65000
investeerders
LEND (lend.ch) is het grootste crowdlendingplatform van Zwitserland, dat sinds 2016 wordt beheerd door Switzerlend AG in Zürich. In Zwitserland gevestigde beleggers lenen rechtstreeks aan met naam genoemde Zwitserse kredietnemers – particulieren, kleine bedrijven en hypotheeknemers – vanaf CHF 500 per lening, tegen vaste rentetarieven die momenteel tussen 4,3% en ongeveer 10% liggen, met looptijden van één tot zeven jaar, waarbij de lening maandelijks met rente wordt afgelost.
Elke lening krijgt een eigen score van LEND, variërend van A+ tot D1, die bepalend is voor de rentevoet. Sinds de lancering heeft het platform CHF 614 miljoen uitgekeerd over 8.774 leningen; slechts ongeveer 12% van de aanvragen wordt gefinancierd. Er is geen terugkoopregeling en geen voorzieningenfonds – als een kredietnemer stopt met betalen, is het verlies voor rekening van de belegger, wat alleen wordt verzacht door het incassoproces van LEND en, bij hypotheken, door het onroerend goed als onderpand.
LEND beschikt over een kantonale vergunning voor consumentenkrediet in Zürich en staat onder toezicht op het gebied van antiwitwasmaatregelen, maar het heeft geen bankvergunning, geen prudentieel toezicht in de stijl van de FINMA en – aangezien Zwitserland buiten de EU valt – zijn geen van de EU-beschermingsmaatregelen voor crowdfunding van toepassing.
Niet-belegd geld wordt op een afzonderlijke afwikkelingsrekening bij PostFinance aangehouden, dat tevens aandeelhouder is. Het onderscheidende kenmerk is de externe controle: de statistieken van de kredietportefeuille van LEND worden maandelijks geverifieerd door twee onafhankelijke analysebedrijven, LoanClear en Exaloan, en het bedrijf rapporteert een portefeuillerendement van 6,3% per jaar na aftrek van kredietverliezen. Beleggers betalen één vergoeding: 1% per jaar van het belegde bedrag, afgetrokken van de aflossingen.
Gepoolde producten – hypotheken vanaf 10.000 CHF en een certificaat vanaf 50.000 CHF – worden beheerd door externe beheerders.
Licentie / Regelgeving: Kantonale vergunning voor consumentenkrediet plus zelfregulering op het gebied van de bestrijding van witwassen
LEND is opgericht door Florian Kubler en Michel Lalive, die nog steeds aan het hoofd van het bedrijf staan, met een specifiek samengesteld managementteam dat onder meer bestaat uit een CTO en afdelingshoofden voor particuliere en zakelijke kredietverlening, incasso en datawetenschap. De raad van bestuur wordt voorgezeten door dr. Stefan Jaecklin – op de website louter aangeduid als ‘Partner & Strategy’, hoewel hij in het handelsregister als voorzitter staat vermeld. PostFinance, de Zwitserse postbank, werd in 2019 aandeelhouder toen LEND de Zwitserse activiteiten van Lendico van haar overnam. Het bedrijf heeft ongeveer 15 tot 22 medewerkers in Zürich en biedt momenteel zijn eigen tokenized aandelen aan het publiek aan – een afzonderlijk, risicovoller aanbod dan de leningen.
Wat betreft consumenten- en zakelijke leningen geldt: nee, u hebt een ongedekte vordering en draagt het volledige verliesrisico; alleen de hypotheekproducten zijn gedekt door onroerend goed.
LEND verzorgt zelf de dienstverlening en de invordering van leningen, volgens vastgestelde fasen: een uitstelperiode van 15 dagen, gevolgd door de statussen ‘achterstallig’ na 15, 30 en 60 dagen, ‘in gebreke’ na ongeveer 120 dagen zonder betaling, en ten slotte ‘afgeschreven’ wanneer invordering niet langer realistisch is. Kredietnemers raken volgens de Zwitserse wetgeving automatisch in gebreke; LEND stuurt aanmaningen, kan de lening beëindigen en start namens alle beleggers gezamenlijk een formele Zwitserse incassoprocedure – u kunt de kredietnemer niet zelf vervolgen. Afgeschreven leningen kunnen worden verkocht, waarbij de opbrengst evenredig wordt verdeeld. Er is geen terugkoopregeling en geen voorzieningsfonds, en LEND publiceert geen invorderingspercentages, zodat de daadwerkelijke resultaten van het invorderingsmechanisme niet van buitenaf kunnen worden gecontroleerd.
Eén vergoeding: 1% per jaar van je belegde bedrag, automatisch ingehouden op de aflossingen van de lener – het voorbeeld van LEND is CHF 10 per jaar bij een belegging van CHF 1.000. Wat het platform niet uitlegt: omdat leningen maandelijks worden afgelost, halveert het bedrag waarover uw geld wordt belegd gemiddeld over de looptijd, terwijl de vergoeding over het volledige bedrag blijft gelden – dus 1% komt neer op bijna 2% van het geld dat daadwerkelijk risico loopt, en bij een A+-lening met een lage rente kan dit het grootste deel van de marge opslokken. Geen kosten voor stortingen, opnames of uitstap; belastingverklaringen zijn gratis. De kosten voor het gepoolde hypotheekproduct en het certificaat worden niet gepubliceerd.
Geen schandaal, geen maatregelen van toezichthouders en geen gemelde gevallen van verliezen voor beleggers – de berichtgeving in de Zwitserse pers is eerder verklarend dan kritisch, en het bedrijfsregister is onberispelijk. De zichtbare minpunten: een Trustpilot-score van 2,7 op 5 op basis van 55 beoordelingen (juli 2026), voornamelijk veroorzaakt door kredietaanvragers die zonder uitleg zijn afgewezen – een logisch gevolg van het feit dat slechts 12% van de aanvragen wordt geaccepteerd – tegenover een vriendelijkere Google-beoordeling van 3,9 op basis van 191 beoordelingen; en aanhoudende klachten van beleggers op het forum moneyland.ch (2016-2020) dat de vergoeding van 1% het toch al magere rendement uitholt; één gebruiker berekende een nettorendement van 1,57% op een lening van 3,5%. De structurele kritiek weegt zwaarder: de onverklaarbare tegenstelling tussen het officiële wanbetalingspercentage van 0,9% en de eigen cijfers van het platform over hypotheekwanbetalingen van meer dan 5%, het ontbreken van gepubliceerde rendementen per kredietkwaliteit, het ontbreken van persberichten sinds 2019 en het ontbreken van een actuele datum op de statistiekenpagina.
Kredietaanvragers dienen hun aanvraag in via wat LEND een „geparametriseerd onlineproces” noemt: elke aanvrager wordt gecontroleerd aan de hand van Zwitserse kredietdatabases, beoordeeld aan de hand van het eigen risicomodel van LEND met gegevens van derden, en – in het geval van consumentenkredieten – onderworpen aan de betaalbaarheidstoets die de Zwitserse wetgeving inzake consumentenkrediet voorschrijft. Het resultaat is een score van A+ (uitzonderlijk laag risico) via B en C tot D1, die de rente vaststelt tussen 4,3% en ongeveer 10%. De selectie is werkelijk streng: slechts ongeveer 12% van de aanvragen wordt gehonoreerd, wat overeenkomt met 5,6 miljard CHF aan aangevraagde leningen tegenover 614 miljoen CHF aan uitbetaalde bedragen. Niet bekendgemaakt: welke kredietbureaus worden gebruikt, het goedkeuringspercentage per segment, of de limieten voor de loan-to-value van hypothecaire leningen.
