Wiwin AI Overview on 09/2025

Przegląd platformy crowdfundingowej Wiwin 🌍💶

Wiwin to niemiecka platforma crowdfundingowa, która specjalizuje się w zrównoważonych inwestycjach, łącząc zwykłych inwestorów z projektami energii odnawialnej, ekologicznymi startupami i zielonymi nieruchomościami. Założona w 2016 roku (jako spinoff firmy zajmującej się energią odnawialną) przez Matthiasa Willenbachera, misją platformy jest finansowanie transformacji zrównoważonego rozwoju poprzez kierowanie kapitału na projekty o dużym wpływie. Inwestorzy mogą zacząć od skromnych kwot (często minimum 500 euro na projekt) i zbudować zdywersyfikowany portfel zrównoważonych aktywów. Kluczowe zalety Wiwin obejmują specjalistyczną wiedzę w zakresie zielonych inwestycji, brak opłat pobieranych od inwestorów oraz (do niedawna) terminowe wypłaty odsetek. Ryzyko jest jednak znaczące - inwestycje są niepłynne i niezabezpieczone, a niewykonanie projektu może prowadzić do 100% utraty zainwestowanego kapitału (⚠️ możliwość zawsze obecna w crowdinvestingu). Wiwin jest regulowany zgodnie z nowymi przepisami UE dotyczącymi finansowania społecznościowego, posiadając licencję ECSP wydaną przez BaFin od końca 2024 r., Co sygnalizuje nadzór, ale nie eliminuje ryzyka finansowego dla inwestorów.

Szczegóły produktu Wiwin Investment 📈♻️

Oferta produktowa: Wiwin oferuje inwestycje społecznościowe w formie instrumentów dłużnych, zazwyczaj pożyczek podporządkowanych lub obligacji tokenizowanych emitowanych przez spółki projektowe. Inwestycje te często mają stałą roczną stopę procentową (zwykle ~ 4-8%), a czasami premię związaną z wynikami projektu. Zwroty są generowane z przychodów projektu bazowego - na przykład projekty energetyczne spłacają inwestorów z przychodów operacyjnych, podczas gdy startupy mogą płacić odsetki i premię, jeśli cele dotyczące przychodów zostaną osiągnięte. Struktura prawna to zazwyczaj qualifiziertes Nachrangdarlehen (kwalifikowana pożyczka podporządkowana) lub cyfrowy papier wartościowy zgodnie z niemieckim prawem dotyczącym e-papierów wartościowych, co oznacza, że roszczenia inwestorów mają niższą rangę niż inne długi. Okres zapadalności wynosi zazwyczaj od około 2 do 5 lat (niektóre transakcje są dłuższe), a wcześniejsze wyjście z inwestycji nie jest możliwe ze względu na podporządkowany, niezbywalny charakter obligacji. Wiwin koncentruje się na niemieckich projektach w określonych sektorach: energii wiatrowej i słonecznej, energooszczędnym budownictwie i startupach z misją (np. zrównoważonej żywności lub technologii) - nie wymienia tradycyjnych paliw kopalnych ani przedsięwzięć nastawionych wyłącznie na zysk. Większość projektów wymaga minimalnej inwestycji w wysokości 500 euro (niektóre nawet 100-250 euro w przypadku wybranych startupów), a zgodnie z prawem inwestorzy detaliczni mogą zainwestować maksymalnie 25 000 euro na projekt (chyba że kwalifikują się jako zamożni). Główne czynniki ryzyka obejmują możliwość niewykonania zobowiązania lub niewypłacalności projektu (ponieważ są to niezabezpieczone pożyczki - inwestorzy mogą stracić całą swoją inwestycję w przypadku bankructwa), brak rynku wtórnego (środki są zablokowane do terminu zapadalności), potencjalne opóźnienia w spłacie odsetek lub kapitału oraz typowe ryzyko związane z rozpoczęciem działalności (w przypadku przedsięwzięć kapitałowych, w których zwroty zależą od sukcesu biznesowego). Wiwin wyraźnie ostrzega, że inwestycje społecznościowe wiążą się z wysokim ryzykiem i nie są objęte ubezpieczeniem depozytów, zachęcając inwestorów do inwestowania tylko niewielkich części swojego kapitału i dywersyfikacji.

Informacje ogólne o firmie i status prawny 🏢✅

Założyciele i własność: Wiwin został założony przez Matthiasa Willenbachera, znanego przedsiębiorcę z branży energii odnawialnej, który wcześniej był współzałożycielem juwi AG (dużego niemieckiego dewelopera energii wiatrowej i słonecznej). Willenbacher pierwotnie uruchomił platformę w 2011 r. jako "juwi Invest", aby umożliwić udział społeczeństwa w projektach związanych z czystą energią, a w 2016 r., po odejściu z juwi, przemianował ją na Wiwin GmbH. Pozostaje on wizjonerem stojącym za Wiwin, podczas gdy codzienne operacje są obecnie prowadzone przez René Theisa (CEO), który objął wyłączne kierownictwo pod koniec 2024 roku. Siedziba Wiwin znajduje się w Moguncji w Niemczech, a firma powiększyła zespół o głęboką wiedzę specjalistyczną w zakresie zrównoważonego finansowania i należytej staranności projektów. W swojej ewolucji Wiwin pozyskał strategicznych partnerów - w szczególności w 2025 r. połączył się z Zinsbaustein.de, platformą crowdfundingu nieruchomości wspieraną przez Sontowski & Partner Group. Fuzja ta oznacza, że Wiwin jest teraz powiązany z Sontowski (grupą inwestycyjną na rynku nieruchomości) i zachowuje Willenbachera jako kluczowego udziałowca, tworząc silne wsparcie dla połączonego podmiotu. Struktura prawna: Wiwin działa jako wiwin GmbH (dawniej GmbH & Co. KG), a wcześniej funkcjonował jako "vertraglich gebundener Vermittler" (agent powiązany) na podstawie licencji firmy zajmującej się papierami wartościowymi. Początkowo działała w ramach Effecta GmbH, a później w ramach Concedus GmbH jako parasol odpowiedzialności, zapewniając zgodną z przepisami obsługę ofert papierów wartościowych. Od grudnia 2024 r. Wiwin uzyskał własną licencję EU Crowdfunding Service Provider (ECSP) - autoryzowaną przez BaFin, niemiecki organ nadzoru finansowego. Ta licencja ECSP pozwala Wiwin na paszportowanie swoich usług crowdfundingowych w całej UE, odzwierciedlając wysoki poziom nadzoru regulacyjnego. Wiwin jest również członkiem Bundesverband Crowdfunding (Niemieckie Stowarzyszenie Crowdfundingu), przestrzegając branżowych kodeksów postępowania. Platforma i jej oferty są nadzorowane przez BaFin i są zgodne z ogólnounijnymi zasadami ochrony inwestorów. Inwestorzy powinni pamiętać, że chociaż regulacja zwiększa nadzór (np. odpowiednie zarządzanie, zasady ostrożnościowe), nie gwarantuje wyników inwestycyjnych ani nie zapobiega niepowodzeniom projektów. Ogólnie rzecz biorąc, Wiwin jest pionierem w dziedzinie zrównoważonego finansowania, zakorzenionym w zielonej energii założyciela, obecnie wzmocnionym przez partnerów instytucjonalnych i działającym w solidnych ramach regulacyjnych.

Wolumeny Wiwin i wskaźniki wydajności 📊

Wolumen finansowania: Wiwin osiągnął znaczną skalę na rynku inwestycji alternatywnych. Pod koniec 2024 r. platforma odnotowała ponad 160 mln euro całkowitego kapitału, który od początku istnienia został pomyślnie sfinansowany w ponad 100 zrównoważonych projektach. Dzięki temu Wiwin znalazł się w czołówce platform crowdfundingowych w niemieckim segmencie energetycznym i impact-investing. Wzrost przyspieszył: w 2023 r. Wiwin pośredniczył w nowych inwestycjach o wartości około 12 mln EUR, a na 2024 r. prognozował około 20 mln EUR wolumenu finansowania (wzrost o ~ 67% rok do roku). Po połączeniu w kwietniu 2025 r. ze swoim odpowiednikiem skoncentrowanym na nieruchomościach, połączona platforma (Wiwin + Zinsbaustein) ułatwiła łącznie 360 mln EUR w 220 projektach (łącznie od marca 2025 r.), tworząc jeden z największych zrównoważonych rynków crowdfundingowych w Europie.

Baza inwestorów: Platforma obsługuje przede wszystkim niemieckich inwestorów detalicznych (18+ mieszkańców Niemiec), choć dzięki nowej licencji UE planuje rozszerzyć działalność na kraje sąsiednie. Tysiące użytkowników zainwestowało za pośrednictwem Wiwin, ale firma nie ujawniła publicznie dokładnej liczby aktywnych inwestorów. Projekty Wiwin zazwyczaj przyciągają setki inwestorów każdy, a popyt na popularne oferty był duży - na przykład niedawny projekt szklarni agrivoltaicznej zebrał 1 milion euro z tłumu (za pośrednictwem Wiwin i platformy partnerskiej).

Zwroty i wypłaty: Wiwin reklamuje zwroty generalnie w przedziale 3-8% rocznej stopy zwrotu, w zależności od ryzyka projektu. Średnia obiecana stopa procentowa we wszystkich projektach historycznie wynosi około 5,5% rocznie. Warto zauważyć, że do 2023 r. Wiwin miał solidną historię spłat - większość projektów spłacała odsetki i kapitał zgodnie z harmonogramem, a według raportów branżowych żaden inwestor nie poniósł straty do 2023 roku. Jednak ta historia została zakwestionowana w latach 2024-2025, ponieważ niektóre projekty napotkały trudności. Wskaźniki niewypłacalności i strat: Inwestorzy powinni mieć świadomość, że zdarzały się niepowodzenia projektów. Pod koniec 2024 r. kilka startupów i przedsięwzięć finansowanych społecznościowo stało się niewypłacalnych, co doprowadziło do strat. Na przykład startup zajmujący się dostawą żywności zebrał fundusze na Wiwin jesienią 2024 r., ale zaledwie kilka tygodni później złożył wniosek o niewypłacalność, narażając pieniądze inwestorów społecznościowych na niebezpieczeństwo (w rzeczywistości do sierpnia 2025 r. poinformowano, że "pieniądze tych drobnych inwestorów przepadły"). Według jednego z wieloletnich użytkowników, 4 z 8 inwestycji w jego portfelu Wiwin w ciągu sześciu lat zakończyło się niewypłacalnością do 2024 r. - niepotwierdzony, ale uderzający wskaźnik niewypłacalności na poziomie 50% dla tej próbki. Sam Wiwin nie opublikował oficjalnych statystyk dotyczących niewypłacalności, ale opinie klientów w latach 2024-2025 konsekwentnie wspominają o zwiększonych opóźnieniach w płatnościach i fali niepowodzeń projektów. Wskazuje to, że wskaźnik strat wzrósł w ostatnim czasie, podkreślając znaczenie dywersyfikacji. Z drugiej strony, wiele innych projektów zakończyło się sukcesem - np. obligacja parku solarnego w Nadrenii-Palatynacie spłaciła inwestorów na czas w 2024 r. po wybudowaniu i podłączeniu elektrowni do sieci. Średnie zrealizowane zwroty różnią się w zależności od inwestora, ale wszelkie straty wynikające z niewykonania zobowiązań bezpośrednio zmniejszają ogólne zwroty inwestora (nie ma systemu rekompensat). Potencjalni inwestorzy powinni wziąć pod uwagę, że chociaż obiecane zyski na poziomie ~5-7% mogą być atrakcyjne, rzeczywiste wyniki zależą od losów każdego projektu, a niektórzy inwestorzy doświadczyli ujemnych zwrotów z powodu niewypłacalności projektu.

Proces wyboru i zarządzania ryzykiem Wiwin 🔎⚠️

Wybór projektów: Wiwin stosuje rygorystyczny proces selekcji z silnym naciskiem na zrównoważony rozwój i rentowność. Platforma stosuje surowe kryteria wykluczenia - akceptowane są tylko projekty o "weryfikowalnie pozytywnym wpływie" na środowisko lub społeczeństwo【5】. Każda potencjalna transakcja jest sprawdzana pod kątem zgodności ze standardami ekologicznymi, społecznymi i ekonomicznymi. W rzeczywistości, od pierwszej oferty, Wiwin zapewnia, że wszystkie projekty przyczyniają się do "Nachhaltigkeitswende" (transformacji zrównoważonego rozwoju) i nie należą do szkodliwych branż【31】. Poza tym punktem odniesienia, Wiwin wprowadził zastrzeżony system punktacji wpływu w celu oceny i punktacji wpływu każdego projektu w wielu wymiarach (np. korzyści klimatyczne, efektywność wykorzystania zasobów, wartość dla społeczności)【31】. Ta punktacja - oparta na standardach naukowych i wkładzie ekspertów - jest prezentowana inwestorom, aby mogli w przejrzysty sposób porównać wyniki projektów w zakresie zrównoważonego rozwoju.

Due Diligence: Od strony finansowej zespół Wiwin analizuje model biznesowy, prognozy finansowe i zdolność kredytową każdego emitenta. Współpracuje z właścicielami projektów w celu strukturyzacji inwestycji (często wymagającej prospektu emisyjnego lub arkusza informacyjnego zgodnie z prawem) i oceny czynników ryzyka. W przypadku transakcji dotyczących energii odnawialnej i nieruchomości sprawdzana jest wykonalność techniczna i pozwolenia, a w przypadku startupów oceniany jest zespół zarządzający i perspektywy rynkowe. Wiwin nie publikuje jednak oficjalnej oceny ryzyka ani wyniku dla inwestycji (w przeciwieństwie do niektórych platform, które oceniają ryzyko projektu). Na inwestorach spoczywa obowiązek zapoznania się z dostarczonymi dokumentami i informacjami o ryzyku. Wiwin podkreśla kluczowe czynniki ryzyka w każdym profilu projektu (takie jak ryzyko budowlane, ryzyko rynkowe itp.), A czasami uwzględnia środki ograniczające ryzyko - na przykład niektóre oferty obejmują gwarancję lub deklarację patronatu od spółki dominującej w celu wsparcia zobowiązań projektu. Takie struktury (np. list gwarancyjny firmy macierzystej obejmujący zadłużenie SPV) mogą nieznacznie poprawić ochronę inwestorów, choć nie są ubezpieczeniem i zależą od wypłacalności gwaranta.

Monitorowanie i raportowanie: Po uzyskaniu finansowania oczekuje się, że projekty będą regularnie aktualizowane. Polityka Wiwin polega na dostarczaniu inwestorom co najmniej rocznego raportu na temat statusu każdej inwestycji (postępów, wyników finansowych itp.). W praktyce raportowanie projektów napotkało ostatnio wyzwania - kilku inwestorów skarżyło się na opóźnienia lub brak aktualizacji. W 2024 r. Wiwin przeprowadził migrację do nowego portalu dla inwestorów i przez wiele miesięcy niektórzy użytkownicy nie mogli uzyskać dostępu do dokumentów ani zobaczyć aktualizacji statusu swoich inwestycji. Ta kwestia techniczna, w połączeniu z opóźnieniami lub nieprzejrzystością niektórych emitentów, doprowadziła do frustracji. Obsługa klienta Wiwin interweniowała, wysyłając dokumenty (takie jak zeznania podatkowe) ręcznie w razie potrzeby, a platforma przyznała się do tych problemów. Po fuzji trwają prace nad usprawnieniem zarządzania ryzykiem, wykorzystując doświadczenie Zinsbaustein w zakresie przejrzystej sprawozdawczości. Niemniej jednak inwestorzy powinni być przygotowani na sporadyczne przerwy w komunikacji i aktywnie kontaktować się w przypadku braku informacji. Wiwin nie gwarantuje żadnego wykupu ani płynności, więc podstawową kontrolą ryzyka dla inwestorów jest dywersyfikacja - rozłożenie inwestycji na wiele projektów w celu złagodzenia wpływu jakiegokolwiek pojedynczego niewykonania zobowiązania. Platforma kładzie nacisk na zrównoważony rozwój, co oznacza ryzyko koncentracji w tym sektorze (np. wiele projektów może być narażonych na zmiany na rynku energii lub zmiany regulacyjne), ale zapewnia również mieszankę transakcji energetycznych, nieruchomości i startupów, aby poszerzyć zestaw możliwości. Podsumowując, zarządzanie ryzykiem w Wiwin koncentruje się na wstępnej weryfikacji projektu i ocenie jego wpływu, podczas gdy bieżące ryzyko (wyniki projektu) ponoszą inwestorzy z okresowym nadzorem platformy.

Funkcje platformy Wiwin i doświadczenie użytkownika 💻

Proces inwestycyjny: Wiwin działa za pośrednictwem platformy internetowej (i pulpitu inwestora), gdzie użytkownicy mogą przeglądać projekty, inwestować online i monitorować swoje portfolio. Interfejs został zaprojektowany tak, aby był prosty - każda oferta ma szczegółową stronę z przeglądem, warunkami, ryzykiem i dokumentami, umożliwiając inwestorom podejmowanie świadomych decyzji. Proces rejestracji i inwestycji jest usprawniony: inwestorzy wybierają projekt, przechodzą weryfikację KYC/ID online (wideo PostIdent lub osobiście) i podpisują umowy subskrypcji drogą elektroniczną. Płatność jest następnie dokonywana przelewem bankowym na rachunek powierniczy. Wiwin zapewnia wszystkie niezbędne dokumenty (umowy, prospekt emisyjny lub arkusze informacyjne dotyczące aktywów itp. Platforma tworzy również cyfrowy portfel dla każdego inwestora do przechowywania wszelkich tokenizowanych papierów wartościowych. Wiwin jest pionierem w crowdfundingu opartym na blockchainie - wiele ostatnich emisji jest tokenizowanych w rozproszonej księdze (np. Polygon blockchain), ale inwestorzy, którzy nie są obeznani z kryptowalutami, nie muszą się martwić: portfel jest udostępniany bezpłatnie i obsługiwany w ramach platformy. Technologia ta może w przyszłości umożliwić handel peer-to-peer, ale na razie Wiwin nie oferuje rynku wtórnego. Inwestorzy muszą zasadniczo utrzymać inwestycję do terminu zapadalności, ponieważ obecnie nie ma możliwości wcześniejszej sprzedaży lub likwidacji pozycji na platformie.

Funkcje i narzędzia: Platforma Wiwin obsługuje obecnie tylko ręczne inwestowanie - nie ma automatycznego inwestowania ani automatycznego tworzenia portfela (biorąc pod uwagę nacisk na selektywne, skoncentrowane na wpływie inwestowanie, większość użytkowników wybiera projekty indywidualnie). Strona internetowa jest dostępna głównie w języku niemieckim, a wszystkie informacje są w języku niemieckim (odpowiednie, biorąc pod uwagę początkowe skupienie się na mieszkańcach Niemiec). Po uzyskaniu licencji UE Wiwin zasygnalizował plany dodania obsługi języka angielskiego w celu przyciągnięcia inwestorów z UE, ale kluczowe materiały (takie jak prospekty emisyjne) mogą być nadal niemieckie od 2025 roku. Platforma zapewnia pulpit nawigacyjny dla inwestorów, w którym można śledzić kwotę każdej inwestycji, otrzymane odsetki i nadchodzące płatności. Jak jednak zauważono, duża aktualizacja w 2024 r. spowodowała problemy z użytecznością - przez kilka miesięcy niektórzy użytkownicy nie mogli zobaczyć swoich dokumentów ani dokładnego statusu portfela online. Wiwin pracował nad naprawieniem tych błędów, a do połowy 2025 r. funkcjonalność pulpitu nawigacyjnego została w większości przywrócona.

Informacje i wskazówki: Wiwin kładzie nacisk na edukację inwestorów. Na stronie znajduje się "Magazin" (blog) i słowniczek wyjaśniający terminy finansowe, a także często publikuje wywiady lub artykuły na temat trendów zrównoważonego rozwoju. Dla każdego projektu dostępne są szczegółowe prospekty i sekcje ryzyka, ale nie ma oceny ani wyniku strony trzeciej, aby kierować ryzykiem (jak wspomniano wcześniej). Inwestorzy mogą wykorzystać Impact Scoring wyświetlany dla projektów w celu oceny aspektów zrównoważonego rozwoju. Obsługa klienta: Wiwin oferuje responsywne wsparcie za pośrednictwem poczty elektronicznej, telefonu, a nawet czatu na żywo. Zespół wsparcia jest dostępny od poniedziałku do piątku w godzinach 8:00-18:00 (CET), a użytkownicy zgłaszali, że przedstawiciele są ogólnie pomocni (np. pomagając w prośbach o dokumenty). W okresach problemów technicznych z platformą wsparcie było intensywnie wykorzystywane do ręcznego wysyłania aktualizacji.

Inne funkcje: Wiwin nie zapewnia żadnego ubezpieczenia ani gwarancji inwestycji - nie ma gwarancji kapitału, funduszu rezerwowego ani obietnicy odkupu (w przeciwieństwie do niektórych platform pożyczkowych P2P). Platforma nie posiada również rynku wtórnego, co oznacza brak możliwości wcześniejszego wyjścia z inwestycji, chyba że prywatnie znajdziesz kupca i zajmiesz się transferem offline. Z drugiej strony, ponieważ wiele ofert jest tokenizowanych, Wiwin jest w stanie włączyć funkcję handlową w przyszłości (tokenizacja "długoterminowo ułatwi handel", choć obecnie nie jest dostępna). Nie ma również wbudowanego narzędzia do automatycznej dywersyfikacji, ale szeroki zakres sektorów Wiwin umożliwia ręczną dywersyfikację. Platforma obsługuje transakcje wyłącznie w euro (€) i zazwyczaj wymaga rachunku bankowego w Niemczech/SEPA do finansowania i otrzymywania płatności. Jeśli chodzi o języki, domyślnym jest niemiecki; inwestorzy spoza Niemiec (jeśli będzie to dozwolone po uzyskaniu licencji) będą musieli poruszać się po platformie prawdopodobnie nadal w języku niemieckim. Ogólnie rzecz biorąc, funkcjonalność Wiwin jest solidna dla jego podstawowego celu: zapewnia przejrzysty przepływ inwestycji z solidną dokumentacją, (niedawno ulepszonym) pulpitem nawigacyjnym portfela i unikalnymi wskaźnikami wpływu - ale brakuje mu funkcji płynności i miał pewne wyzwania związane z UX w fazie wzrostu.

Struktura opłat i koszty Wiwin 💶

Opłaty dla inwestorów: Jednym z atrakcyjnych aspektów Wiwin jest to, że nie pobiera on żadnych opłat od inwestorów za korzystanie z platformy. Otwarcie konta jest bezpłatne, a inwestowanie w projekty nie wiąże się z żadnymi opłatami z góry ani bieżącymi opłatami za platformę - bez opłat za usługi, bez opłat powierniczych i bez opłat transakcyjnych za odsetki lub spłaty. W rezultacie 100% inwestycji trafia do projektu, a użytkownik otrzymuje pełne odsetki lub udział w zyskach od emitenta (Wiwin nie pobiera części zysków inwestorów). Nawet funkcje takie jak cyfrowy portfel dla tokenizowanych papierów wartościowych są dostarczane bezpłatnie. Ten bezprowizyjny model dla inwestorów został potwierdzony przez zewnętrzne recenzje i jest powszechną praktyką wśród witryn crowdfundingowych - zamiast tego platforma zarabia na stronie pozyskiwania funduszy.

Opłaty dla fundraiserów/właścicieli: Wiwin pobiera od właścicieli projektów (firm zbierających fundusze) różne opłaty za wystawienie i pomyślne finansowanie na platformie. Chociaż dokładne stawki nie są publikowane publicznie, zazwyczaj obejmują one jednorazową opłatę za notowanie lub opłatę za należytą staranność oraz opłatę za sukces jako procent zebranej kwoty (często w połowie jednocyfrowej wartości procentowej). Na przykład, jeśli projekt pozyska 1 milion euro, emitent może zapłacić Wiwin prowizję (powiedzmy 5-10% pozyskanej kwoty) na pokrycie kosztów dystrybucji i marketingu wśród inwestorów. Wiwin może również pobierać od emitentów opłaty za dodatkowe usługi, takie jak przygotowanie dokumentów, koszty tokenizacji lub wsparcie prawne. Koszty te są zwykle ujawniane w dokumentacji ofertowej projektu (w sekcji "Kosten und Zuwendungen"), zapewniając przejrzystość. Z perspektywy inwestora opłaty te są pośrednie - mogą wpływać na zdolność emitenta do oferowania wyższego oprocentowania (ponieważ emitent uwzględnia koszty pozyskiwania funduszy), ale inwestorzy nie płacą ich z własnej kieszeni.

Przejrzystość: Wiwin jest dość przejrzysty w kwestii swojego modelu opłat, ponieważ jest jasne, że inwestorzy nic nie płacą. W każdej broszurze projektu znajduje się zazwyczaj zestawienie opłat, jakie emitent zapłaci Wiwin lub stronom trzecim. Platforma wyraźnie określa również zwroty netto dla inwestorów (które są stopami procentowymi brutto przed opodatkowaniem, ponieważ nie ma żadnych opłat platformowych do odliczenia). Nie ma żadnych ukrytych opłat, takich jak opłaty za prowadzenie konta lub wypłaty. Inwestorzy powinni być jedynie świadomi potencjalnego potrącenia podatku (Kapitalertragsteuer) od odsetek, który nie jest opłatą, ale podatkiem ustawowym (więcej na ten temat w sekcji FAQ). Jeśli inwestor zażąda czegoś nadzwyczajnego (np. fizycznych kopii dokumentów lub specjalnej obsługi), zazwyczaj nie są one potrzebne, a zatem nie ma dodatkowych opłat.

Rynek wtórny i opłaty za wyjście: Ponieważ nie istnieje rynek wtórny, nie ma opłat za sprzedaż inwestycji (ponieważ sprzedaż nie jest obecnie ułatwiana przez Wiwin). W przyszłości, jeśli zostanie wprowadzona wtórna platforma obrotu, mogą obowiązywać opłaty transakcyjne dla sprzedających lub kupujących, ale obecnie jest to kwestia sporna. Podobnie, nie obowiązują żadne opłaty za wyniki, ponieważ zyski inwestorów są ustalane na podstawie warunków inwestycji (nie są zarządzane przez Wiwin w strukturze funduszu). Jedynym "kosztem" dla inwestorów może być koszt alternatywny lub brak płynności - ale jeśli chodzi o rzeczywiste opłaty, propozycja Wiwin jest prosta: inwestuj za darmo, a platforma zarabia na tych, którzy szukają kapitału. Model ten dostosowuje interesy Wiwin do udanego pozyskiwania funduszy i wyników projektów (ponieważ dobre wyniki przyciągają więcej emitentów i inwestorów). Ogólnie rzecz biorąc, ceny Wiwin są bardzo przyjazne dla inwestorów i proste - nie ma niespodzianek w postaci opłat, o które trzeba się martwić, co jest mocną stroną w porównaniu z niektórymi innymi produktami finansowymi.

Negatywny rozgłos i kontrowersje dla Wiwin 🚩

Pomimo swojej szlachetnej misji, w ostatnich latach (zwłaszcza w latach 2024-2025) Wiwin spotkał się z negatywnym rozgłosem i krytyką inwestorów. Główną obawą podnoszoną na forach i w recenzjach jest niepowodzenie kilku finansowanych projektów i sposób, w jaki poradzono sobie z tymi sytuacjami. W szczególności przypadek Green Club (dawniej Pottsalat ) zyskał złą prasę: ten startup z branży spożywczej zebrał pieniądze za pośrednictwem Wiwin pod koniec 2024 r., a następnie wszczął postępowanie upadłościowe w grudniu 2024 r., zaledwie około sześć tygodni po zamknięciu rundy crowdfundingowej. W połowie 2025 r. lokalne wiadomości donosiły, że Green Club został zrestrukturyzowany i przetrwał, ale fundusze inwestorów tłumu zostały zasadniczo utracone - regionalna gazeta bez ogródek stwierdziła: "Green Club kończy niewypłacalność: pieniądze drobnych inwestorów [przepadły]". Takie incydenty przyczyniają się do postrzegania słabej należytej star anności lub pecha w wyborze projektu. Rzeczywiście, inwestorzy Wiwin na platformach internetowych sporządzili listę innych niespokojnych kampanii (projekt solarny, który nie został zrealizowany w 2021 r., niektóre transakcje dotyczące nieruchomości z opóźnieniami itp.) Podczas gdy każda platforma crowdfundingowa doświadczy pewnych niewypłacalności, klaster problemów po 2023 r. w Wiwin podniósł brwi.

Skargi inwestorów: Opinie na Trustpilot i podobnych stronach wskazują na spadek zadowolenia klientów. Od połowy 2025 r. ocena Trustpilot Wiwin wynosi 2,7 na 5 ("Słaba"), przy czym około 78% recenzentów wystawiło ocenę 1-gwiazdkową. Powszechne skargi obejmują: "brak przejrzystości, słaba komunikacja i pominięte aktualizacje". Na przykład, wielu użytkowników zgłosiło, że po zainwestowaniu nie otrzymali żadnych raportów z projektów ani sprawozdań finansowych przez długi czas, nawet gdy projekty borykały się z trudnościami. W niektórych przypadkach inwestorzy dowiedzieli się o problemie (takim jak opóźniona płatność lub bankructwo firmy) dopiero po wielokrotnym skontaktowaniu się z pomocą techniczną Wiwin. Jedna z recenzji ze stycznia 2025 r. ubolewała nad "dobrymi projektami, ale ... wieloma niewypłacalnościami, brakiem przejrzystości, złą obsługą ... Do końca 2023 r. wszystko szło dobrze; od tego czasu poszło w dół - katastrofalnie". Inny inwestor pod koniec 2024 r. zauważył, że z jego ośmiu inwestycji cztery były niewypłacalne, nazywając to "katastrofą". Są to mocne słowa, które podkreślają kwestie zaufania pojawiające się wśród bazy użytkowników.

Problemy techniczne i serwisowe: Oprócz niepowodzeń projektów, aktualizacja platformy Wiwin w 2024 r. spotkała się z krytyką. Inwestorzy nagle nie mogli uzyskać dostępu do dokumentów ani zobaczyć zaktualizowanych informacji przez wiele miesięcy, a niektórzy twierdzili, że ich e-maile pozostały bez odpowiedzi lub obietnice poprawek były ciągle odkładane. Recenzent Trustpilot z października 2024 r. zatytułował swoją recenzję "Fehlende Kommunikation und Dokumente" (Brakująca komunikacja i dokumenty), szczegółowo opisując 9 miesięcy niedostępnego podsumowania inwestycji i nieodebranych wiadomości e-mail. Podważyło to zaufanie, ponieważ terminowe przekazywanie informacji ma kluczowe znaczenie, zwłaszcza jeśli projekt stoi w obliczu wyzwań. Zespół Wiwin odpowiedział na Trustpilot (w lutym 2024 r.), aby przeprosić i skierować użytkowników do kontaktu z pomocą techniczną w celu uzyskania pomocy, a ostatecznie problemy techniczne zostały w dużej mierze rozwiązane. Jednak reputacja firmy została nadszarpnięta - niektórzy użytkownicy publicznie stwierdzili, że "na pewno nie zainwestują więcej pieniędzy" w Wiwin po tych doświadczeniach.

Kwestie prawne i regulacyjne: Nie są znane żadne sankcje regulacyjne przeciwko Wiwin. W rzeczywistości uzyskanie licencji BaFin ECSP w 2024 r. sugeruje, że organy regulacyjne uznały ich działalność za zgodną z przepisami. Jednak rzecznicy konsumentów mogą kwestionować, czy Wiwin odpowiednio ostrzegał o ryzyku. Niemieckie agencje ochrony konsumentów (np. Verbraucherzentrale) ogólnie ostrzegały przed ryzykiem związanym z crowdfundingiem w obszernych publikacjach, ale Wiwin nie został wyróżniony przez władze za niewłaściwe postępowanie. Jedna potencjalna kwestia prawna mogłaby powstać, gdyby inwestorzy twierdzili, że wprowadzono ich w błąd (na przykład, jeśli marketing projektu był zbyt optymistyczny), ale do tej pory nie ma publicznego rejestru pozwów sądowych ani grzywien regulacyjnych.

Relacje w mediach: Poza niszowymi blogami crowdfundingowymi, Wiwin nie przyciągnął dużej krytyki mediów głównego nurtu, z wyjątkiem lokalnych wiadomości opisujących sagę Green Club i podobne niepowodzenia. Blogerzy finansowi tacy jak Stefan Loipfinger (investmentcheck.de) śledzili wyniki platformy - jego raporty "Investmentcheck" zawierają listę projektów Wiwin, które zakończyły się niewypłacalnością, dostarczając faktycznych, ale surowych zapisów. Zapisy te pokazują, że Wiwin, podobnie jak wiele platform, miał udział w niewypłacalnych emitentach (np. projekt wiatrowy "enen Solar II" w 2021 r., Pottsalat/Green Club w 2024 r. itp.)

Podsumowując, czerwonymi flagami dla inwestorów rozważających Wiwin są: wyższe niż oczekiwano wskaźniki niewypłacalności w ostatnim czasie, opóźnienia w komunikacji podczas kryzysów oraz doniesienia o niezadowoleniu użytkowników. Zespół Wiwin jest świadomy tych kwestii - na przykład zwiększył wysiłki na rzecz przejrzystości i partnerstwa (fuzja w 2025 r. miała częściowo na celu wzmocnienie możliwości i zaufania). Nowi inwestorzy powinni rozważyć te doniesienia i być może inwestować ostrożnie, dopóki Wiwin nie wykaże powrotu do wcześniejszych "bezproblemowych" wyników. Każda inwestycja crowdfundingowa wiąże się z ryzykiem, ale nagromadzenie negatywnego rozgłosu wokół Wiwin w ubiegłym roku jest wyraźnym sygnałem, aby przeprowadzić należytą staranność i zacząć od małych kwot. Warto zauważyć, że wielu inwestorów nadal wspiera misję Wiwin - istnieje kilka pozytywnych recenzji, chwalących, że "wszystkie projekty zwróciły się na czas i ponownie zainwestowałem w następny projekt". Jednak ogólne nastroje były mieszane, a każdy, kto inwestuje za pośrednictwem Wiwin, powinien mieć oczy otwarte na potencjalne pułapki.

Historie sukcesu i kamienie milowe Wiwin 🌟🎉

Podróż Wiwin była również naznaczona kilkoma znaczącymi sukcesami i osiągnięciami, które podkreślają jej wiodącą rolę w zrównoważonym finansowaniu:

• Pionierski zrównoważony crowdfunding: Wiwin skutecznie wyrzeźbił niszę jako platforma dla zielonych inwestycji w Niemczech. Do 2020 r. była to platforma crowdfundingowa nr 1 w sektorze energetycznym pod względem wolumenu, która sfinansowała ponad 33,8 mln euro w projektach związanych z czystą energią, znacznie wyprzedzając konkurentów w tym segmencie. Ten mocny start pokazał, że połączenie finansowania ze zrównoważonym rozwojem jest niezwykle atrakcyjne. Inwestorzy pomogli sfinansować farmy wiatrowe, parki słoneczne i startupy energetyczne, które w przeciwnym razie miałyby trudności ze znalezieniem kapitału. Wiwin często podkreśla historie takie jak lokalne turbiny wiatrowe lub innowacyjne firmy zajmujące się technologią słoneczną, które zebrały pieniądze i rozpoczęły udane operacje, dając inwestorom zarówno zyski, jak i poczucie wpływu.

• Wiarygodność założyciela i nagrody: Doświadczenie założyciela Matthiasa Willenbachera zapewnia ogromną wiarygodność. Współtworząc Juwi (wiodącą firmę zajmującą się odnawialnymi źródłami energii), wniósł do Wiwin doświadczenie i sieci kontaktów. Pomogło to przyciągnąć wysokiej jakości projekty i partnerów na wczesnym etapie. Zarządzanie i innowacje Wiwin w finansach nie pozostały niezauważone - platforma zyskała uznanie branży, takie jak najwyższe oceny na BankingCheck (uzyskała wynik 4,8/5 w zakresie satysfakcji klienta i nagrodę "Sehr Gut" w konkursie BankingCheck Awards 2023). Ponadto niezależne testy produktów dały Wiwin wysokie oceny - na przykład znany magazyn o finansach konsumenckich ocenił ogólną ofertę Wiwin jako "Sehr gut" (bardzo dobrą) w recenzji crowdinvestingu【5】. Te wyróżnienia, wraz z pozytywnym oddźwiękiem w kręgach zrównoważonych finansów, wzmocniły reputację Wiwin.

• Rozszerzenie oferty (fundusze i robo-doradztwo): W maju 2021 r. Wiwin uruchomił własny zrównoważony fundusz kapitałowy "Wiwin Just Green Impact!", skierowany do inwestorów, którzy chcieli zdywersyfikowanego portfela akcji dostosowanego do celów ESG. Ten fundusz inwestycyjny, zarządzany przez Wiwin Green Impact Fund GmbH, inwestuje w małe i średnie firmy ekologiczne (energia odnawialna, czyste technologie, medtech itp.) i rozszerza markę Wiwin na rynki publiczne. Uruchomienie Aktienfonds było znaczącym kamieniem milowym, pokazującym rozwój Wiwin od crowdfundingu do szerszego zarządzania aktywami. Co więcej, Wiwin nawiązał współpracę z Inyova (szwajcarsko-niemieckim robo-doradcą inwestycyjnym), aby zaoferować zautomatyzowane inwestowanie w akcje. Do 2025 r. Wiwin i Inyova pogłębiły to partnerstwo, umożliwiając użytkownikom Wiwin łatwą drogę do inwestowania w spersonalizowane zrównoważone portfele akcji wraz z ich crowdfundingiem. Posunięcia te sprawiły, że Wiwin stał się bardziej holistyczną platformą do inwestowania pod wpływem - zaspokajając zarówno potrzeby inwestorów ekologicznych w zakresie private equity/długu, jak i akcji notowanych na giełdzie.

• Udane wyjścia i projekty: Na przestrzeni lat Wiwin może pochwalić się wieloma udanymi projektami. Na przykład Solarpark Waldböckelheim, farma solarna o mocy 4,1 MW, została sfinansowana za pośrednictwem Wiwin "Solaranleihe" (obligacji solarnych) i została ukończona i podłączona do sieci w 2024 r. - osiągając swoje kamienie milowe i zaczynając generować zwroty dla inwestorów. Windenergie Ober-Flörsheim, projekt modernizacji turbin wiatrowych, osiągnął swój cel finansowania (800 tys. euro) i postępował zgodnie z harmonogramem, z częściowymi wcześniejszymi spłatami dokonanymi w 2024 r., zgodnie z obietnicą złożoną inwestorom. Po stronie startupów, firmy takie jak Tomorrow (zielony bank cyfrowy) pozyskały kapitał na rozwój za pośrednictwem Wiwin - rundy crowdfundingowe Tomorrow 2020 i 2024 na Wiwin osiągnęły swoje cele, umożliwiając firmie rozszerzenie jej zrównoważonych usług bankowych. Takie kampanie były często nadsubskrybowane, co wskazuje na duży apetyt inwestorów. Ponadto Wiwin pomógł sfinansować innowacyjne firmy, takie jak The Female Company (startup zajmujący się ekologiczną higieną kobiecą) w 2024 roku, który nie tylko zebrał fundusze, ale także przyciągnął uwagę mediów swoją misją. Podczas gdy startupy są obarczone wysokim ryzykiem, fakt, że Wiwin został wybrany jako platforma dla niektórych z najbardziej popularnych zrównoważonych startupów w Niemczech, świadczy o jego pozycji w ekosystemie startupów.

• Strategiczna fuzja - stworzenie lidera rynku: Być może największym kamieniem milowym jest fuzja Wiwin z Zinsbaustein.de w 2025 roku, ogłoszona w kwietniu 2025 roku. Zinsbaustein jest znaną platformą crowdfundingu nieruchomości (skoncentrowaną na transakcjach dotyczących nieruchomości), a jej sponsor, Sontowski & Partner Group, jest dużym deweloperem/inwestorem nieruchomości. Fuzja stworzyła połączoną platformę pod parasolem Wiwin (dla szeroko pojętych zrównoważonych inwestycji, w tym nieruchomości) i natychmiast stworzyła to, co firmy nazwały "nowym liderem na rynku zrównoważonych inwestycji społecznościowych". Łączne doświadczenie zespołów przekracza 70 lat, a jako ujednolicona platforma oferują inwestorom szerszy zakres możliwości - od farm słonecznych po zielone budynki i startupy - wszystko w jednym miejscu. Ten ruch przyniósł również pierwszą licencjonowaną przez BaFin platformę ECSP (Zinsbaustein był jednym z pierwszych, którzy otrzymali licencję) wraz ze świeżo licencjonowanymi operacjami Wiwin, dając im przewagę w zakresie zgodności z przepisami i ekspansji transgranicznej. Fuzja jest postrzegana jako pozytywny krok w kierunku sprostania niektórym wyzwaniom związanym ze skalą i nadzorem, które odnotowano wcześniej. Na początku 2025 r., jeszcze przed pełną fuzją, zrealizowano udany wspólny projekt (zrównoważone budownictwo mieszkaniowe "Wohnen am Rheinufer"), który sprawnie pozyskał kapitał, zapowiadając korzyści płynące z połączenia społeczności inwestorów. Fuzja była szeroko opisywana w niemieckich mediach fintechowych jako oznaka konsolidacji w branży crowdfundingu i potwierdzenie strategii Wiwin.

• Licencja ECSP - europejska ekspansja: Kolejnym sukcesem było uzyskanie licencji ECSP w grudniu 2024 r., jak wspomniano. Wiwin, jako jeden z pierwszych w Niemczech, który uzyskał unijny paszport crowdfundingowy, pokazuje swoje przywództwo. Ta licencja jest jak pieczęć jakości, a dyrektor generalny Wiwin powiedział, że jest to "największa pieczęć zatwierdzenia w branży, wydana przez najbardziej rygorystyczny organ regulacyjny w Europie"【29】. Dzięki temu Wiwin planuje najpierw rozszerzyć swoją działalność na Austrię i Szwajcarię (region DACH), a następnie na więcej krajów UE, zapewniając zrównoważone inwestycje szerszej publiczności【29】. Ekspansja ta może znacznie zwiększyć finansowane wolumeny i wpływ.

Zasadniczo, pomimo pewnych wybojów, Wiwin ma na swoim koncie liczne sukcesy: sfinansował setki milionów zielonych projektów, pomógł uruchomić nowe zrównoważone przedsięwzięcia, zdobył nagrody za doświadczenie klienta we wczesnych latach swojej działalności i zawarł sojusze w celu wzmocnienia swojego modelu. Inwestorzy detaliczni, którzy wcześnie zainwestowali w projekty Wiwin, wielu widziało stałe zwroty i czuło, że przyczyniają się do pozytywnych zmian. Od 2025 r. Wiwin znajduje się w punkcie zwrotnym - z nowym kapitałem, partnerami i szerszą licencją, ma na celu przekształcenie ostatnich lekcji w silniejszą, ogólnoeuropejską platformę zrównoważonego finansowania.

Czy Wiwin jest bezpieczny i regulowany?

Wiwin jest legalną, regulowaną platformą zgodnie z prawem niemieckim i unijnym. Nie jest to oszustwo - to prawdziwa firma założona w 2016 roku z fizycznym biurem w Moguncji i udokumentowaną historią. W grudniu 2024 r. Wiwin otrzymał licencję European Crowdfunding Service Provider (ECSP) wydaną przez BaFin, co oznacza, że spełnił rygorystyczne wymogi dotyczące działalności (adekwatność kapitałowa, odpowiednie zarządzanie, procesy ochrony inwestorów itp.) Licencja ta pozwala na prowadzenie działalności w całej UE i sygnalizuje, że Wiwin jest pod stałym nadzorem BaFin (niemieckiego organu nadzoru finansowego). "Bezpieczny" nie oznacza jednak wolny od ryzyka - regulowana platforma zapewnia niezawodność operacyjną i zgodność z prawem, ale ryzyko inwestycyjne pozostaje wysokie. Możesz bezpiecznie założyć, że platforma nie ukradnie twoich pieniędzy, ale możesz stracić pieniądze, jeśli projekty się nie powiodą. Wiwin przechowuje środki inwestorów na bezpiecznych rachunkach powierniczych podczas finansowania i musi segregować aktywa klientów itp. zgodnie z przepisami. Posiada również powiązania branżowe (np. członek Niemieckiego Stowarzyszenia Crowdfundingu), co dodaje wiarygodności. Podsumowując, Wiwin jest tak samo bezpieczny jak każda regulowana platforma inwestycyjna - istnieje nadzór zapobiegający oszustwom - ale same inwestycje są ryzykowne, więc powinieneś inwestować tylko kwoty, na których utratę możesz sobie pozwolić.

Jakich zwrotów mogę oczekiwać od Wiwin?

Inwestycje Wiwin zazwyczaj oferują roczny zwrot z odsetek w przedziale od ~4% do 8%. Dokładny zwrot zależy od projektu: aktywa o niższym ryzyku, takie jak obligacje na energię odnawialną lub pożyczki na nieruchomości, mogą przynosić około 4-5% rocznie, podczas gdy pożyczki na start o wyższym ryzyku mogą obiecać 7-8% (czasami z premią od zysków). Historycznie rzecz biorąc, Wiwin podał średnią stopę procentową wynoszącą około 5,5% dla wszystkich projektów. Niektóre projekty oferują również udział w zyskach lub odsetki premiowe - na przykład pożyczka na rozpoczęcie działalności może wynosić 7% plus dodatkowe 1-3% rocznie, jeśli cele dotyczące przychodów zostaną osiągnięte, lub projekt dotyczący nieruchomości może dać niewielką premię za wyjście, jeśli nieruchomość zostanie sprzedana za wysoką cenę. Ważne jest, aby pamiętać, że te zwroty nie są gwarantowane; są one obiecane w umowie przez emitenta, ale jeśli emitent popadnie w kłopoty, możesz otrzymać mniej lub nic (całkowita strata). W przypadku udanych projektów inwestorzy zazwyczaj otrzymują odsetki co roku lub co pół roku, a na koniec zwracają kapitał. Zrealizowane zyski: Do 2023 r. większość inwestorów Wiwin zrealizowała obiecane zyski (Wiwin chwalił się, że wypłacił wszystkie zwroty zgodnie z planem dla swoich wczesnych projektów). Na przykład, jeśli zainwestowałeś 1000 euro w obligację parku solarnego na 5% przez 4 lata, otrzymałbyś 50 euro rocznie i 1000 euro z powrotem w terminie zapadalności - tak było w przypadku wielu projektów, które zakończyły się normalnie. Jednak w ostatnich przypadkach niewykonania zobowiązań, oczekiwane zwroty nie zostały w ogóle zrealizowane (inwestorzy otrzymali 0% zamiast, powiedzmy, 7%). Dlatego też, podczas gdy reklamowane zwroty są w połowie jednocyfrowe, rzeczywisty zwrot z portfela będzie zależał od uniknięcia niewypłacalności. Dobrze zdywersyfikowany inwestor może stwierdzić, że większość projektów przynosi oczekiwane zyski (zarabiając powiedzmy 5-7%), ale jedna porażka może zniweczyć zyski z innych. Sam Wiwin nie oferuje obecnie sposobu na automatyczną reinwestycję odsetek, więc możesz mieć okresy drenażu gotówki, chyba że ręcznie reinwestujesz. Podsumowując, należy spodziewać się stóp procentowych brutto na poziomie około 5%, ale wynik netto może wahać się od dodatniego (jeśli wszystko pójdzie dobrze) do ujemnego (jeśli niektóre projekty nie zostaną zrealizowane). Zawsze należy brać pod uwagę, że są to instrumenty o wysokim ryzyku i wysokiej rentowności w porównaniu do, powiedzmy, depozytu bankowego.

Jakie są główne zagrożenia związane z inwestowaniem w Wiwin?

Główne rodzaje ryzyka są w dużej mierze związane z finansowaniem społecznościowym i konkretnym projektem, w który inwestujesz:

• Ryzyko niewypłacalności (ryzyko emitenta): Największym ryzykiem jest to, że firma lub projekt, który sfinansowałeś, nie dokona spłaty - może to być spowodowane bankructwem, słabymi wynikami projektu, przekroczeniem kosztów, spadkiem koniunktury na rynku itp. Ponieważ inwestycje Wiwin są zwykle podporządkowane, jeśli emitent zbankrutuje, prawdopodobnie stracisz wszystkie zainwestowane pieniądze (całkowita strata). Nawet jeśli nie zbankrutuje, jeśli projekt będzie miał trudności, może nie spłacić odsetek lub przedłużyć okres kredytowania. Na Wiwin zdarzały się przypadki, w których projekty stały się niewypłacalne, a inwestorzy stracili swój kapitał (jak omówiono, np. Green Club). Zawsze należy brać pod uwagę to ryzyko; nie jest ono tylko teoretyczne - zdarza się.

• Brak płynności: Nie można łatwo wyjść z inwestycji na wczesnym etapie (brak rynku wtórnego). Oznacza to, że jesteś zablokowany i nie możesz reagować na nowe informacje lub osobiste potrzeby finansowe, wycofując swoje pieniądze. Jeśli perspektywy projektu ulegną pogorszeniu, zasadniczo utkniesz na drodze, w przeciwieństwie do publicznych akcji lub obligacji, które możesz sprzedać.

• Brak gwarancji lub funduszu ochronnego: Inwestycje te nie są objęte żadnym ubezpieczeniem ani gwarancją. W przeciwieństwie do depozytów bankowych, nie są one objęte żadnym systemem gwarancji depozytów. W przeciwieństwie do niektórych platform pożyczkowych P2P, Wiwin nie ma "funduszu rezerwowego" ani gwarancji odkupu. Użytkownik ponosi pełne ryzyko. Rolą Wiwin jest pośrednictwo; nie absorbuje strat za Ciebie.

• Ryzyko specyficzne dla projektu: W zależności od projektu, użytkownik jest narażony na dodatkowe ryzyko. W przypadku projektów energii odnawialnej: możliwe opóźnienia w budowie, kwestie związane z pozwoleniami, niższa niż oczekiwana produkcja energii, zmiany regulacyjne dotyczące dotacji. W przypadku nieruchomości: przekroczenie kosztów budowy, pogorszenie koniunktury rynkowej wpływające na ceny sprzedaży. W przypadku startupów: ryzyko związane z produktem, konkurencja, kwestie związane z zarządzaniem - bardzo wysokie prawdopodobieństwo niepowodzenia, jak w przypadku każdego startupu. Arkusz informacyjny każdego projektu wylicza te czynniki i należy się z nimi zapoznać.

• Ryzyko platformy/operacyjne: Wiwin podlega regulacjom prawnym, ale istnieje pewne ryzyko związane z samą platformą - np. gdyby Wiwin (firma) zbankrutowała. Jednak nawet gdyby tak się stało, twoje umowy z emitentami nadal obowiązywałyby (emitent nadal byłby ci winien pieniądze; niezależny powiernik może wkroczyć w celu zarządzania płatnościami). Ryzyko związane z platformą obejmuje również potencjalne problemy techniczne (jak w przypadku problemów z pulpitem nawigacyjnym), które mogą powodować niedogodności lub opóźnienia w przekazywaniu informacji, ale niekoniecznie utratę pieniędzy. Ponieważ fundusze trafiają do firm projektowych, a nie są przechowywane przez Wiwin w perspektywie długoterminowej, kondycja platformy jest niezależna od wyników projektu. Niemniej jednak awaria platformy może utrudnić komunikację lub może wymagać interwencji regulacyjnej w celu przekazania zarządzania pożyczkami innemu podmiotowi.

• Ryzyko regulacyjne/prawne: Zmiany w prawie mogą mieć wpływ na inwestycję. Na przykład zmiana przepisów podatkowych dotyczących obligacji detalicznych lub nowe przepisy dotyczące finansowania społecznościowego (choć obecnie zharmonizowane przez UE). Również zawiłości prawne - jeśli coś pójdzie nie tak, być może będziesz musiał wziąć udział w postępowaniu upadłościowym, które może być długie i przynieść niewielkie zyski.

• Ryzyko walutowe: Nie jest to tak naprawdę kwestia, ponieważ wszystkie inwestycje są w euro (EUR) i prawdopodobnie inwestujesz w EUR. Jeśli znajdujesz się poza strefą euro, ryzyko walutowe może dotyczyć konwersji z powrotem na twoją walutę.

• Ryzyko inflacji: Niewielki punkt, ale jeśli jesteś zablokowany na 5% przez 5 lat, a inflacja wystrzeli do, powiedzmy, 8%, twój realny zwrot będzie ujemny. Jest to ogólne ryzyko związane z instrumentami o stałym dochodzie.

Podsumowując, głównym ryzykiem jest utrata pieniędzy z powodu niepowodzenia projektu i brak możliwości dostępu do środków w razie potrzeby. Sam Wiwin wyraźnie stwierdza we wszystkich materiałach: "Nabycie tych inwestycji wiąże się ze znacznym ryzykiem i może prowadzić do całkowitej utraty zainwestowanych aktywów". Ostrzeżenie to należy traktować poważnie. Zmniejsz ryzyko poprzez dywersyfikację (rozłożenie mniejszych kwot na wiele projektów, a nawet na inne klasy aktywów, nie tylko Wiwin) oraz poprzez dokładne zbadanie każdego projektu (nie ufaj tylko marketingowi - rozważ najgorsze scenariusze). Koncentracja Wiwin na zrównoważonych projektach nie czyni ich bezpieczniejszymi finansowo; oznacza to po prostu, że pieniądze robią coś dobrego, jeśli się powiedzie. Oceniaj więc zarówno wpływ, jak i solidność finansową. Jeśli rozumiesz to ryzyko i odpowiednio dobierasz wielkość swoich inwestycji, Wiwin może być satysfakcjonującą platformą - ale zdecydowanie nie jest tak bezpieczna jak konto oszczędnościowe czy obligacje rządowe. W niektórych przypadkach jest to bardziej zbliżone do ryzyka w stylu venture capital, opakowane w format tłumu. Zawsze inwestuj ostrożnie i nie daj się zaślepić zielonej misji - oceń także podstawy biznesowe.

Kto może inwestować na Wiwin - czy inwestorzy spoza Niemiec mogą dołączyć?

Historycznie rzecz biorąc, Wiwin dopuszczał jedynie inwestorów, którzy są mieszkańcami Niemiec i są pełnoletni. W szczególności wykluczył z udziału osoby z USA i "osoby zajmujące eksponowane stanowiska polityczne". Wynikało to z przyczyn regulacyjnych i zgodności. Jednak od czasu uzyskania licencji UE pod koniec 2024 r. Wiwin chce otworzyć się na inne kraje UE. Oczekuje się, że w niedalekiej przyszłości inwestorzy z innych krajów UE/EOG będą mogli rejestrować się i inwestować za pośrednictwem Wiwin (z zastrzeżeniem KYC i ewentualnie barier językowych, ponieważ dokumentacja może być początkowo w języku niemieckim). Jeśli jesteś spoza Niemiec i jesteś zainteresowany, powinieneś sprawdzić najnowsze warunki Wiwin - do 2025 r. mogą zaktualizować swoje wymagania dotyczące miejsca zamieszkania. Obecnie mieszkańcy Niemiec zdecydowanie mogą inwestować; mieszkańcy Austrii lub Szwajcarii prawdopodobnie będą następnymi rynkami docelowymi (Szwajcaria nie należy do UE, ale często platformy uwzględniają ją w indywidualnych przypadkach). Jeśli jesteś niemieckim emigrantem mieszkającym gdzie indziej lub obywatelem UE, Wiwin może na to pozwolić, jeśli przejdziesz dodatkowe kontrole. Obywatele USA nie są jednak generalnie dopuszczani do europejskich platform crowdfundingowych ze względu na komplikacje związane z prawem papierów wartościowych i tak też jest w przypadku Wiwin (wyraźnie mówią, że nie dotyczy to osób z USA). Bezpieczna odpowiedź: Wiwin jest obecnie przeznaczony głównie dla niemieckich inwestorów detalicznych, a wkrótce zostanie rozszerzony na inwestorów europejskich w ramach paszportu ECSP. Zawsze zapoznaj się z aktualnym FAQ platformy lub pomocą techniczną, aby uzyskać najnowsze informacje na temat kwalifikowalności przed próbą rejestracji, jeśli jesteś spoza Niemiec.