Geldvoorelkaar.nl to jedna z najstarszych holenderskich platform crowdfundingowych, działająca od 2011 roku. Inwestorzy indywidualni pożyczają pieniądze holenderskim małym i średnim firmom oraz właścicielom nieruchomości. Do 1 września 2026 roku sfinansowała 588,5 miliona € w 2 687 projektach, a ponadto 112,5 miliona € dla 91 projektów pod marką AndersFinancieren. Inwestorzy odzyskali 400,1 miliona € kapitału i 81,8 miliona € odsetek. Grupa prowadzi też własne fundusze hipoteczne.
Inwestor rejestruje się, weryfikuje tożsamość, przechodzi unijny test wiedzy dla inwestorów i samodzielnie wybiera pożyczki. Od 1 lipca 2026 roku minimum wynosi 100 € dla projektów potrzebujących do 300 000 € i 300 € dla większych; nie ma maksimum. Pożyczki są annuitetowe, z samymi odsetkami, elastyczne lub nieruchomościowe, wypłacane co miesiąc do portfela u dostawcy usług płatniczych, a zebrane wypłaty trafiają co dwa tygodnie. Każda pożyczka otrzymuje ocenę ryzyka.
Geldvoorelkaar publikuje zrealizowany zwrot w wysokości 5,72 % rocznie dla całego portfela, po opłacie dla inwestora i po pożyczkach odpisanych (stan na 1 sierpnia 2026). Metodę opracowano z zewnętrznym aktuariuszem. Po odjęciu także pożyczek obecnie w zaległości wynik netto to 4,46 % rocznie; ostrzejsze warianty, które odpisują pożyczki opóźnione ponad 90 lub 365 dni, dają od 4,26 % do 4,34 %. Wszystko to dane za cały okres, a nie według roku udzielenia pożyczek.
Odpisy kosztowały inwestorów 1,26 punktu procentowego zwrotu rocznie w całym portfelu (1 sierpnia 2026). Wskaźnik niewypłacalności, liczony według liczby pożyczek, wyniósł w 2025 roku 7,45 %: 44 z 591 pożyczek stało się niewypłacalnych, co jest najwyższym wynikiem rocznym od 2012 roku i znacznie powyżej oczekiwanego przez samą platformę wskaźnika 3,50 %. Wcześniejsze lata mieściły się w przedziale od 2,45 % do 4,98 %, a średnia ze wszystkich lat wynosi 2,97 %. Pożyczkę uznaje się za niewypłacalną, gdy opóźnienie istotnej płatności przekracza 90 dni lub gdy jest mało prawdopodobne, że zostanie spłacona bez egzekucji. Wzrost w 2025 roku wynikał z najbardziej ryzykownych klas pożyczek, w których niewypłacalnych było 11,34 % pożyczek.
Większość pożyczek ma zabezpieczenie, ale jego rodzaj zależy od pożyczki: hipoteka na nieruchomości, zastaw na zapasach, sprzęcie lub należnościach albo osobiste poręczenia właścicieli, często kilka naraz. Wszystkie prawa do zabezpieczeń posiada w imieniu inwestorów odrębna fundacja, Stichting Zekerheden Geldvoorelkaar.nl, która decyduje, jak je egzekwować. Pożyczkobiorcy muszą ubezpieczyć zastawione aktywa. Osobiste poręczenia nie są zabezpieczeniem rzeczowym, a wiele pożyczek dla firm na nich się opiera. Nie ma wykupu, funduszu rezerwowego ani gwarancji platformy. Gdy pożyczka staje się niewypłacalna, inwestorzy odzyskali według platformy średnio około 30 % zadłużenia, więc zabezpieczenia zmniejszają straty, ale im nie zapobiegają. Nowa ocena ryzyka od A do F, wprowadzona we wrześniu 2026 roku, uwzględnia zdolność spłaty i oferowane zabezpieczenia.
Platformę prowadzi Geldvoorelkaar.nl z miejscowości Rhenen. Posiada europejską licencję crowdfundingową od holenderskiego organu nadzoru rynków finansowych AFM, numer 32000020. Płatności inwestorów przechodzą przez Online Payment Platform, licencjonowaną instytucję płatniczą, w przypadku inwestycji od 1 kwietnia 2023 roku; starsze inwestycje są wypłacane przez fundację Stichting Klantengelden Geldvoorelkaar.nl. Prawa do zabezpieczeń znajdują się w Stichting Zekerheden Geldvoorelkaar.nl, która działa na rzecz inwestorów, jeśli sama platforma upadnie.
Założenie konta, administracja i statystyki są bezpłatne. Przy każdej inwestycji, która dochodzi do skutku, inwestorzy płacą opłatę bieżącą w wysokości 0,05 % miesięcznie od zainwestowanej kwoty, około 0,6 % rocznie, pobieraną z miesięcznych płatności; efektywny zwrot po tej opłacie jest pokazywany przy inwestowaniu. Pożyczkobiorcy płacą 750 € kosztów publikacji, jednorazową prowizję za sukces w wysokości 2,4 % (2 % dla pożyczek nieruchomościowych i AndersFinancieren), 0,07 % miesięcznie od pierwotnej pożyczki oraz 750 € kosztów umowy.
Pożyczki trwają do spłaty, co zależy od rodzaju pożyczki i okresu; przy pożyczkach annuitetowych pożyczkobiorcy spłacają co miesiąc, więc pieniądze wracają stopniowo. Aktualny regulamin platformy i FAQ dla inwestorów nie opisują żadnego sposobu sprzedaży pożyczki przed jej końcem. Jeśli pożyczka stanie się niewypłacalna, odzyskiwanie przez fundację zabezpieczeń może trwać bardzo długo.
Zwrot: bardzo niski — inwestorzy zarobili 5,72 % rocznie po opłatach i odpisach. Ryzyko: średnie (wyższe oznacza większe ryzyko) — odpisy kosztują 1,26 % rocznie, ale 7,45 % pożyczek stało się niewypłacalnych w 2025 roku, co jest najwyższym wynikiem od 2012 roku, a odzyski wynoszą średnio około 30 %. Relacja ryzyka do zwrotu: bardzo niska — poziom opiera się na własnym wyniku netto platformy, 4,46 % rocznie po odjęciu pożyczek w zaległości.
Licencja / Regulacje: Geldvoorelkaar.nl posiada licencję europejskiego dostawcy usług finansowania społecznościowego na podstawie rozporządzenia (UE) 2020/1503, udzieloną przez holenderski Urząd Rynków Finansowych (AFM), numer 32000020. Płatności przechodzą przez Online Payment Platform, licencjonowaną instytucję płatniczą. Żadna gwarancja depozytów ani system rekompensat dla inwestorów nie obejmuje pożyczek.
Tak. Posiada europejską licencję crowdfundingową od holenderskiego organu nadzoru AFM, numer 32000020. Regulacja nie chroni przed stratami na pożyczkach.
Od 1 kwietnia 2023 roku środki czekają w portfelu w Online Payment Platform, licencjonowanej instytucji płatniczej. Starsze inwestycje są wypłacane przez fundację Stichting Klantengelden Geldvoorelkaar.nl.
100 € dla projektów potrzebujących do 300 000 € i 300 € dla większych projektów, od 1 lipca 2026 roku. Nie ma maksimum.
Inwestorzy zarobili 5,72 % rocznie po opłatach i odpisach oraz 4,46 % po odjęciu także pożyczek w zaległości (1 sierpnia 2026). Odpisy kosztują 1,26 % rocznie. W 2025 roku 7,45 % pożyczek stało się niewypłacalnych, co jest najwyższym wynikiem od 2012 roku.
Większość pożyczek ma hipotekę, zastaw lub osobiste poręczenia, które dla inwestorów posiada Stichting Zekerheden Geldvoorelkaar.nl. Nie ma wykupu ani funduszu rezerwowego. Z niewypłacalnych pożyczek inwestorzy odzyskali średnio około 30 %.
Pożyczki trwają do spłaty. Aktualny regulamin platformy i FAQ dla inwestorów nie opisują żadnego sposobu sprzedaży pożyczki przed jej końcem; przy pożyczkach annuitetowych pieniądze wracają co miesiąc.
Opłatę bieżącą w wysokości 0,05 % miesięcznie od zainwestowanej kwoty, około 0,6 % rocznie, pobieraną z miesięcznych płatności. Założenie konta i administracja są bezpłatne.
Jeśli platforma upadnie, Stichting Zekerheden działa na rzecz inwestorów, a płatności przechodzą przez odrębnego dostawcę usług płatniczych. Jeśli upadnie pożyczkobiorca, fundacja egzekwuje zabezpieczenia, co może zająć czas i przyniosło średnio około 30 %.
Dane platformy pokazują 44 z 591 pożyczek niewypłacalnych w 2025 roku (7,45 %), co wynikało z jej najbardziej ryzykownych klas pożyczek, w których niewypłacalnych było 11,34 %. We wrześniu 2026 roku wprowadziła nową ocenę ryzyka od A do F.
