Zonky Avis

De quoi s'agit-il

Zonky est une marque tchèque de crédit à la consommation lancée en 2015 comme place de marché où des particuliers prêtaient directement à d'autres particuliers. Depuis le 1er décembre 2021, elle appartient à Air Bank a.s., une banque tchèque du groupe PPF. La place de marché permettant de choisir des prêts individuels a fermé en 2021 (le 31 août pour les nouveaux clients, le 1er novembre pour les clients existants). Les investisseurs ne peuvent désormais utiliser que Zonky Rentier, un produit géré. En août 2020, plus de 12 milliards de CZK avaient été prêtés via Zonky ; aucun total plus récent n'a été publié.

Comment cela fonctionne

Vous effectuez un premier dépôt d'au moins 10 000 CZK, puis ajoutez le montant de votre choix. Zonky répartit automatiquement l'argent sur au moins 500 fractions de crédits à la consommation non garantis accordés à des emprunteurs tchèques, ce qui prend de 10 à 60 jours. Les prêts durent de 12 à 120 mois. Vous ne pouvez pas choisir les prêts. Vous pouvez réinvestir les remboursements ou percevoir un revenu mensuel. Seuls les adultes disposant d'un compte bancaire tchèque peuvent investir, et tous les documents sont en tchèque.

Rendements

Zonky attend 4,5 % par an après frais : 7,8 % avant frais, moins 2,2 % de frais de service annuels et environ 1,1 % de pertes attendues (octobre 2026). Elle indique que les rendements ne sont pas garantis et sont restés entre 3 % et 5 % au cours des deux dernières années et demie. Son graphique du rendement moyen des clients depuis 2021 montre environ 5,75 % en mars 2025, dernier point (lu sur le graphique) ; elle ne dit pas si c'est avant ou après les frais, et il n'a pas été mis à jour depuis. Le rendement attendu a baissé par rapport à 5,79 % en juillet 2022, principalement parce que les frais ont augmenté.

Pertes et défauts

Zonky ne publie aucun taux de défaut réel, aucun chiffre de retards de paiement, aucun taux de recouvrement ni aucun chiffre de perte, et ne dit pas quand un prêt est considéré comme en défaut. Le seul chiffre est sa propre estimation des pertes attendues : environ 1,1 % du portefeuille par an après recouvrements attendus, ramenée de 1,2 % le 1er août 2025, et de 1,41 % avant cela (octobre 2026). C'est une prévision, non un résultat mesuré. Depuis août 2025, Zonky n'affiche plus non plus la répartition cible des prêts dans un portefeuille, seulement des fourchettes de rendement attendu.

Ce qui garantit votre argent

Rien ne garantit les prêts. Ce sont des crédits à la consommation non garantis, sans rachat, fonds de réserve ni assurance. La protection est la diversification : chaque portefeuille contient au moins 500 prêts, de sorte que le défaut d'un emprunteur pèse peu. Air Bank relance les emprunteurs en retard par des rappels et par voie judiciaire en votre nom et doit reverser ce qu'elle recouvre avant la fin du mois suivant ; elle ne publie pas combien revient. En clair : si les emprunteurs cessent de payer, il n'y a rien à vendre, et vous supportez la perte.

Qui la dirige et sa licence

Zonky est exploitée par Air Bank a.s. (numéro d'entreprise 29045371, Prague), qui détient depuis 2011 une licence bancaire de la Banque nationale tchèque et publie des rapports annuels audités. Air Bank appartient entièrement à Home Credit N.V., du groupe PPF. L'ancien exploitant, Benxy s.r.o., a été fusionné dans Air Bank le 1er décembre 2021. Zonky Rentier n'est pas un dépôt bancaire : votre investissement n'est couvert ni par la garantie des dépôts ni par aucun système d'indemnisation.

Frais

Les frais de service sont de 2,2 % par an du montant investi, relevés de 1,9 % le 1er août 2025 (ils étaient de 1,5 % en 2022). Les frais sont prélevés même lorsque l'investissement est en perte. Lorsque vous vendez, les prêts en difficulté sont rachetés avec une décote.

Récupérer votre argent

Vous pouvez demander à vendre l'ensemble de votre portefeuille à tout moment ; l'argent est versé sous trois jours ouvrés. Vous pouvez aussi en vendre une partie, tant que le reste reste diversifié. Il n'existe pas de marché entre investisseurs : Zonky organise l'acheteur et fixe le prix, et les prêts en retard sont repris avec une décote, de sorte que vous pouvez récupérer moins que ce que vous avez investi. En décembre 2022, 99 % des portefeuilles mis en vente ont été vendus en un jour.

Notre avis

Rendement : très faible — environ 5,75 % par an sur le graphique de la plateforme en mars 2025, et 4,5 % attendus aujourd'hui après frais et pertes. Risque : élevé (plus élevé signifie plus de risque) — le seul chiffre de perte, 1,1 % attendu par an, est modéré, mais nous le notons un cran plus mal car aucun défaut ni perte réels ne sont publiés, le défaut n'est pas défini et les prêts sont non garantis. Rapport risque-rendement : très faible — 4,5 % attendus après frais et pertes constituent une faible récompense pour ce risque, même si la banque qui est derrière et la sortie rapide aident.