Finple Avis 2026

De quoi s'agit-il

Finple est une plateforme française de financement participatif basée à Vertou, près de Nantes, fondée en 2013. Les investisseurs achètent des obligations émises principalement par des promoteurs immobiliers, et pour certaines par d'autres petites et moyennes entreprises. Depuis 2017, elle a financé 217 projets pour 268,2 millions d'€ : 194 projets immobiliers (248,0 millions d'€) et 23 projets d'entreprises (20,2 millions d'€), au 1er octobre 2026. Ses propres chiffres montrent qu'une grande partie de cet argent est en difficulté : 41,8 % de tout ce qui a été prêté depuis 2017 est en retard de plus de six mois ou pris dans des procédures collectives.

Comment cela fonctionne

Vous choisissez un projet et souscrivez à ses obligations dès 500 €. Les obligations versent un taux d'intérêt fixe, aujourd'hui annoncé de 9 % à 12 % brut par an, sur 6 à 24 mois, et sont remboursées lorsque le promoteur vend ou refinance. Chaque projet passe par un audit interne, un pré-comité et un comité de validation avant d'être mis en ligne, et Finple rencontre chaque émetteur chaque trimestre. Seuls les investisseurs en France peuvent investir.

Rendements

Le taux d'intérêt moyen convenu sur tous les projets depuis 2017 est d'environ 8,58 % par an (8,54 % pour l'immobilier, 9,10 % pour les entreprises), calculé à partir des propres chiffres de la plateforme au 1er octobre 2026. Les projets immobiliers de 2026 affichent 10,16 %. La page d'accueil annonce jusqu'à 12 % par an et précise que le taux n'est pas garanti. Ce sont des taux contractuels, non ce que les investisseurs ont réellement reçu : Finple ne publie aucun rendement après retards de paiement et pertes, et avec autant de projets en retard, les résultats réels des investisseurs sont probablement bien inférieurs à ces taux.

Pertes et défauts

Au 1er octobre 2026, 112,2 millions d'€, soit 41,8 % de tout l'argent prêté depuis 2017, étaient en retard de plus de six mois ou en procédure collective. Rapporté aux quelque 153 millions d'€ encore dus aux investisseurs, cela représente environ 73 %. Seuls 25,6 millions d'€, soit environ un euro sur six encore dû, étaient remboursés selon l'échéancier initial (le tout calculé à partir des propres chiffres de la plateforme). Dans l'immobilier, 27 projets (53,3 millions d'€) étaient en retard de plus de six mois et 29 (49,0 millions d'€) en procédure collective ; dans les entreprises, 4 projets (3,1 millions d'€) étaient en retard de plus de six mois et 10 (6,8 millions d'€) en procédure. Même parmi les 111 projets remboursés, 36 ont été remboursés en retard. Seuls deux projets d'entreprises ont été passés en perte à ce jour, soit une perte de 2,15 millions d'€, ce qui représente 0,8 % de tout l'argent prêté. Aucune perte immobilière n'a été comptabilisée malgré les 29 projets immobiliers en procédure collective ; les pertes finales pourraient donc être bien plus élevées. Finple ne publie ni définition du défaut, ni taux de défaut, ni chiffres de recouvrement.

Comment nous lisons ces chiffres : autant d'argent en défaut laisse penser que la vérification de la capacité des flux de trésorerie des projets à rembourser les prêts est faible. La faible perte comptabilisée à ce jour (0,8 %) laisserait penser que les sûretés sont bien évaluées et recouvrées, mais Finple ne publie aucun chiffre de recouvrement et n'a comptabilisé aucune perte immobilière malgré 29 projets immobiliers en procédure collective ; cela n'est donc pas encore démontré.

Ce qui garantit votre argent

Finple n'indique pas ce qui garantit habituellement ses obligations. Les garanties sont convenues projet par projet, et son comité peut demander des sûretés supplémentaires, mais aucun rang d'hypothèque, aucune valeur de bien ni aucun ratio prêt/valeur n'est publié. Il n'y a ni fonds de réserve, ni rachat, ni assurance au niveau de la plateforme. Ce qui se passe lorsqu'un émetteur prend du retard, et combien a été récupéré sur les projets en échec, n'est pas publié. En clair : la plus grande partie de l'argent encore dû est soit en retard depuis longtemps, soit en procédure collective, et l'on ne sait pas combien les sûretés permettront de récupérer.

Qui le dirige et sa licence

FINPLE SAS (SIREN 794 570 994, Vertou, France) est agréée par l'Autorité des marchés financiers (AMF), le régulateur français des marchés financiers, en tant que prestataire de services de financement participatif depuis le 24 novembre 2023 (FP-2023-37). Elle ne dispose pas de passeport européen et ne peut donc servir que des investisseurs en France. Depuis 2015, elle était enregistrée comme conseiller en financement participatif. Ses comptes sociaux sont confidentiels depuis 2019 ; sa propre santé financière ne peut donc pas être vérifiée.

Frais

Finple ne facture aux investisseurs ni frais d'entrée, ni frais de sortie, ni frais de transaction, ni frais de suivi sur les obligations. Elle est rémunérée par les entreprises qui lèvent des fonds. La fiscalité française s'applique aux intérêts.

Récupérer votre argent

Il n'existe pas de marché secondaire ; vous ne pouvez donc pas vendre vos obligations et vous attendez que l'émetteur rembourse. Avec 41,8 % de tout l'argent prêté en retard de plus de six mois ou en procédure collective, de nombreux investisseurs attendent bien au-delà des 6 à 24 mois prévus. Les paiements transitent par Lemonway, un établissement de paiement agréé par le superviseur bancaire français, l'ACPR.

Notre avis

Rendement : moyen — un taux contractuel moyen d'environ 8,58 % par an sur tous les projets depuis 2017, non un rendement réalisé. Risque : élevé (plus c'est élevé, plus le risque est grand) — des pertes passées en charges de 0,8 % se liraient faibles à elles seules, mais nous le notons deux niveaux plus bas parce que les propres tableaux de la plateforme montrent environ 73 % de l'argent encore dû en retard de plus de six mois ou en procédure collective, qu'aucune perte immobilière n'a encore été comptabilisée et que ses comptes sont confidentiels. Les pertes pourraient finir bien au-delà de 0,8 %. La très forte part en défaut laisse penser que la vérification des flux de trésorerie des projets est faible ; la faible perte comptabilisée laisserait penser que les sûretés sont bien évaluées, mais aucun chiffre de recouvrement ne le prouve encore. Rapport rendement-risque : faible — les taux annoncés ne compensent pas un portefeuille où plus de quatre euros sur dix prêtés depuis 2017 sont gravement en retard ou en procédure.