au risque), mais pour les investisseurs, les prêts CreditPrime sur Nectaro offrent un rendement annuel d'environ 12 % à 13,5 %.

Tous les prêts sont assortis d'une obligation de rachat : si un prêt est en retard de plus de 60 jours, CreditPrime le rachètera et remboursera les investisseurs.

Sur le plan financier, l'activité roumaine d'EcoFinance semble solide - son ratio fonds propres/actifs est d'environ 25 % en 2023 et passera à 34 % en 2024, ce qui signifie que plus d'un tiers de ses actifs sont financés par des fonds propres (ce qui constitue un solide volant de capital). Elle est également rentable ; faisant partie de Dyninno, elle bénéficie du soutien du groupe et d'une technologie partagée.

Mesures du risque : En 2025, CreditPrime RO finance environ 14 % de son portefeuille de prêts via Nectaro (le reste via des prêts d'actionnaires et des banques locales), ce qui signifie qu'elle n'est pas trop dépendante de l'argent du P2P.

Le PDG d'EcoFinance Group, Rucsandra Stanciu, supervise les opérations ici et a fait état d'une croissance significative - la Roumanie est un marché clé avec une demande croissante de crédit à la consommation. Notamment, il n'y a pas de risque de change pour les investisseurs de Nectaro, car même si CreditPrime émet des prêts en leu roumain, ils couvrent le risque de change et paient Nectaro en euros.

Publicité négative ou problèmes : Jusqu'à présent, CreditPrime RO n'a pas connu de problèmes. La principale ombre au tableau a été la défaillance de la filiale russe d'EcoFinance (CreditPlus) sur les Mintos en raison de problèmes géopolitiques, mais en Roumanie, EcoFinance fonctionne tout à fait normalement. En fait, la Banque centrale de Roumanie a émis quelques directives en 2021 à l'intention d'EcoFinance (probablement en ce qui concerne les pratiques de prêt à la consommation), mais il s'agissait d'ajustements de conformité et la société continue de fonctionner en vertu du droit roumain.

Dans l'ensemble, CreditPrime RO est un prêteur à la consommation à haut rendement avec une croissance robuste - il a contribué à l'étape de plus d'un million de clients d'EcoFinance - et sert d'initiateur de base sur Nectaro, offrant des prêts personnels sur un marché P2P relativement peu desservi (Roumanie).

CreditPrime (Moldavie) - EcoFinance Moldavie
Il s'agit de l'opération sœur moldave, également sous l'égide d'EcoFinance. Elle propose des prêts personnels et des lignes de crédit en Moldavie pour des durées allant jusqu'à 5 ans. Le produit est similaire : les emprunteurs ont un accès permanent aux fonds avec des intérêts sur ce qu'ils utilisent, ce qui offre une certaine flexibilité sur un marché où de tels produits sont moins courants.

Pour les investisseurs de Nectaro, les prêts CreditPrime moldaves ont un rendement annuel compris entre 12,5 % et 14 % - légèrement plus élevé dans le haut de la fourchette, reflétant peut-être un peu plus de risque ou de facteur de change (leu moldave par rapport à l'euro). CreditPrime MD offre également une garantie de rachat sur tous ses prêts.

Taille et situation financière : EcoFinance Moldova est l'un des 5 principaux prêteurs non bancaires en Moldavie, selon les informations de Nectaro, et publie des rapports audités. Son ratio de fonds propres était d'environ 29 % en 2023 et de 22 % en 2024, et son ratio d'endettement était d'environ 2,6× en 2023 et de 3,5× en 2024. La baisse du ratio de fonds propres en 2024 suggère que la banque a augmenté ses actifs (portefeuille de prêts) plus rapidement que ses bénéfices non distribués - probablement en développant ses prêts de manière agressive - mais ces niveaux restent raisonnables pour un prêteur à forte croissance.

Les investisseurs financent environ 30 % du portefeuille de prêts moldaves par l'intermédiaire de Nectaro, le reste provenant d'autres sources de financement.

Monnaie : Les prêts peuvent être libellés en leu moldave, mais les billets de la plateforme sont libellés en EUR ; conformément à sa politique, EcoFinance couvre le risque de change lorsqu'elle rembourse les investisseurs.

Performance : La Moldavie peut connaître une certaine volatilité économique, mais les prêts à tempérament plus longs permettent d'éviter les prêts sur salaire à très court terme qui présentent souvent un risque de défaillance élevé. EcoFinance MD a également connu une forte croissance - contribuant au portefeuille de 22 millions d'euros et bénéficiant des innovations technologiques (ils partagent probablement des systèmes avec la Roumanie).

Gestion : Le groupe EcoFinance gère la Moldavie et la Roumanie ensemble ; Dmitry Tsymber (le fondateur de Nectaro) a fondé EcoFinance à l'origine, il y a donc une supervision étroite.

Aspects négatifs : Il n'y a pas de controverse connue concernant spécifiquement EcoFinance Moldova ; tout risque serait d'ordre macroéconomique (par exemple, l'économie de la Moldova ou les fluctuations monétaires) ou si la situation politique dans la région affectait l'activité. Mais jusqu'à présent, EcoFinance a surmonté cette situation et a même doublé son portefeuille d'une année sur l'autre, ce qui témoigne d'une gestion compétente.

Pour les investisseurs, CreditPrime Moldova fournit des prêts à rendement légèrement plus élevé, ce qui contribue à augmenter les rendements du portefeuille, et ajoute une diversification géographique (la Moldavie est un nouveau marché pour de nombreux investisseurs P2P).

Abele Finance (Lettonie)
Abele Finance est un ajout unique - il s'agit d'un initiateur de prêts aux entreprises au sein du groupe Dyninno, établi en 2024 en Lettonie spécifiquement pour financer les propres sociétés du groupe Dyninno.

Au lieu de prêts à la consommation, Abele émet des prêts professionnels non garantis aux sociétés sœurs du réseau Dyninno, qui opère dans plus de 50 pays dans les domaines du voyage, du divertissement, de la finance, etc.

En pratique, cela signifie que si une filiale de Dyninno (par exemple une entreprise de technologie de voyage à Chypre ou un centre d'opérations aux Philippines) a besoin d'un fonds de roulement, elle peut emprunter auprès d'Abele, et les investisseurs de Nectaro fournissent ce capital.

Les emprunteurs d'Abele se trouvent actuellement à Chypre et aux Philippines (Dyninno a une présence commerciale importante dans ces pays). Les prêts sont probablement utilisés pour financer l'expansion et les opérations de ces entités.

Pour les investisseurs, les prêts d'Abele offrent des rendements légèrement inférieurs - de l'ordre de 9 % à 11 % par an - ce qui est logique puisqu'il s'agit de prêts à des entreprises au sein d'un groupe connu (potentiellement moins risqué que les PME aléatoires). Ces prêts sont également assortis d'une garantie de rachat de la part d'Abele, ce qui signifie que si l'emprunteur d'une entreprise Dyninno ne peut pas payer, Abele Finance rachètera la dette.

Comme Abele est essentiellement un véhicule de financement interne, le risque est lié à la santé financière globale du groupe Dyninno. Dyninno est une grande entreprise diversifiée et, selon les rapports 2023, la holding fintech (qui comprend Abele) était rentable (bien qu'avec des bénéfices réduits en raison des investissements).

Abele Finance elle-même est nouvelle - ses rapports financiers de 2024 montrent un ratio capitaux propres/actifs d'environ 19,9 % et un ratio dettes/capitaux propres élevé de 5,0× (ce qui signifie qu'elle est endettée, ce qui est typique puisqu'elle utilise des fonds d'investisseurs comme "dette"). Ces chiffres sont prévisibles pour une toute nouvelle société de financement (elle a probablement commencé avec des fonds propres modestes et a pris des fonds à prêter).

Gestion et propriété : Abele est entièrement détenue par Dyninno ; elle est vraisemblablement gérée par les cadres financiers de Dyninno. En prêtant à des projets internes, Abele a une connaissance intime des emprunteurs (il s'agit de sociétés sœurs), ce qui réduit potentiellement le risque d'asymétrie d'information.

Portefeuille : Nous ne disposons pas de chiffres publics sur le montant des prêts accordés par Abele, mais il est probable qu'il s'agisse d'un montant inférieur à celui des prêts à la consommation accordés par EcoFinance. La présence même d'Abele sur Nectaro est un choix stratégique - elle permet aux investisseurs de soutenir essentiellement les projets mondiaux du groupe Dyninno.

Préoccupations potentielles : On pourrait considérer que les investisseurs de Nectaro financent les activités de la société mère, ce qui introduit un risque de conflit d'intérêts (Nectaro a réglé les conflits par des politiques internes). Toutefois, d'un autre point de vue, ces prêts pourraient être considérés comme relativement plus sûrs, car Dyninno ne manquerait probablement pas à ses propres obligations de groupe à la légère (cela nuirait à l'ensemble du groupe).

Il n'y a pas encore d'antécédents externes pour Abele, de sorte que les investisseurs s'en remettent à la réputation de Dyninno. Il n'existe pas de publicité négative concernant spécifiquement Abele (l'entreprise est trop récente), mais les investisseurs doivent surveiller la santé du groupe Dyninno car les emprunteurs d'Abele font partie de cet écosystème.

En outre, Nectaro pourrait intégrer d'autres initiateurs à l'avenir, potentiellement en provenance d'autres pays ou de prêteurs tiers.

Pour l'instant, cependant, le duo EcoFinance et Abele sont les piliers, couvrant les prêts à la consommation (lignes de crédit personnelles non garanties) et les prêts aux entreprises affiliées. Ensemble, ils donnent à Nectaro un mélange de crédit personnel à haut rendement et de prêts aux entreprises à rendement moyen.

Il convient de noter que tous les prêts actuels ne sont pas garantis (aucune garantie de la part des emprunteurs individuels ou des sociétés Dyninno), de sorte que la garantie de rachat est la garantie de facto - essentiellement les bilans des sociétés d'origine soutiennent les prêts.

Les deux entités d'EcoFinance ont démontré leur capacité à couvrir les rachats à partir de leurs bénéfices (et ont publié des états financiers audités pour prouver leur stabilité). La capacité d'Abele est directement liée au soutien de Dyninno.

Résumé de l'initiateur du prêt :
Les CreditPrime d'EcoFinance en Roumanie et en Moldavie sont des prêteurs de microfinance importants et bien établis, avec des milliers de clients et des années d'expérience (et même une présence historique sur d'autres plateformes comme Mintos).

Ils fournissent la majeure partie du flux de transactions de Nectaro et sont connus pour être rentables et parmi les meilleurs prêteurs sur leurs marchés.

Ils ont été confrontés à un défi extraordinaire en Russie, mais en dehors de cela, ils ont fait preuve d'une forte croissance (89 % de croissance du portefeuille en glissement annuel) et d'innovation technologique (nouvelles applications mobiles, etc.).

Les incidents négatifs sont limités à la question russe ; dans leurs marchés actifs sur Nectaro, aucun scandale n'est apparu - les régulateurs de ces pays les surveillent comme n'importe quelle autre société de microfinance.

La gestion d'EcoFinance est professionnelle (PDG Rucsandra Stanciu) et le fondateur Dmitry Tsymber reste impliqué, ce qui assure la continuité.

D'autre part, Abele Finance est un prêteur interne qui finance les besoins du groupe - c'est une manière innovante de permettre aux investisseurs de financer l'expansion mondiale de Dyninno.

Il est encore trop tôt pour évaluer les performances d'Abele, mais tout succès des projets financés par Dyninno (par exemple, le lancement d'un nouveau produit de voyage aux Philippines) pourrait indirectement devenir une réussite pour les investisseurs de Nectaro également.

Pour les investisseurs, il est essentiel de faire preuve de diligence raisonnable à l'égard des initiateurs : il faut lire les prospectus de base que Nectaro fournit pour chacun d'entre eux (qui détaillent les données financières et les facteurs de risque du prêteur).

Jusqu'à présent, les initiateurs de Nectaro semblent financièrement sains et alignés sur les intérêts de la plateforme - en particulier en raison des liens avec le groupe.

Mais les investisseurs doivent rester informés : par exemple, si EcoFinance émet des obligations ou lève d'autres fonds, ou inversement si la réglementation d'un pays change (comme les plafonds d'intérêt en Roumanie, ou les changements économiques en Moldavie), ces développements pourraient avoir un impact sur les performances futures des prêts.

Le blog et les pages de statistiques de Nectaro font un bon travail de mise à jour sur la santé des initiateurs (comme la mise à jour H1 2025 d'EcoFinance qui se vante d'avoir 1 million de clients et des métriques de portefeuille).

En résumé, les initiateurs de prêts de Nectaro sont un petit groupe de sociétés de prêt contrôlées, avec de solides antécédents (sur leurs marchés) et une intégration profonde avec le groupe mère de la plateforme, ce qui apporte un certain confort mais signifie également que le sort des investisseurs est lié à celui de ce groupe spécifique.

Nectaro est-il une plateforme sûre et légitime ?

✅ Oui, Nectaro est une plateforme légitime réglementée dans l'UE. Elle est agréée en tant que société de courtage en investissement par la Banque de Lettonie (licence n° 27-55/2023/3) et fonctionne selon les règles de la MiFID II. Les fonds des clients sont conservés sur des comptes séparés et Nectaro est membre du système national d'indemnisation des investisseurs (couvrant jusqu'à 20 000 euros en cas de défaillance de la plateforme). Bien qu'aucun investissement ne puisse être "sûr" à 100 %, Nectaro dispose de solides garanties et d'une grande transparence, et a jusqu'à présent maintenu un taux de perte de 0 % pour les investisseurs grâce à sa structure de rachat. N'oubliez jamais que la sécurité de votre investissement dépend également des prêts et des emprunteurs sous-jacents, mais en termes d'intégrité de la plateforme et de surveillance juridique, Nectaro a mis en place des protections solides.

Quels sont les rendements auxquels je peux m'attendre et sont-ils garantis ?

❓ Quels sont les rendements que je peux espérer et sont-ils garantis ?
✅ Vous pouvez vous attendre à des rendements de l'ordre de 10 à 14 % d'intérêts annuels sur Nectaro, en fonction des prêts dans lesquels vous investissez. Le rendement moyen actuel est d'environ 13 %. Ces rendements proviennent des paiements d'intérêts des emprunteurs. Cependant, ils ne sont pas garantis - investir dans des prêts comporte des risques. Les taux annoncés supposent que les emprunteurs paient à temps et que les initiateurs honorent le rachat si nécessaire. La garantie de rachat de Nectaro (Early Repayment Obligation) réduit considérablement le risque de perdre de l'argent en obligeant le prêteur à couvrir tout prêt défaillant après un délai de 60 jours. Grâce à cette garantie, les investisseurs ont perçu jusqu'à présent les intérêts escomptés sans subir de pertes. Mais si une société de prêt s'effondrait (et ne pouvait pas procéder aux rachats), les rendements pourraient être affectés. En résumé, les rendements sont élevés (bien plus que les dépôts bancaires) mais comportent des risques ; les antécédents de Nectaro à ce jour montrent que les investisseurs perçoivent les intérêts promis, mais il convient de diversifier ses placements et d'investir prudemment, car ces rendements sont projetés et non assurés par le gouvernement fédéral.

Comment Nectaro s'assure-t-il que mon argent est protégé en cas de faillite de la plateforme ou d'un emprunteur ?

Nectaro utilise plusieurs niveaux de protection. Si un emprunteur ne paie pas, la garantie de rachat de l'initiateur du prêt entre en jeu, rachetant le prêt et remboursant le capital investi ainsi que les intérêts courus. En cas de faillite ou d'échec de l'initiateur du prêt, Nectaro a procédé à des vérifications préalables afin de n'intégrer que des prêteurs solides et a conclu des accords juridiques pour faire valoir ses droits. Il n'existe pas encore de garantie collective, mais Nectaro surveille les initiateurs et peut prendre des mesures pour récupérer les fonds si nécessaire. Si Nectaro (la plateforme) fait faillite ou devient insolvable, vos investissements sont détenus par un SPV (émetteur) distinct et vos fonds non investis se trouvent sur un compte client séparé - ils ne seraient pas traités comme des actifs de Nectaro. De plus, le système d'indemnisation des investisseurs peut rembourser 90 % de tout montant non récupéré, jusqu'à concurrence de 20 000 euros, au cas où Nectaro ne pourrait pas vous restituer votre argent en raison de sa propre défaillance. En résumé, le risque de l'emprunteur est couvert par l'initiateur, le risque de l'initiateur est atténué par une sélection rigoureuse et des garanties juridiques, et le risque de la plateforme est atténué par la réglementation et les systèmes d'indemnisation. Il existe toujours un risque résiduel (par exemple, des scénarios extrêmes comme une guerre ou des défaillances multiples), mais le cadre de Nectaro est conçu pour protéger l'argent des investisseurs autant que possible.

Qui peut investir sur Nectaro ? Puis-je investir si je suis en dehors de l'UE ?

Nectaro est ouvert aux investisseurs particuliers qui résident dans l'Espace économique européen (EEE). Vous devez être âgé d'au moins 18 ans et passer la vérification d'identité KYC/AML. Actuellement, Nectaro se concentre sur les investisseurs particuliers de l'UE/EEE en raison des autorisations réglementaires. Si vous vivez en dehors de l'EEE, vous ne pouvez probablement pas investir sur Nectaro pour le moment (par exemple, les résidents américains ou asiatiques ne sont pas acceptés). La plateforme est disponible en anglais (et en letton) et s'adresse donc aux investisseurs européens internationaux - en effet, des personnes originaires d'environ 26 pays de l'UE l'utilisent déjà. Lors de l'inscription, il vous sera demandé une preuve de résidence dans l'UE (comme une pièce d'identité et éventuellement une vérification de l'adresse). Les entreprises basées dans l'EEE peuvent également investir par l'intermédiaire d'un compte professionnel. Si Nectaro élargit sa licence ou sa couverture de marché à l'avenir, cela pourrait changer, mais pour l'instant, les investisseurs hors EEE ne sont pas éligibles.