Regulowana
Trwa bonus
Wcześniejsza sprzedaż
- Poziom ryzyka
- Wysoki
- Ryzyko a zwrot
- Średni
- Już od
- €50
Link polecający · ryzyko utraty kapitału
Zobacz projekty (11) →
Creditstar Finland
Finlandia
Creditstar Finland Oy udziela przez internet pożyczek osobom w Finlandii pod marką Creditstar. Inwestorzy na Mintos pożyczają mu pieniądze i otrzymują odsetki. Nasze memo ocenia ją na 41 na 100, czyli D, a szansę, że w ciągu roku nie spłaci długów, szacuje na około 12%.
Kluczowe dane
- Średnie oprocentowanie
- 9.9%
- średnia, niegwarantowana
- Portfel pożyczek
- €26,390,783
- Już od
- €50
Ryzyko utraty kapitału. Oprocentowanie jest ustalone, ale nie gwarantowane: jeśli pożyczkobiorca nie spłaci zobowiązania, możesz stracić część lub całość swoich pieniędzy.
Czy AI by zainwestowała?
AI 41 NiskaNasza AI daje temu projektowi 41 na 100 punktów: Niska. Jak działa ocena AI
Informacje, a nie osobiste doradztwo inwestycyjne. Ocena AI dotyczy dokumentów publikowanych przez platformę, może być błędna i nie przewiduje zysków.
Analiza AI
AIMemo o pożyczkodawcy · Creditstar Finland · Finlandia
Creditstar Finland: jakie jest prawdopodobieństwo, że nie zapłaci swoim wierzycielom?
Creditstar Finland Oy udziela w Finlandii pożyczek osobom prywatnym przez internet, pod nazwą Creditstar. Jest zarejestrowana w Helsinkach od 2009 roku, nie przyjmuje depozytów i należy do estońskiej grupy. Mintos wystawia ją jako „Creditstar Finland OY”. To memo zadaje jedno pytanie: jakie jest prawdopodobieństwo, że nie zwróci pieniędzy swoim wierzycielom w ciągu najbliższych 12 miesięcy, i dlaczego.
TO NIE JEST PORADA FINANSOWA. To memo powstało z pomocą AI na podstawie publicznie dostępnych dokumentów. Jest to ogólna informacja wyłącznie w celach edukacyjnych — nie jest rekomendacją kupna, sprzedaży ani utrzymania czegokolwiek i nie uwzględnia Twojej sytuacji. Liczby mogą zawierać błędy; sprawdź je w dokumentach źródłowych. Inwestowanie przez platformy P2P może skończyć się utratą wszystkich zainwestowanych pieniędzy.
Nasza ocena
41/ 100
D Słaby
ABCDE
około 12%szans, że nie zapłaci w ciągu najbliższych 12 miesięcy
1 na 9ta sama liczba, ujęta na odwrót
Gdzie to się mieści na naszej skali
Nasza metoda ogranicza tego pożyczkodawcę do 2% portfela. To mieści się z dużym zapasem w limicie 25% dla Finlandii, więc obowiązuje własny limit 2% tego pożyczkodawcy. Za tymi obligacjami nie stoi niczyja gwarancja, więc nic nie poprawia tego prawdopodobieństwa. Te limity to konwencja naszej skali, stosowana do każdego pożyczkodawcy, którego opisujemy. Nie są poradą co do Twoich pieniędzy.
Zarabia dobrze — a potem prawie wszystko wysyła do spółki matki, dlatego prawie nie ma własnej poduszki
Kilka ustaleń każe nam przestać liczyć i podnieść odpowiedź do 25% albo wyżej — złamana obietnica finansowa wobec wierzycieli, audytor, który nie chce podpisać sprawozdania bez zastrzeżeń. Żadnego z nich tu nie ma, więc to D ze zwykłego rachunku naszych sześciu pytań. Zasługuje na nie kształt tego biznesu: przed obciążeniem od spółki matki spółka zarobiła w 2025 roku 6,3 mln EUR, a po tym obciążeniu zostało jej 96 000 EUR — 52 centy z każdych 100 EUR, które wpłynęły, po 51 centach rok wcześniej. Jeśli rok pójdzie źle, prawie nic za nią nie stoi. Każda liczba poniżej pokazuje prawdopodobieństwo tak, jakby to było jedyne ryzyko, na jakie spółka jest narażona.
💶 Zyski i poduszka bezpieczeństwa E
około 19%Pieniądze właścicieli to 2,9% tego, co spółka posiada, a przez sześć lat z rzędu przed 2025 rokiem były poniżej zera.
📉 Czy jej pożyczki są spłacane? D
około 12%Ani spółka, ani jej audytor nie publikują żadnej liczby o tym, jak opóźnione są jej fińskie pożyczki, a jej portfel wzrósł w ciągu roku o dwie trzecie.
🇫🇮 Jak ryzykowna jest Finlandia? A
około 1%Wśród bezpieczniejszych krajów, jakie opisujemy, choć pięć wypada lepiej. Własny stopień Finlandii to B, nie A — sekcja 3 wyjaśnia odznakę. Jej najsłabszy punkt to pytanie, czy pożyczkobiorcy nadal będą płacić.
⚖️ Coś jeszcze? E
około 19%Zgłoszenie, którego wymagało fińskie prawo, a zarząd nigdy go nie złożył, rosnący niezapłacony dług wobec spółki matki i grupa blisko dwóch obietnic, jakie dała swoim wierzycielom.
1. Pieniądze właścicieli były przez sześć lat poniżej zera, a odbudowa z 2025 roku jest niewyjaśniona i niezbadana przez audytora.Pieniądze właścicieli w tej spółce spadły poniżej zera w 2019 roku, do minus 23 000 EUR, i tam zostały. Na koniec 2020 roku było to minus 347 000 EUR i pozostawały na minusie w każdym kolejnym roku: minus 280 000 EUR, minus 172 000 EUR, minus 109 000 EUR i minus 45 214 EUR na koniec 2024 roku, ta ostatnia liczba ze sprawozdania podpisanego przez audytora. Potem dwie strony własnych liczb zarządczych spółki za 2025 rok pokazują plus 2 261 000 EUR. Zysk roku wyniósł 96 000 EUR, więc działalność wyjaśnia około jednej dwudziestej czwartej tej zmiany — a bilans w tym samym pliku podaje wynik roku jako minus 57 000 EUR, co nie wyjaśniałoby jej wcale. Kapitał zakładowy jest niezmieniony, na ile pokazują to zaokrąglone liczby, a pozycja, w której fińska spółka księguje pieniądze wpłacone przez właściciela bez wydania nowych udziałów, wynosi zero. Najbardziej prawdopodobne wyjaśnienie jest takie, że spółka matka wpłaciła pieniądze albo zamieniła część tego, co ta spółka jest jej winna, na kapitał własny, ale żaden dokument, jaki znaleźliśmy, tego nie mówi, a własny zbadany raport grupy za 2025 rok nie mówi nic o kapitale fińskiej spółki. Tymczasem raport audytora o sprawozdaniu za 2024 rok, podpisany 29 sierpnia 2025 roku, odnotowuje, że zarząd nie złożył zgłoszenia, którego fińskie prawo spółek wymaga, gdy kapitał zakładowy spółki został utracony. Audytor mimo tego podpisał sprawozdanie bez zastrzeżeń i nie ostrzegł, że spółka może nie być w stanie kontynuować działalności.
2. Prawie wszystko, co spółka zarabia, idzie do jej spółki matki — i w większości nie w gotówce.Przed tym obciążeniem spółka zarobiła 1,34 mln EUR w 2023 roku, 4,61 mln EUR w 2024 roku i 6,31 mln EUR w 2025 roku. Obciążenie zabrało 1,27 mln EUR, 4,55 mln EUR i 6,21 mln EUR. Zostało 63 391 EUR, potem 63 764 EUR, potem 96 000 EUR. Sprawozdanie nazywa to „transfer pricing net margin allocation” — transfer pricing, czyli ceny transferowe, to tyle, ile grupa pobiera od jednej ze swoich własnych spółek za usługi i wiedzę, a net margin allocation to reguła, według której ustala, ile zysku zostaje każdej spółce. Własne dokumenty grupy opisują model, w którym zysk zarobiony w spółce zależnej jest kierowany z powrotem do spółki matki. Nic z tego, jak się wydaje, nie zostało zapłacone w gotówce. Kwota należna spółce matce z tego obciążenia wzrosła w 2024 roku z 3,5 mln EUR do 8,6 mln EUR, przy obciążeniu za ten rok 4,55 mln EUR — czyli saldo wzrosło o około 0,56 mln EUR więcej niż samo obciążenie, czego sprawozdanie nie wyjaśnia. Tak daleko sięga ostatni zbadany bilans; dwustronicowy plik za 2025 rok nie pokazuje, ile wciąż jest należne. Na koniec 2024 roku pożyczka od spółki matki — sama opisana jako „Loans Creditstar International OÜ Transfer pricing” — plus niezapłacone obciążenie dawały 34,7 mln EUR z 46,2 mln EUR zadłużenia spółki, czyli 75% wszystkiego, co była winna.
3. W 2022 i 2023 roku płatności dla inwestorów Mintos w spółkach Creditstar zostały przesunięte na później.W lipcu 2022 roku nierozliczone było 7,42 mln EUR, a inwestorzy zgodzili się dostać pieniądze później, na nowych warunkach: 18% odsetek plus jednorazowa płatność 1%. Plan zakładał pełną spłatę do końca 2022 roku. Do końca marca 2023 roku 3,4 mln EUR z tego stało się wymagalne, moderator Mintos napisał, że 1 mln EUR z tego wpłynął, a Mintos przeniósł przesunięte kwoty do statusu „In Recovery” — to etykieta, jakiej używa dla pieniędzy, które próbuje odzyskać od pożyczkodawcy, który przestał płacić w terminie. Nie udało nam się ustalić, czy obligacje tej konkretnej spółki były wśród nich, i nie znaleźliśmy niczego podobnego dla 2025 ani 2026 roku. 13 września 2026 roku Mintos pokazywał 357 700 EUR płatności dla inwestorów nierozliczonych na całej nazwie Creditstar na platformie, średnio dwa dni opóźnienia — 1,2% z 28,9 mln EUR pozostających w obiegu pod tą nazwą, wobec 1,0% na wszystkich pożyczkodawcach platformy tego dnia. Ta liczba obejmuje razem tę spółkę i jej estońską spółkę siostrzaną Monefit; Mintos jej nie rozdziela.
Dlaczego ta liczba ma znaczenie
Każda inwestycja niesie ryzyko, a ryzyko to nie litera ani ocena w skali do dziesięciu. To dwa proste pytania: jakie jest prawdopodobieństwo, że ta spółka upadnie, i ile swoich pieniędzy stracisz, jeśli tak się stanie. Połącz jedno z drugim i zobaczysz, czy zysk jest tego wart.
Dla Creditstar Finland: około 12% szans na niewypłacalność w ciągu najbliższych 12 miesięcy. Jeśli założymy, że wraca wtedy około 30% pieniędzy, koszt ryzyka wynosi około 8,1% rocznie — wobec 9,92%, które płacą te pożyczki. Zostaje z grubsza 2% — liczba dodatnia, ale cienka, i zależy w całości od tego, czy nasze oszacowanie prawdopodobieństwa jest trafne.
Pokaż, jak to działa
1. Oprocentowanie to obietnica, nie wynik
Reklamowane 9,92% to tyle, ile obiecano Ci, jeśli wszystko pójdzie dobrze. Zostaje Ci ta stawka minus to, ile kosztują Cię niewypłacalności. Samo oprocentowanie mówi więc bardzo niewiele — a najwyższe stawki na platformie zwykle są płacone nie bez powodu.
2. Wyceń ryzyko
Koszt ryzyka = prawdopodobieństwo niewypłacalności × część pieniędzy, której nie odzyskasz. Nikt nie zna z góry tej drugiej liczby. Ile wraca, bardzo różniło się w kolejnych przypadkach. Przyjmujemy jako własne założenie robocze, że wraca 30%, a 70% przepada — dzięki temu memo można porównywać ze sobą. To nie jest liczba zmierzona, a wynik zmienia się mocno, jeśli wybierzesz inaczej.
3. Porównuj to samo z tym samym
Weź dwóch wymyślonych pożyczkodawców. Pierwszy płaci 14%, ale ma 17% szans na niewypłacalność w ciągu roku: ryzyko kosztuje około 11,9% rocznie, więc zostaje z grubsza 2%. Drugi płaci 9% przy 2,5% szans: ryzyko kosztuje około 1,8%, zostaje około 7%. Większa liczba na ekranie łatwo może być tą gorszą.
Creditstar Finland, krok po kroku
| Na naszych liczbach | |
|---|---|
| Szansa na niewypłacalność w ciągu roku | około 12% |
| Strata, jeśli upadnie (70%) | × 0,7 |
| Koszt ryzyka na rok | około 8,1%, na niezaokrąglonych 11,6% |
| Oprocentowanie na Mintos | 9,92% |
| Zostaje po koszcie ryzyka | około 2% |
Ten rachunek pomija dwie rzeczy. Mali pożyczkodawcy upadają częściej niż spółki z ratingiem, z których historii bierzemy te prawdopodobieństwa, więc te 12% to raczej dolna granica niż najlepsze przypuszczenie. I prawdziwa niewypłacalność nie przychodzi jako roczny koszt — przychodzi naraz, dlatego to, ile wkładasz w jedno miejsce, liczy się tak samo jak oprocentowanie.
Skąd bierze się nasza liczba: oceniamy sześć pytań w skali do pięciu, ważymy je w ocenę w skali do 100, a potem zamieniamy tę ocenę na prawdopodobieństwo niewypłacalności, korzystając z wieloletnich wskaźników niewypłacalności, jakie S&P publikuje dla spółek o danej jakości kredytowej. Niektóre ustalenia unieważniają całą ocenę i podnoszą odpowiedź do co najmniej 25%: pożyczenie więcej niż połowy kapitału własnego osobom albo spółkom z nią powiązanym, audytor, który nie chce podpisać sprawozdania bez zastrzeżeń, raport audytora zawierający istotną niepewność co do kontynuacji działalności, złamana obietnica finansowa wobec wierzycieli — minimum, powyżej którego spółka musi się utrzymać — spóźnione wypłaty dla inwestorów albo właściciele wyjmujący z firmy więcej, niż zarobiła, dwa lata z rzędu. Ustalenie musi dotyczyć samej spółki, a nie jej właściciela ani platformy, przez którą pożycza. Żadne z nich tu nie zachodzi, dlatego to memo podaje liczbę, a nie dolną granicę. To nasze własne oszacowanie z publicznych dokumentów — nie rating kredytowy, nie cena rynkowa i nie obietnica tego, co się stanie.
Spółka w skrócie
Czym jest
Fiński pożyczkodawca internetowyNumer w rejestrze 2301802-7, zarejestrowana w Helsinkach w grudniu 2009 roku, pod tą nazwą działa od kwietnia 2010 roku. Nie przyjmuje depozytów. Spółki udzielające kredytu konsumenckiego w Finlandii są od 1 lipca 2023 roku nadzorowane przez nadzór finansowy FIN-FSA; fiński serwis porównujący oferty podaje tę spółkę jako u niego zarejestrowaną, a my nie sprawdziliśmy własnego rejestru nadzoru.
Komu pożycza
Ludziom, w linii kredytowejJej własna karta informacyjna przed umową z marca 2025 roku oferuje linię kredytową — uzgodniony limit, z którego pożyczkobiorca może brać, spłacać i brać znowu — od 2 000 do 10 000 EUR przy 14,99% rocznie plus opłata 0,01% dziennie. Daje to RRSO, czyli roczny koszt pożyczki ze wszystkimi opłatami, na poziomie 21,31% przy 3 000 EUR pożyczonych na rok. Na całym portfelu pieniądze rzeczywiście zarobione wychodzą na około 30% średniej z kwoty pożyczonej na początek i na koniec roku, albo około 24% portfela na koniec roku. Tak czy inaczej to powyżej tych 21,31%, ale portfel wzrósł w ciągu roku o dwie trzecie, co pierwszą miarę zawyża, a nic z tego, co opublikowano, nie rozbija przychodu na części.
Ile pożyczyła
77,1 mln EURNa koniec 2025 roku, wobec 46,2 mln EUR rok wcześniej — o dwie trzecie więcej w ciągu dwunastu miesięcy.
Kto jest właścicielem
Estoński łańcuch spółekCreditstar International OÜ ma w niej wszystkie udziały; wyżej stoją Creditstar Group AS i SA Financial Investments OÜ. Estoński rejestr wskazuje Aaro Sosaar jako osobę, która ostatecznie jest jej właścicielem.
Gdzie inwestor może jej pożyczyć
Platforma
MintosWystawiona tam jako „Creditstar Finland OY”. Fińskie pożyczki tej grupy są finansowane także przez Lendermarket, gdzie inwestorzy mają coś, czego inwestorzy Mintos nie mają — patrz sekcja 4.
Pożyczone od inwestorów
25,6 mln EURWłasna strona przeglądowa Mintos, odczytana 4 listopada 2026 roku, przy „portfelu pożyczek” na 13,5 mln EUR, czego Mintos nigdzie, gdzie mogliśmy znaleźć, nie definiuje — własny portfel spółki wynosił na koniec 2025 roku 77,1 mln EUR.
Średnie oprocentowanie
9,92%Odczyt z 4 listopada 2026 roku — dane własne Mintos.
Płatności dla inwestorów w toku
0,36 mln EUR13 września 2026 — 357 700 EUR na całej nazwie Creditstar na platformie, średnio dwa dni opóźnienia. To 1,2% z 28,9 mln EUR pozostających w obiegu pod tą nazwą, wobec 1,0% na całej platformie. Mintos nie rozdziela tej liczby między tę spółkę i jej estońską spółkę siostrzaną.
Mintos Risk Score
5,5Tak, jak pokazuje to strona ocen Mintos z 9 października 2026 roku, odczytana 4 listopada 2026 roku — ocena Mintos, nie nasza. Na tle platformy jest niska: z 54 pożyczkodawców, których oceny zapisaliśmy 13 września 2026 roku, 46 miało powyżej 6. Jej cztery części: jak radzą sobie pożyczki 6,0, jak dobrze prowadzi windykację 6,5, jak dobra jest jej obietnica odkupu opóźnionych pożyczek 3,7 i jak skonstruowana jest cała struktura 5,5.
Pełna analiza obejmuje pożyczkobiorcę lub spółkę, zabezpieczenie, przepływy pieniężne, ryzyka i werdykt. Zaloguj się, aby ją przeczytać.
Informacje, a nie osobiste doradztwo inwestycyjne. Ocena AI dotyczy dokumentów publikowanych przez platformę, może być błędna i nie przewiduje zysków.
Zapytaj AI o ten projekt
Zaloguj się, aby zapytać AI o dokumenty tego projektu.
Zaloguj sięPodoba Ci się ten projekt?
👍 Tak · 0 👎 Nie · 0
Komentarze · 0
- Brak komentarzy.
Platforma i podobne projekty
Dostępny na platformie
Podobne otwarte projekty
Placet Group
Mintos
- Średnie oprocentowanie
- 9.22%
- średnia, niegwarantowana
- Portfel pożyczek
- €1m
Od €50
Zobacz projekt
ESTO AS
Mintos
- Średnie oprocentowanie
- 7.21%
- średnia, niegwarantowana
- Portfel pożyczek
- €34.8m
Od €50
Zobacz projekt
ID Finance Spain
Mintos
- Średnie oprocentowanie
- 9.86%
- średnia, niegwarantowana
- Portfel pożyczek
- €22.3m
Od €50
Zobacz projekt