Hive5 AI Overview on 09/2025

Przegląd platformy Hive5

Hive5 to chorwacki rynek pożyczek P2P (platforma crowdlendingowa) uruchomiony w 2022 roku. Umożliwia ona inwestorom detalicznym finansowanie krótkoterminowych pożyczek konsumenckich i biznesowych za pośrednictwem powiązanych z nią inicjatorów. Platforma reklamuje wysokie zyski (do ~16% RRSO) przy minimalnych inwestycjach w wysokości 10 euro i wbudowanej 60-dniowej gwarancji wykupu w celu pokrycia opóźnień w płatnościach. Kluczowe zalety obejmują łatwe narzędzia do automatycznego inwestowania i renomowane terminowe płatności (Trustpilot ~4.4/5). Główne ryzyka są podwyższone: brak licencji regulacyjnej, potencjalne konflikty wewnętrzne (wszyscy inicjatorzy pożyczek są powiązani z założycielami) i brak płynności (brak rynku wtórnego). 🚨

Szczegóły produktu Hive5 Investment

Produktem Hive5 są zasadniczo wierzytelności pożyczkowe. Inwestorzy udzielają pożyczek pożyczkobiorcom za pośrednictwem inicjatorów pożyczek (bez bezpośredniego kapitału własnego). Zwroty pochodzą z odsetek pożyczkobiorców; typowe pożyczki są krótkoterminowe (często ~ 30-90 dni w przypadku pożyczek konsumenckich), a pożyczki biznesowe do kilku miesięcy. Stopy procentowe wynoszą ~12-16% APR, składane co miesiąc. Zgodnie z prawem inwestorzy "kupują prawa do roszczeń" w portfelach pożyczek (a nie depozytach bankowych). Inicjatorzy Hive5 znajdują się głównie w Polsce, Hiszpanii, Rumunii i na Litwie (patrz inicjatorzy poniżej). Warunki inwestycji są przejrzyste: minimalna inwestycja 10 euro, brak określonego maksimum i stały termin zapadalności dla każdej pożyczki. Główne ryzyka obejmują niewypłacalność pożyczkobiorcy (łagodzoną przez odkup po 60 dniach opóźnienia), ryzyko płynności (brak rynku wtórnego) i całkowitą stratę, jeśli inicjator stanie się niewypłacalny. Inwestorzy muszą dywersyfikować ryzyko.

Hive5 Company & Management

Hive5 jest obsługiwany przez Hive5 marketplace d.o.o., zarejestrowaną w Zagrzebiu w Chorwacji (nr rej. 081441259). Jest częścią Hive Finance Group (bałtycko-łotewskiej sieci pożyczkodawców), a nie samodzielną marką. Współzałożycielami grupy są Ričardas Vandzinskas i Andrius Rupšys. Obecnym dyrektorem generalnym Hive5 jest Aurimas Kačinskas. Hive5 nie ma ujawnionych zewnętrznych właścicieli korporacyjnych poza Hive Finance UAB (Łotwa). Nie ma statusu regulowanego: nie posiada chorwackiej ani unijnej licencji finansowej. Chorwacki organ regulacyjny (HANFA) i unijny organ ds. finansowania społecznościowego (ECSPR) nie nadzorują jeszcze Hive5. Hive5 przyznaje, że "nie podlega regulacjom w ramach żadnej licencji na usługi finansowe".

Wolumeny i wydajność Hive5 (2024-2025)

Od połowy 2025 r. Hive5 informuje o łącznym wolumenie sfinansowanych pożyczek w wysokości ~ 119 mln EUR (ponad 100 mln EUR do maja 2025 r.) i ~ 27 000 zarejestrowanych inwestorów. Platforma sfinansowała około 10 000 pożyczek. Reklamowany średni zwrot dla inwestorów wynosi ~15% RRSO. W trzecim kwartale 2023 r. Hive Finance Group zgłosiła pożyczki o wartości 5,755 mln EUR (pożyczki udzielone przez inicjatorów). Twierdzenia dotyczące niewypłacalności: Hive5 twierdzi, że opóźnienia w spłacie pożyczek wynoszą 0%, zobowiązując się do natychmiastowego wykupu każdej opóźnionej płatności. Oficjalnie w interfejsie inwestora nie są wyświetlane żadne przypadki niewypłacalności. Nie ma publicznych danych na temat wskaźników strat lub zaległości poza tymi oświadczeniami. Ponieważ brakuje przejrzystości audytu zewnętrznego, inwestorzy muszą przyjmować takie twierdzenia na wiarę. 🗓️ Wszystkie statystyki są aktualne do 2025 roku.

Praktyki zarządzania ryzykiem Hive5

Pożyczki Hive5 są udzielane i gwarantowane przez wewnętrzne podmioty stowarzyszone. Każdy inicjator (np. Ekspres Pożyczka) wykorzystuje wewnętrzny scoring kredytowy, silniki ryzyka big data i kontrole ręczne. Inwestorzy nie mogą stosować dodatkowych filtrów poza wyborem kategorii pożyczki i stawki. Hive5 egzekwuje ścisłe KYC/AML od pożyczkobiorców i twierdzi, że segreguje fundusze. Głównym zabezpieczeniem platformy jest gwarancja odkupu: jeśli płatność jest przeterminowana o ponad 60 dni, inicjatorzy muszą odkupić pożyczki po wartości nominalnej powiększonej o narosłe odsetki. Hive5 reklamuje również kwartalne audyty zewnętrzne (przeprowadzane przez FBP Advise) jako dodatkowy nadzór. Niemniej jednak, bez regulatora, głównym ryzykiem pozostaje kontrahent: jeśli inicjator lub sam Hive5 zbankrutuje, inwestorzy nie mają oficjalnej rekompensaty. Nie ma rynku wtórnego, więc inwestorzy polegają na tych gwarancjach i dywersyfikacji pożyczek.

Funkcjonalność platformy Hive5

Hive5 oferuje prostą platformę internetową (wersje EN i ES), na której użytkownicy wpłacają euro i inwestują w pożyczki notowane na giełdzie. Kluczowe funkcje: Auto-Invest (ustawienie kryteriów do automatycznej reinwestycji) i ręczne inwestowanie. Pulpit inwestora pokazuje portfel, zwroty i raport podatkowy do pobrania. Wypłaty są dozwolone tylko po upływie terminu zapadalności pożyczki (brak wcześniejszego wyjścia), a Hive5 szybko obsługuje wypłaty (recenzje Trustpilot podkreślają szybkie płatności). Obsługiwaną walutą jest wyłącznie €. Nie ma rynku wtórnego ani wbudowanego handlu pożyczkami. Hive5 zapewnia podstawową analitykę (roczna historia oprocentowania), ale nie ma ocen stron trzecich. Obsługa klienta odbywa się za pośrednictwem czatu / poczty e-mail, z odpowiedzią w ciągu 24-48 godzin. Nie istnieje żadne ubezpieczenie ani gwarancja strony trzeciej poza polisą wykupu. 📱💻

Cennik Hive5 (opłaty)

Hive5 nie pobiera żadnych opłat od inwestorów. Nie ma opłat za wpłaty/wypłaty, opłat za prowadzenie konta ani opłat za utrzymanie, ani opłat za wyniki od odsetek. Wszystkie odsetki od pożyczek trafiają do inwestorów pomniejszone o odsetki inicjatora. Po stronie fundraiserów, inicjatorzy pożyczek prawdopodobnie ponoszą koszty notowania na platformie (nieujawnione). Model cenowy jest bardzo przejrzysty dla inwestorów: Hive5 wyraźnie stwierdza "brak kosztów lub ukrytych opłat dla inwestorów". Nie ma również opłat za wyjście, ponieważ fundusze są blokowane tylko na okres pożyczki.

Negatywny rozgłos na temat Hive5

Pomimo działań marketingowych, Hive5 spotkał się z krytyką. Wiele źródeł podkreśla brak regulacji i potencjalne konflikty: wszystkie firmy pożyczkowe na Hive5 mają wspólnych założycieli, co budzi obawy dotyczące zarządzania. Niewielka skala i szybki wzrost Hive5 wzbudziły wątpliwości w recenzjach. Niezależne blogi zwracają uwagę na agresywne taktyki marketingowe - np. oferowanie płatności za pozytywne recenzje Trustpilot - oraz groźby prawne wobec krytyków. Zaufanie do Hive5 wynika również z historii: kluczowi założyciele byli zaangażowani w nieudaną platformę Credon, a sceptycy obawiają się, że sytuacja może się powtórzyć. Podsumowując, inwestorzy są ostrzegani, że wszelkie twierdzenia firmy (np. konsekwentne "nigdy się nie spóźnia") nie mogą być w pełni zweryfikowane zewnętrznie.

Historie sukcesu i kamienie milowe Hive5

Hive5 osiągnął kilka kamieni milowych: w maju 2025 r. sfinansował 100 mln EUR, a do połowy 2025 r. wzrósł do ~ 119 mln EUR. Firma rozszerzyła swoją działalność na nowe rynki: w latach 2024-25 uruchomiła hiszpańskie (FinJet/Nectar) i rumuńskie (Credilink) firmy pożyczkowe. Firma może pochwalić się dobrymi wynikami w zakresie zwrotu z inwestycji - CEO odnotował zyskowne operacje swojego polskiego pożyczkodawcy. Hive5 aktywnie publikuje również aktualizacje wyników (np. w lipcu 2025 r. odnotowano wzrost o 27% m/m). Opinie klientów są pozytywne: Trustpilot platformy wynosi ~ 4,4/5. Chociaż nie są znane żadne ważne nagrody, Hive5 samodzielnie promuje swoje osiągnięcia (np. "Najwyżej oceniana platforma"), a media branżowe opisywały fazy wzrostu.

Inicjatorzy pożyczek Hive5

Inwestorzy Hive5 finansują pożyczki za pośrednictwem kilku powiązanych firm inicjujących:

• Argentum Capital sp. z o.o. (Ekspres Pożyczka, Polska) - Oferuje krótkoterminowe pożyczki konsumenckie (100-400 EUR do 30 dni). Założona w 2022 r. z ~20 pracownikamihive5.co. Łączna wartość sfinansowanych pożyczek ~19,6 mln eurohive5.co. Korzysta z własnego scoringu kredytowego.

• Nectar Capital S.L. (FinJet/Mana Concept, Hiszpania) - hiszpańskie pożyczki osobiste (100-500 euro, 30 dni) i wkrótce pożyczki ratalne. Założona w 2023 r., jedynym właścicielem jest UAB Hive Finance. Sfinansowano ~12,4 mln EUR, pozostało do spłaty ~1,23 mln EUR, średnia stopa 14,5%. CEO Alex Teslenko kieruje zespołem skoncentrowanym na technologii.

• Digital Capital Finance IFN SA (Credilink, Rumunia) - Nowe (2024) rumuńskie pożyczki biznesowe. Mały start (~ 0,80 mln EUR finansowania). Prowadzony przez byłego bankiera Laura Emiliana. Oferuje pożyczki biznesowe z 16% ROI w miarę skalowania.

• Ruptela UAB (Litwa) - pożyczki BNPL ("kup teraz, zapłać później"); bardzo mały wolumen (~ 0,07 mln EUR finansowania). Należy do grupy Hive.
  Wszystkie te podmioty są własnością Hive Finance Group. Ich portfele pożyczkowe (sumy powyżej) ponoszą pełne ryzyko kredytowe, chociaż Hive5 zapewnia wsparcie w zakresie odkupu. Nie są dla nich zgłaszane żadne niezależne ratingi ryzyka ani linie kredytowe (obligacje).

Czy Hive5 jest bezpieczny i regulowany?

Hive5 nie posiada licencji finansowej ani nie podlega nadzorowi. Działa wyłącznie na podstawie prawa umów. Inwestorzy powinni traktować ją jako obarczoną wysokim ryzykiem i nie oczekiwać ochrony ze strony rządu.

Jakich zwrotów mogę oczekiwać od Hive5?

Reklamowane stopy zwrotu netto wynoszą ~12-16% APR. Rzeczywisty średni zwrot wyniósł ~15%. Zwroty naliczane są co miesiąc i zależą od wybranych rodzajów pożyczek.

Jakie są główne zagrożenia związane z Hive5?

Głównym ryzykiem jest niewypłacalność pożyczkobiorcy. Strategia Hive5 polega na tym, że inicjatorzy odkupują pożyczki z opóźnieniem >60 dni. Jeśli jednak inicjator lub Hive5 upadnie, inwestorzy mogą stracić pieniądze. Platforma jest nieuregulowana i nie ma długiej historii. Zmiany polityczne / regulacyjne (np. zakaz P2P w Polsce) mogą również wpływać na dostępność pożyczek. Inwestorzy muszą być zdywersyfikowani, wykorzystywać małe alokacje (min. 10 euro na pożyczkę) i być przygotowani na potencjalne straty.