InSoil AI Overview on 09/2025

Przegląd InSoil Finance

InSoil Finance (dawniej HeavyFinance) to litewska platforma crowdfundingowa dla zabezpieczonych pożyczek rolniczych. Łączy ona rolników z UE z inwestorami detalicznymi, którzy finansują projekty (min. 100 euro każdy) w zamian za stałe odsetki. Firma jest licencjonowana przez Bank Litwy (licencja Crowdfunding SP od lipca 2023 r.) i posiada licencję European Crowdfunding Service Provider (ESMA ECSP) (przyznaną w lipcu 2023 r.). Do połowy 2025 r. sfinansowała około 85-89 mln euro w całej Europie z ponad 15 000 zarejestrowanych inwestorów. Jego kluczowymi zaletami są wysokie zyski (średnio ~12-14% odsetek) i wpływ na ESG (zdrowie gleby / kredyty węglowe), ale główne zagrożenia obejmują stosunkowo wysokie wskaźniki niewypłacalności / opóźnień (~9-12% principa), brak płynności pożyczki (spłata kuli) i brak gwarancji kapitału. 📈💡

Produkty i warunki InSoil Finance

• Rodzaj pożyczki: Wszystkie oferty to zabezpieczone pożyczki rolnicze (bez kapitału własnego/obligacji). Pożyczki są zabezpieczone pierwszym zastawem na gruntach rolnych (LTV ≤90%) lub ciężkim sprzęcie (≤70%).

• Okres zapadalności: Okres spłaty wynosi do ~4 lat (11-48 miesięcy). Spłata odbywa się zazwyczaj w systemie ratalnym (miesięczne odsetki, kapitał na koniec okresu).

• Zwroty: Stopy procentowe wynoszą obecnie 11,6-22,3% (brutto) (średnia ważona ~13%). Ponadto specjalne "zielone pożyczki" dzielą się przychodami z kredytów węglowych generowanych przez gospodarstwo zamiast stałych odsetek.

• Wielkość inwestycji: Pożyczki dla rolników wynoszą 5-150 tys. euro, podczas gdy inwestorzy mogą finansować od 100 euro każdy.

• Główne zagrożenia: Historycznie ~9-11% kapitału nie zostało spłacone. Płynność jest ograniczona - wyjście wymaga wykorzystania 1% opłaty za rynek wtórny. Nie ma wykupu ani gwarancji na pożyczki, więc możliwa jest pełna strata. ⚠️

InSoil Finance Company

• Założyciele: Założona w czerwcu 2020 r. przez weteranów branży fintech Laimonasa Noreikę (CEO, były CEO FinBee, ~42,5% właściciel) oraz współzałożycieli Dariusa Verseckasa (CMO) i Andriusa Liukaitisa (CFO) Noreika prowadzi z dużym doświadczeniem w P2P (FinBee).

• Własność: Własność UAB Heavy Finance jest podzielona między 8 udziałowców. Oprócz ~42,5% Noreiki, Practica Capital VC posiada 17,3%; inni (np. Magnum Iter 6,1%) posiadają po <10%. Do znaczących sponsorów należą Startup Wise Guys, Black Pearls VC i anioł biznesu Mantas Mikuckas (współzałożyciel Vinted, inwestycja 1 mln euro).

• Struktura prawna: InSoil działa w ramach UAB Heavy Finance (kod rejestru 305576227, Wilno) bez notowanych spółek zależnych.

• Regulacje: Platforma jest regulowana jako dostawca usług finansowania społecznościowego. Bank Litwy przyznał Heavy Finance licencję w dniu 14 lipca 2023 r.; jest ona również zgodna z unijnymi ramami ECSP (ESMA). Nadzór jest sprawowany przez BoL i ESMA zgodnie z przepisami UE.

Objętości i wyniki InSoil

• Łączne finansowanie: InSoil udzielił pożyczek na łączną kwotę około 88,8 mln EUR (do 2025 r.) (84,7 mln EUR do lipca 2025 r.). Do tej pory spłacono około 41,95 mln euro kapitału.

• Aktywni inwestorzy: ~Zarejestrowanych jest około 15 300 osób fizycznych (i 231 podmiotów prawnych).

• Udzielone pożyczki: Dotychczas sfinansowano ponad 1700 projektów (np. 51 nowych pożyczek w lipcu 2025 r., 62 w kwietniu 2025 r.). Nieuregulowana kwota główna wynosi ~ 46,17 mln EUR, przy czym ~ 7,91 mln EUR (8,98%) nie zostało spłacone.

• Opóźnienia/niewypłacalność: Tylko ~79-80% pożyczek jest bieżących/terminowych. W lipcu 2025 r. 9,90 mln EUR (11,6%) było przeterminowanych o ponad 90 dni; w kwietniu 2025 r. 12,8% było przeterminowanych o ponad 90 dni. P2PMarketData podaje ~9,91% zaległości w spłacie kapitału (dane z 2025 r.).

• Zwroty dla inwestorów: Średnia ważona wypłaconych odsetek wynosi ~13%. Historycznie wypłacone odsetki wynoszą ~11,0 mln EUR (na 41,95 mln EUR spłaconych), co oznacza wysokie zyski. Limity promocyjne wyniosły ~22%; w praktyce zdywersyfikowane portfele osiągnęły średnio ~10-13% netto.

Zarządzanie ryzykiem w glebie

• Wybór: InSoil poddaje każdą pożyczkę dokładnej analizie due diligence. Pożyczkobiorcy muszą dostarczyć dane finansowe i zabezpieczenie pierwszego zastawu; platforma przypisuje wewnętrzną ocenę kredytową i ocenę ryzyka (od A+ do C) dla każdego projektu. Uprawy i regiony są oceniane pod kątem rentowności. Zielone pożyczki podlegają dodatkowej ocenie pod kątem kredytów węglowych.

• Filtry: Akceptowane są tylko projekty rolnicze, głównie w Polsce, Portugalii, na Litwie, Łotwie i w Bułgarii. Pożyczki zazwyczaj finansują zakup żywego inwentarza, maszyn, nasion lub gruntów. W dużej mierze unika się sektorów wysokiego ryzyka.

• Zabezpieczenie/LTV: InSoil wymaga znacznego zabezpieczenia: do 90% LTV na grunty i 70% na maszyny. Pożyczkobiorcy zazwyczaj dostarczają również gwarancje osobiste/firmowe.

• Monitorowanie: Wydajność pożyczek jest śledzona w czasie rzeczywistym. Platforma regularnie publikuje statystyki spłat według grup ryzyka. Inwestorzy mogą przeglądać szczegółowe historie projektów i harmonogramy płatności online. Zaległości są ścigane: Pod koniec 2024 r. jedna duża pożyczka została zajęta w drodze egzekucji prawnej.

• Ograniczanie ryzyka: InSoil zabezpieczył nawet gwarancję w wysokości 10,5 mln EUR z Europejskiego Funduszu Inwestycyjnego (październik 2024 r.) na pokrycie potencjalnych strat. Fundusze są przechowywane w depozycie w BNP Paribas w celu zapewnienia bezpieczeństwa. Ogólnie rzecz biorąc, ryzyko jest zarządzane poprzez zabezpieczenia i dywersyfikację, ale inwestorzy są ostrzegani o możliwych stratach.

Funkcjonalność platformy InSoil

• Automatyczne inwestowanie i rynek wtórny: InSoil zapewnia narzędzie Auto-Invest, które przydziela nowe fundusze na wybrane rodzaje pożyczek. Istnieje również rynek wtórny na żywo (opłata za transfer ~ 1%) do handlu istniejącymi pożyczkami.

• Pulpit nawigacyjny i raportowanie: Inwestorzy otrzymują osobisty pulpit nawigacyjny pokazujący podział portfela i nadchodzące płatności. Platforma publikuje comiesięczne przeglądy wyników portfela i statystyki na żywo (wskaźniki terminowości, wskaźniki niewypłacalności).

• Dane i analizy: Każda oferta pożyczki zawiera bogate dane (opis projektu, dane finansowe, ocenę kredytową, szczegóły zabezpieczenia). Inwestorzy mogą je analizować za pomocą własnych modeli. Nie ma żadnych płatnych analiz "eksperckich" ani ocen zewnętrznych poza własnym schematem A+/.../C platformy.

• Funkcje bezpieczeństwa: Środki użytkowników są segregowane na rachunkach bankowych Lemonway/BNP. Witryna korzysta z SMS 2FA (brak aplikacji mobilnej; działa w przeglądarce mobilnej). Nie oferuje się ubezpieczenia ani mechanizmu odkupu, więc środki pozostają zagrożone.

• Języki/waluty: Interfejs dostępny w języku angielskim i litewskim; wszystkie transakcje w EUR.

Cennik i opłaty InSoil Finance

• Opłaty dla inwestorów: Brak opłat za korzystanie z konta lub inwestowanie. Inwestorzy ponoszą jedynie opłatę za przelewy na rynku wtórnym (1%) oraz opłatę administracyjną za opóźnienia w płatnościach (0,1%/dzień od zaległych kwot, którą obciążany jest pożyczkobiorca).

• Opłaty pożyczkobiorcy: Właściciele projektów płacą opłatę początkową ("operatorzy") w wysokości zazwyczaj 1-8% finansowanej kwoty. Dodatkowe opłaty mogą obejmować kary administracyjne/wcześniejsze wyjście (np. 5% pozostałej kwoty pożyczki).

• Przejrzystość: Wszystkie opłaty są wyraźnie ujawnione w regulaminie platformy i najczęściej zadawanych pytaniach. InSoil oferuje również premie za polecenie (np. 2% zwrotu gotówki), aby przyciągnąć użytkowników, w pełni wyjaśnione na swojej stronie internetowej.

Negatywny rozgłos na temat InSoil Finance

Nie znaleźliśmy żadnych sankcji regulacyjnych ani sporów sąd owych przeciwko InSoil. Przejrzystość platformy jest wysoka, ale niektóre wskaźniki wydajności są niepokojące. Wskaźniki niewypłacalności/opóźnień InSoil są szczególnie wysokie: analizy mówią o ~11% niespłaconego kapitału i do 24% pożyczek doświadczających opóźnień. Ostatnie raporty pokazują, że około 12-13% wydanych środków jest przeterminowanych o ponad 90 dni. Kilka pożyczek musiało zostać prawnie wyegzekwowanych lub umorzonych (dług ściągnięty poprzez zajęcie aktywów). Niektóre skargi użytkowników wskazują na brak aplikacji mobilnej i sporadyczne problemy z logowaniem przez SMS. Co ważne, InSoil wyraźnie zrzeka się jakiejkolwiek gwarancji kapitału inwestorskiego. Poza tym oczekiwanym ryzykiem kredytowym, nie znaleźliśmy żadnych większych kontrowersji ani ostrzeżeń. 🚩

Historie sukcesu InSoil Finance

• Umowa z Key Carbon o wartości 100 mln euro (czerwiec 2025): InSoil (Heavy Finance) podpisał przełomową umowę o wartości 100 mln EUR z kanadyjskim inwestorem klimatycznym Key Carbon w celu sfinansowania ekologicznych pożyczek dla gospodarstw rolnych.

• Wsparcie UE: W październiku 2024 r. Europejski Fundusz Inwestycyjny udzielił gwarancji w wysokości 10,5 mln euro na pożyczki InSoil, zmniejszając ryzyko inwestorów. Wcześniej InSoil pozyskał fundusz wzrostu w wysokości 50 mln euro (styczeń 2024 r.) w celu rozszerzenia pożyczek dla gospodarstw rolnych w UE.

• Nagrody i wyróżnienia: InSoil został wybrany litewską firmą fintech roku 2022. Założyciel Laimonas Noreika jest członkiem Forbes Fintech Council. Inwestycja współzałożyciela Mantasa Mikuckasa w wysokości 1 mln euro (2024 r.) podkreśla zaufanie rynku.

• Finansowe kamienie milowe: Firma osiągnęła rentowność w roku obrotowym 2023 (netto + 375 tys. euro wobec - 1,1 mln euro w roku obrotowym 2022) i zwiększyła kapitał własny do 1,7 mln euro. Do tej pory InSoil umożliwił kompensację ponad 60 milionów ton CO₂. Sfinansowano ponad 84,7 mln EUR (lipiec 2025 r.) i dołączyło do niego ponad 15 tys. inwestorów, co oznacza silny wzrost i wpływ. 🌟

Czy InSoil jest bezpieczny i regulowany?

Insoil Finance działa w ramach unijnego systemu Crowdfunding Service Provider i jest nadzorowany przez Bank Litwy. Regulacja poprawia przejrzystość i ujawnianie informacji, ale inwestycje nie są objęte żadną gwarancją depozytu, a kapitał jest zagrożony.

Jakich zwrotów mogę oczekiwać od InSoil?

Opublikowane oferty są zazwyczaj ukierunkowane na dwucyfrowe oprocentowanie brutto, przy czym wiele pożyczek mieści się w przedziale od około 11 do 14 procent, a niektóre kampanie są wyższe. Rzeczywiste zwroty zależą od wyników pożyczkobiorcy, opóźnień, odzysków i dywersyfikacji. Zwroty nie są gwarantowane.

Jakie są główne zagrożenia związane z InSoil?

Kluczowe ryzyka obejmują niewypłacalność pożyczkobiorcy, która może prowadzić do częściowej lub całkowitej straty, brak płynności, jeśli rynek wtórny jest cienki, niedobory wartości zabezpieczenia podczas odzyskiwania oraz ryzyko platformy lub operacyjne. Koncentracja na rolnictwie naraża również na wstrząsy pogodowe i cenowe, dlatego należy szeroko dywersyfikować i ostrożnie dobierać wielkość pozycji.